В среду Truist Securities сохранила рейтинг "Держать" для акций Cracker Barrel (NASDAQ:CBRL) с неизменной целевой ценой в 44,00 доллара. Анализ отчета 10K компании за 2024 финансовый год выявил несколько ключевых моментов, хотя значительных изменений, которые потребовали бы корректировки оценок или целевой цены, не произошло.
Cracker Barrel заметно увеличила свои расходы на маркетинг примерно на 26% по сравнению с предыдущим годом в 2024 финансовом году, при этом рост в областях, отличных от рекламных щитов, составил 41%. Этот всплеск привел к тому, что маркетинговые расходы достигли самого высокого процента от продаж за последние два десятилетия - 3,2%, что указывает на потенциал нормализации расходов в будущем.
Помимо корректировок в маркетинге, Cracker Barrel увеличила количество менеджеров в магазинах, что частично отменяет предыдущую стратегию, которая делегировала больше обязанностей почасовым работникам. Это изменение в структуре управления может отражать стремление улучшить работу магазинов и обслуживание клиентов.
Несмотря на сконцентрированные усилия по увеличению продаж в вечернее время, Cracker Barrel получила смешанные результаты в различных периодах продаж. В то время как вечерние продажи показали силу, это было уравновешено более слабыми показателями во время обеда. Тем не менее, компания увидела быстрый рост индивидуальных продаж на вынос, что помогло компенсировать снижение доставки через третьих лиц и продаж для кейтеринга или особых случаев.
Финансовые маневры и операционные изменения компании происходят в условиях динамичной рыночной среды, поскольку бизнес продолжает адаптировать свои стратегии для удовлетворения меняющихся потребностей потребителей и рыночных условий.
В других недавних новостях, Cracker Barrel Old Country Store, Inc. сообщила о своих доходах за четвертый квартал 2024 финансового года, показав общую выручку в размере 894,4 миллиона долларов, что на 6,9% больше, чем в предыдущем году. Однако скорректированная EBITDA снизилась до 57,4 миллиона долларов.
Прибыль на акцию (EPS) компании за квартал не достигла как оценки Loop Capital в 1,12 доллара, так и консенсус-прогноза в 1,10 доллара. Это привело к тому, что Loop Capital снизила целевую цену для компании до 45,00 долларов с 50,00 долларов, сохранив при этом рейтинг "Держать".
С другой стороны, Truist Securities повысила целевую цену для Cracker Barrel до 44,00 долларов с 42,00 долларов, также сохранив рейтинг "Держать". Эта корректировка была сделана в свете результатов Cracker Barrel за 2024 финансовый год и будущих планов, которые включают ремонт 25-30 магазинов и открытие новых локаций Cracker Barrel и Maple Street в 2025 финансовом году. Компания также прогнозирует выручку в размере от 3,4 до 3,5 миллиардов долларов на предстоящий финансовый год.
Несмотря на эти события, как Loop Capital, так и Truist Securities ожидают, что поток клиентов в Cracker Barrel может продолжать сталкиваться с трудностями. Однако сроки улучшения остаются неопределенными. Это последние события для компании.
Инсайты InvestingPro
Недавние данные InvestingPro предоставляют дополнительный контекст финансовому положению и рыночным показателям Cracker Barrel. Несмотря на проблемы, отмеченные в статье, выручка компании за последние двенадцать месяцев по состоянию на 4 квартал 2024 года составила 3,47 миллиарда долларов, с небольшим ростом на 0,81%. Это соответствует смешанным результатам в различных периодах дня, упомянутым в отчете.
Увеличение расходов на маркетинг, отмеченное в статье, отражается в финансовых показателях компании: операционная маржа за последние двенадцать месяцев составила 2,1%. Эта относительно низкая маржа может быть результатом повышенных маркетинговых затрат, которые достигли двадцатилетнего максимума в процентах от продаж.
Советы InvestingPro предлагают дополнительные сведения о текущем положении Cracker Barrel. Один из советов подчеркивает, что компания поддерживает выплату дивидендов в течение 43 лет подряд, демонстрируя приверженность доходности акционеров, несмотря на операционные проблемы. Однако другой совет указывает на то, что краткосрочные обязательства превышают ликвидные активы, что может вызывать беспокойство, учитывая увеличение расходов на маркетинг и изменения в структуре управления.
Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 7 дополнительных советов, которые могут предоставить ценную информацию о финансовом здоровье и рыночной позиции Cracker Barrel.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.