Во вторник DA Davidson скорректировала целевую цену акций Braze Inc (NASDAQ:BRZE), платформы для взаимодействия с клиентами. Фирма снизила целевую цену до 55,00 с предыдущих 65,00, сохранив при этом рейтинг "покупать". Корректировка последовала за Днем инвестора компании, прошедшим в понедельник в Лас-Вегасе, где Braze представила свою долгосрочную финансовую структуру и поделилась информацией о тенденциях клиентов и текущих экономических проблемах.
Во время Дня инвестора руководство Braze поделилось подробностями о перспективах роста компании, особенно сосредоточившись на траектории показателя Dollar-Based Net Retention (DBNR). Показатель DBNR, ключевая метрика для измерения расходов клиентов с течением времени, составил около 110% в конце второго финансового квартала 2024 года по сравнению с показателем 114% за последние двенадцать месяцев.
Команда руководства Braze также представила сценарный анализ, демонстрирующий различные стратегии достижения статуса "правила 40" в течение следующих четырех лет. Это правило является ориентиром в индустрии программного обеспечения, согласно которому совокупный показатель темпов роста и маржи прибыли компании должен превышать 40%, что указывает на баланс между прибыльностью и ростом.
Несмотря на снижение целевой цены, DA Davidson подтвердила рейтинг "покупать" для Braze Inc. Новая целевая цена основана на мультипликаторе 7x к обновленным прогнозам выручки фирмы на 2026 финансовый год. Эта корректировка отражает пересмотр ожиданий в свете недавних раскрытий информации в День инвестора и текущей макроэкономической ситуации, влияющей на отрасль.
Среди других недавних новостей, Braze Inc. сообщила о значительном увеличении выручки на 26% во втором финансовом квартале 2025 года, достигнув 145,5 млн долларов. Компания также добавила 61 нового клиента, увеличив их общее число до 2 163. Этот рост был поддержан запуском платформы данных Braze.
Аналитические фирмы сохранили уверенность в Braze: как TD Cowen, так и неназванная фирма подтвердили рейтинг "покупать". Аналитики ожидают стабилизации показателя DBNR и возвращения к более стандартным показателям эффективности в ближайшие месяцы.
На третий квартал прогнозируется выручка в диапазоне от 147,5 до 148,5 млн долларов, а выручка за весь 2025 финансовый год ожидается в пределах от 582,5 до 585,5 млн долларов. Braze завершила квартал с операционной прибылью по не-GAAP в размере 4,2 млн долларов, что составляет 3% от выручки, и 504 млн долларов в денежных средствах и их эквивалентах. Эти недавние события подчеркивают приверженность компании долгосрочному росту, эффективности и прибыльности.
Аналитика InvestingPro
После недавних событий и корректировки целевой цены Braze Inc (NASDAQ:BRZE) компанией DA Davidson, данные и советы InvestingPro предоставляют дополнительную информацию о финансовом состоянии компании и динамике акций.
В настоящее время рыночная капитализация Braze составляет 3,56 млрд долларов, что отражает ее положение в индустрии взаимодействия с клиентами. Несмотря на трудности, компания обладает сильной позицией ликвидности, с денежными резервами, превышающими ее долг, что является важным фактором стабильности в условиях экономической неопределенности.
Советы InvestingPro указывают на то, что акции Braze испытали значительную волатильность, торгуясь вблизи 52-недельного минимума и понеся существенные потери за последние шесть месяцев. Однако 11 аналитиков пересмотрели свои прогнозы по прибыли в сторону повышения на предстоящий период, что указывает на потенциальный оптимизм в отношении способности компании преодолевать трудности.
Более того, ликвидные активы компании превышают ее краткосрочные обязательства, что подчеркивает устойчивость баланса. Стоит отметить, что хотя компания не была прибыльной за последние двенадцать месяцев, аналитики прогнозируют, что она станет прибыльной в этом году.
Для тех, кто заинтересован в дальнейшем изучении, InvestingPro предлагает дополнительные советы по Braze Inc, которые доступны через их платформу. Предоставленные текущие данные и аналитика могут быть ценными для инвесторов при оценке потенциала Braze Inc в контексте их инвестиционных стратегий.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.