В пятницу Stifel подтвердил рейтинг "покупать" и целевую цену акций 84,00 долларов для Apellis Pharmaceuticals (NASDAQ:APLS), несмотря на то, что Комитет по лекарственным препаратам для использования человеком (CHMP) Европейского агентства по лекарственным средствам вынес второе отрицательное заключение по препарату компании Syfovre для лечения географической атрофии (GA) в ЕС. Аналитик отметил, что хотя решение ЕС было разочаровывающим, особенно учитывая высокие показатели и спрос на Syfovre на рынке США, оно не было полностью неожиданным.
По мнению аналитика, европейские регуляторы не отступают от своего требования о предоставлении проспективных функциональных данных. Apellis решила не проводить дополнительные исследования 3 фазы для установления функциональных преимуществ в ЕС, но продолжит фокусироваться на расширении своего присутствия на рынках других регионов. Несмотря на неудачу в ЕС, оценка Apellis фирмой остается неизменной, так как продажи в ЕС уже были исключены из их прогнозов.
Аналитик также указал, что были внесены незначительные корректировки в оценки продаж Syfovre с учетом потенциальных препятствий, таких как сезонные колебания или усиление конкуренции, но это не влияет на целевую цену. Стратегия компании заключается в продолжении продвижения Syfovre в США, где существует значительный неохваченный рынок примерно в 1,5 миллиона пациентов с GA.
Ожидается, что Apellis Pharmaceuticals также сосредоточится на продвижении препарата Empaveli для лечения C3-гломерулопатии (C3G) и иммунокомплексного мембранопролиферативного гломерулонефрита (IC-MPGN), согласно комментариям аналитика. Эти усилия являются частью более широкой инициативы компании по укреплению своих позиций в различных терапевтических областях.
В других недавних новостях Apellis Pharmaceuticals наблюдались значительные события. Компания сообщила о сильном росте во втором квартале 2024 года, при этом ее препараты SYFOVRE и EMPAVELI принесли значительные доходы. SYFOVRE достиг объема продаж более 0,5 миллиарда долларов с момента запуска и 155 миллионов долларов чистой выручки от продукта только во втором квартале 2024 года. EMPAVELI также внес значительный вклад с продажами в 24,5 миллиона долларов.
Apellis получила окончательное отрицательное заключение от Комитета по лекарственным препаратам для использования человеком (CHMP) Европейского агентства по лекарственным средствам (EMA) относительно потенциального одобрения пегцетакоплана в Европе, что привело к снижению целевой цены Apellis до 39 долларов со стороны Mizuho Securities при сохранении нейтрального рейтинга. Это событие привело к исключению прогнозируемой выручки в Европейском Союзе из финансовой модели Mizuho для Apellis.
Однако существует оптимизм в отношении препарата компании пегцетакоплан, продаваемого под названием Empaveli, после положительных результатов исследования VALIANT фазы 3. Это исследование продемонстрировало значительное снижение протеинурии на 68%, маркера повреждения почек, у пациентов с двумя редкими заболеваниями почек.
Аналитические фирмы, такие как BofA Securities, Baird и Jefferies, отреагировали на эти события различными целевыми ценами и рейтингами. BofA Securities пересмотрела целевую цену для Apellis, снизив ее до 61,00 доллара, но сохранив рейтинг "покупать".
Baird сохранил рейтинг "превосходит рынок" и повысил целевую цену акций до 96 долларов, в то время как Jefferies также сохранил рейтинг "покупать" и повысил целевую цену до 82,00 долларов. Эти события подчеркивают меняющийся ландшафт для Apellis Pharmaceuticals.
Выводы InvestingPro
Apellis Pharmaceuticals (NASDAQ:APLS), похоже, проходит через сложный этап, что отражается в недавнем отрицательном заключении Европейского агентства по лекарственным средствам. Однако, согласно советам InvestingPro, аналитики ожидают рост продаж в текущем году, что соответствует прогнозу Stifel относительно показателей компании на рынке США. Этот ожидаемый рост продаж может стать ключевым фактором для инвесторов, рассматривающих перспективы компании.
Данные InvestingPro также показывают, что Apellis работает с умеренным уровнем долга и имеет ликвидные активы, превышающие ее краткосрочные обязательства, что указывает на определенную финансовую стабильность. Тем не менее, компания торгуется вблизи 52-недельного минимума с высоким мультипликатором цена/балансовая стоимость 15,23, что предполагает, что акции могут быть дорого оценены с точки зрения чистых активов.
Несмотря на оптимизм в отношении продаж в США, аналитики пересмотрели прогнозы по прибыли в сторону понижения на предстоящий период и не ожидают, что компания станет прибыльной в этом году. Это важное соображение для инвесторов, так как оно отражает проблемы, с которыми сталкивается Apellis в достижении прибыльности на фоне усилий по расширению.
Для читателей, заинтересованных в более глубоком анализе, доступны дополнительные советы InvestingPro для Apellis Pharmaceuticals, которые можно найти на https://ru.investing.com/pro/APLS. Эти советы могут предоставить более детальное понимание финансового здоровья компании и ее положения на рынке.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.