В понедельник Rosenblatt Securities скорректировала свой прогноз по Quad/Graphics (NYSE:QUAD), глобальному партнеру в области маркетинговых решений, повысив целевую цену акций до 10,30 долларов с предыдущих 7,70 долларов. Фирма также подтвердила рейтинг "Покупать" для акций. Эта корректировка последовала за днем инвестора компании, проведенным 20 ноября 2024 года, где Quad/Graphics представила оптимистичный долгосрочный прогноз.
Компания прогнозирует, что траектория продаж может вернуться к росту в течение трех лет, и ожидает увеличения маржи EBITDA как минимум на 100 базисных пунктов за тот же период и от 140 до 640 базисных пунктов за пять лет. Кроме того, Quad/Graphics подчеркнула свою инициативу In-Store Connect, которая, как ожидается, внесет вклад в общее улучшение показателей компании.
Аналитик Rosenblatt отметил, что существуют существенные доказательства, подтверждающие перспективы роста компании, что побудило фирму повысить оценку мультипликатора стоимости предприятия к EBITDA (EV/EBITDA) с 3,4x до 4,0x в их оценке суммы частей (SOTP). Эта корректировка привела к увеличению целевой цены акций на 2,60 доллара, которая теперь на 47% выше недавней цены закрытия.
В отчете также упоминается потенциал значительного роста новой целевой цены, если предположения о мультипликаторе EBITDA будут еще больше приближены к уровням аналогов или если Quad/Graphics превзойдет нижнюю границу предполагаемого прогноза. Более того, аналитик предполагает, что риски снижения могут быть смягчены исторической способностью компании поддерживать строгую дисциплину в отношении затрат и структуры капитала в сложных рыночных условиях.
В других недавних новостях, Quad/Graphics, Inc. сообщила о снижении чистых продаж на 4%, до 675 миллионов долларов в третьем квартале 2024 года. Несмотря на это, компания увидела увеличение скорректированной EBITDA до 59 миллионов долларов, а скорректированная разводненная прибыль на акцию выросла до 0,26 доллара с 0,11 доллара за тот же квартал прошлого года. Фирма проходит стратегический сдвиг в сторону становления компанией по созданию маркетингового опыта, что подчеркивается ее планами по внедрению маркетинговых решений на основе искусственного интеллекта.
Что касается будущих ожиданий, Quad прогнозирует снижение чистых продаж за весь год примерно на 9%, но ожидает улучшения соотношения чистого долга к EBITDA до 1,5 раз к концу года. Компания также планирует оптимизировать свой бизнес путем стратегической продажи большей части европейских полиграфических операций за 45 миллионов долларов.
Эти недавние события указывают на приверженность Quad инновациям и операционной эффективности, с четким фокусом на улучшение результатов для клиентов. В рамках своей трансформации компания вступила в партнерство с Google Cloud для укрепления своих возможностей в области искусственного интеллекта и данных. Более подробная информация о стратегии Quad будет раскрыта во время Дня инвестора, запланированного на конец этого года.
Инсайты InvestingPro
Недавние данные от InvestingPro подкрепляют оптимистичный прогноз Rosenblatt Securities по Quad/Graphics (NYSE:QUAD). Рыночная капитализация компании составляет 365,35 миллиона долларов, с заметным соотношением цены к балансовой стоимости 7,18 за последние двенадцать месяцев по состоянию на третий квартал 2024 года. Этот высокий мультипликатор P/B согласуется с позитивным настроем, выраженным в отчете аналитика.
Советы InvestingPro подчеркивают, что Quad/Graphics показала сильную доходность за последний месяц и три месяца, с общей доходностью по цене 38,16% и 49,26% соответственно. Эта недавняя динамика поддерживает решение аналитика повысить целевую цену. Кроме того, аналитики ожидают, что компания будет прибыльной в этом году, что может оправдать более высокий мультипликатор EV/EBITDA, использованный в оценке Rosenblatt.
Стоит отметить, что InvestingPro предлагает 11 дополнительных советов по Quad/Graphics, предоставляя инвесторам более комплексный анализ финансового здоровья и рыночной позиции компании. Эти инсайты могут быть особенно ценными, учитывая прогнозируемое компанией возвращение к росту и расширение маржи, изложенные в презентации для инвесторов.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.