В пятницу Jefferies подтвердила свою оптимистичную позицию в отношении NVIDIA (NASDAQ:NVDA) Corporation (NASDAQ:NVDA), сохранив рейтинг "покупать" и целевую цену $185,00. Фирма считает, что NVIDIA хорошо позиционирована на ближайшие годы, ожидая, что спрос на ее продукты Hopper останется высоким до первой половины 2025 года. Предполагается, что последующие продукты Blackwell будут превышать предложение вплоть до второй половины 2025 года и могут продлиться до 2026 года.
Анализ Jefferies появился после дальнейшего рассмотрения недавних показателей NVIDIA и продолжающихся обсуждений с инвесторами. Фирма все более уверена в позиции NVIDIA на пути к 2025 году. Эта уверенность дополнительно подкрепляется отзывами, полученными на конференции SC24, где было отмечено, что спрос на продукты NVIDIA, как ожидается, будет высоким, аналогично уровням, наблюдавшимся в 2023 году.
На SC24 было замечено, что только ведущие клиенты и производители оригинального оборудования (ODM) смогли получить доступ к продуктам, поскольку средние цены продажи (ASP) увеличились без соответствующего падения объемов. Это привело к ситуации, когда многие ждут возможности приобрести предложения NVIDIA. Перспектива фирмы указывает на рынок, где спрос превышает предложение, создавая благоприятную среду для NVIDIA.
В краткосрочной и среднесрочной перспективе Jefferies предполагает, что внимание инвесторов, вероятно, будет сосредоточено на масштабах потенциала роста NVIDIA. Хотя может возникнуть интерес к ожиданиям роста на 2026 год, текущий период в шесть-девять месяцев, как ожидается, будет сосредоточен на уровнях роста, которых NVIDIA может достичь в ближайшем будущем.
В целом, подтверждение Jefferies рейтинга "покупать" и целевой цены отражает сильную уверенность в рыночной позиции NVIDIA и перспективах роста на ближайшие несколько лет. Анализ фирмы указывает на устойчивый спрос на передовые вычислительные продукты NVIDIA и рыночную среду, которая может благоприятствовать финансовым показателям компании.
В других недавних новостях NVIDIA добилась значительных успехов в индустрии ИИ, и несколько фирм выразили уверенность в перспективах технологического гиганта. NVIDIA сообщила о рекордной общей выручке в $35,1 млрд, превзойдя ожидания. Прогноз выручки на следующий квартал оценивается в $37,5 млрд, при этом ожидается, что чипы Blackwell компании внесут значительный вклад в потоки доходов.
Аналитические фирмы, включая Wolfe Research, Craig-Hallum, DA Davidson, Itau BBA и William Blair, выразили уверенность в траектории роста NVIDIA. Wolfe Research повысила целевую цену NVIDIA до $180, ссылаясь на сильное позиционирование компании в секторе ИИ. Craig-Hallum подтвердила рейтинг "покупать" для акций NVIDIA, ссылаясь на долгосрочные преимущества в аппаратном обеспечении и полном стеке. DA Davidson повысила целевую цену для NVIDIA до $135, ссылаясь на солидные результаты и график поставок Blackwell. Itau BBA сохранила рейтинг "превосходит рынок" для акций NVIDIA, уверенная в динамике прибыли на акцию компании. William Blair подчеркнула ожидаемый успех чипов Blackwell от NVIDIA.
Ожидается, что чипы Blackwell от NVIDIA внесут значительный вклад в потоки доходов, при этом производственные поставки, как прогнозируется, увеличатся в четвертом квартале. Несмотря на возможное краткосрочное давление на валовую маржу из-за первоначального наращивания производства продукта Blackwell, ожидается, что маржа восстановится во второй половине года, вернувшись к уровню середины 70%. Ожидается, что высокий спрос на Blackwell будет превышать предложение в течение нескольких кварталов из-за ограничений поставок.
Выводы InvestingPro
Сильная рыночная позиция NVIDIA, отмеченная Jefferies, дополнительно подтверждается данными и выводами в реальном времени от InvestingPro. Финансовые показатели компании подчеркивают ее исключительную производительность и траекторию роста. Рост выручки NVIDIA на 152,44% за последние двенадцать месяцев по состоянию на 3 квартал 2025 года соответствует ожиданиям Jefferies относительно высокого спроса на ее продукты. Это дополняется впечатляющим ростом EBITDA на 228,24% за тот же период, что указывает на способность компании преобразовывать продажи в значительную прибыль.
Советы InvestingPro показывают, что NVIDIA имеет идеальный показатель Piotroski Score 9, что свидетельствует о сильном финансовом здоровье и операционной эффективности. Этот показатель поддерживает оптимистичный прогноз Jefferies относительно будущих показателей компании. Кроме того, совет, подчеркивающий, что 33 аналитика пересмотрели свои прогнозы по прибыли в сторону повышения на предстоящий период, подтверждает позитивные настроения, выраженные в статье.
Для инвесторов, стремящихся к более глубокому пониманию потенциала NVIDIA, InvestingPro предлагает 21 дополнительный совет, обеспечивая комплексный анализ финансового здоровья и рыночной позиции компании.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.