В среду на Уолл-стрит Needham обновила прогноз по акциям Ceragon Networks (NASDAQ:CRNT), повысив целевую цену до 6,00$ с предыдущих 4,50$ и сохранив рейтинг "покупать" для этих акций. В настоящее время акции CRNT торгуются по цене 4,39$, показав впечатляющий рост на 135% за последний год, и находятся вблизи 52-недельного максимума в 4,70$.
Корректировка фирмы отражает консервативный подход к краткосрочной валовой марже из-за ожидаемого роста бизнеса в Индии с более низкой маржой в первой половине 2025 года. Согласно анализу InvestingPro, компания имеет "ОТЛИЧНЫЙ" общий показатель финансового здоровья - 3,34 из 5.
Обновленные финансовые прогнозы для Ceragon Networks теперь составляют прибыль на акцию (EPS) 0,37$ на 2024 финансовый год и 0,38$ на 2025 финансовый год, пересмотренные с ранее прогнозируемых 0,39$ и 0,43$ соответственно.
Текущая прибыль на акцию компании за последние двенадцать месяцев составляет 0,21$, при валовой марже прибыли 34,8%. Этот пересмотр учитывает снижение чистой валовой маржи на 100 базисных пунктов в краткосрочной перспективе. Несмотря на это, ожидается постепенное восстановление валовой маржи, поскольку прогнозируется усиление роста выручки в 2025 году, подкрепленное улучшением видимости рынка.
Позитивная позиция Needham дополнительно подкрепляется оптимизмом руководства, который основан на сильном потоке заказов и надежном портфеле возможностей. Эти возможности включают потенциальное увеличение доли рынка в Европе в результате конкуренции с китайскими поставщиками, успех в создании частных сетей и выпуск новых продуктов, запланированных к выходу на рынок в 2025 финансовом году.
Корректировка целевой цены до 6,00$ основана на мультипликаторе стоимости предприятия к прибыли (EV/E) в 15 раз от прогноза Needham по прибыли на 2025 финансовый год. Эта оценка отражает уверенность фирмы в траектории роста Ceragon Networks и стратегическом позиционировании компании для использования предстоящих рыночных возможностей.
В других недавних новостях, Ceragon Networks сообщила о сильных результатах за третий квартал 2024 года, обусловленных высоким спросом, особенно из Индии. Выручка компании выросла до 102,7 млн $, что на 17,7% больше по сравнению с аналогичным кварталом предыдущего года.
Вклад Индии был значительным, составив рекордные 50,5 млн $ от общей выручки. Операционная прибыль Ceragon по non-GAAP выросла до 15,8 млн $, а чистая прибыль составила 14,1 млн $, или 0,16$ на разводненную акцию.
Компания ожидает, что ее годовая выручка составит от 390 млн $ до 400 млн $, что отражает положительную реакцию рынка на предстоящие запуски продуктов. Ceragon также ожидает операционную маржу по non-GAAP не менее 10% за весь год.
Несмотря на потенциальные проблемы в некоторых регионах, сильные показатели компании в Индии и положительные отзывы о будущих продуктах, таких как IP-50EX Premium и IP-100E на базе Neptune, указывают на устойчивые рыночные перспективы.
Эти недавние события свидетельствуют о многообещающем будущем для Ceragon Networks с продолжающимся фокусом на частные сети, оборону, общественную безопасность, энергетику и государственный сектор. Компания также предвидит увеличение развертывания e-band в Индии к 2025 году и потенциальную выручку от возможностей фиксированной беспроводной связи Siklu, оцениваемую в 50-150 млн $ в течение двух-трех лет.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.