Во вторник целевая цена акций Sarepta Therapeutics (NASDAQ:SRPT), в настоящее время торгующихся по 127,95 долларов, была снижена аналитиками H.C. Wainwright до 75 долларов с предыдущих 80 долларов, при этом рейтинг "продавать" для акций был сохранен.
Согласно анализу Pro Research, акции компании выглядят недооцененными на основе показателей справедливой стоимости, несмотря на сильный рост на 51,53% за последний год. Корректировка последовала за недавним объявлением Sarepta о лицензионной сделке с Arrowhead Pharmaceuticals, которая включает ряд клинических и доклинических активов.
Недавно приобретенные Sarepta активы от Arrowhead включают четыре программы на клинической стадии, все из которых находятся в фазе 1/2.
Среди них ARO-DUX4 для лечения лице-лопаточно-плечевой мышечной дистрофии 1 типа (FSHD1) и ARO-DM1 для миотонической дистрофии 1 типа (DM1), а также ARO-MMP7 для идиопатического легочного фиброза (IPF) и ARO-ATXN2 для спиноцеребеллярной атаксии 2 типа (SCA2). Эти программы используют платформу Arrowhead Targeted RNAi Molecule (TRiM), предназначенную для подавления генов в определенных тканях.
Аналитик отметил, что хотя терапевтические средства на основе РНК-интерференции показали успех в лечении заболеваний печени, их эффективность в других тканях еще предстоит доказать, поскольку в настоящее время нет клинических данных по лицензированным программам.
Фирма выразила осторожную позицию, решив исключить эти программы из своей модели оценки до тех пор, пока не будут представлены убедительные клинические данные, демонстрирующие коммерческую жизнеспособность. Данные Pro Research показывают, что Sarepta сохраняет сильное финансовое здоровье с текущим коэффициентом 3,84 и впечатляющим ростом выручки на 48,45% за последние двенадцать месяцев, что свидетельствует о стабильном операционном исполнении, несмотря на неопределенности в разработке.
В отчете также упоминается история прекращения Arrowhead некоторых активов в разработке, включая остановку программы ARO-SOD1 ранее в этом году. Несмотря на расширение портфеля Sarepta за пределы мышечной дистрофии Дюшенна (DMD), основное внимание аналитика остается сосредоточенным на запуске Elevidys, который, как ожидается, станет основным драйвером акций. Прогнозы фирмы по Elevidys начинают расходиться с консенсусом начиная с 2025 года.
В заключение, H.C. Wainwright подтвердила рейтинг "продавать" для Sarepta Therapeutics и снизила целевую цену до 75 долларов, ссылаясь на необходимость убедительных клинических доказательств перед включением новых программ в свою модель оценки.
Фирма продолжает следить за запуском Elevidys как ключевым фактором, влияющим на динамику акций. Подписчики Pro Research могут получить доступ к 13 дополнительным ProTips и комплексному анализу через отчет Pro Research, предлагающий более глубокое понимание финансового здоровья Sarepta, показателей оценки и перспектив роста.
В других недавних новостях, Sarepta Therapeutics добилась значительных успехов в своей деловой деятельности. Компания недавно вступила в стратегическое партнерство с Arrowhead Pharmaceuticals.
Это сотрудничество, которое, как ожидается, будет завершено в начале 2025 года, включает авансовый платеж в размере 500 миллионов долларов, инвестиции в акционерный капитал Arrowhead в размере 325 миллионов долларов и дополнительные 250 миллионов долларов в течение следующих пяти лет. Партнерство должно усилить возможности Sarepta в области исследований и разработок, добавив потенциально 13 программ РНК-интерференции в ее портфель.
Несколько финансовых фирм, включая BMO Capital, Piper Sandler, Needham, Morgan Stanley и Mizuho, сохранили положительные рейтинги для акций Sarepta, что указывает на уверенность в позиции компании и потенциале роста.
BMO Capital подтвердила рейтинг "лучше рынка", Piper Sandler сохранила рейтинг "выше рынка", а Needham сохранила рейтинг "покупать", несмотря на небольшое снижение целевой цены акций с 205 до 202 долларов. Morgan Stanley и Mizuho обе подтвердили свою целевую цену в 200 долларов.
Недавнее партнерство между Sarepta и Arrowhead рассматривается как значительный шаг, который решает проблемы, связанные с краткосрочными катализаторами и долгосрочным устойчивым ростом. Оно включает четыре программы на клинической стадии, охватывающие ряд терапевтических областей, включая нервно-мышечные, легочные и заболевания центральной нервной системы.
Sarepta Therapeutics также недавно опубликовала свои финансовые результаты за третий квартал 2024 года, демонстрируя свою приверженность прозрачности в коммуникациях с инвесторами.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.