В среду финансовая компания Bernstein повысила целевую цену акций Robinhood Markets (NASDAQ:HOOD) до 51 доллара с 30 долларов, сохранив рейтинг "Лучше рынка". Это решение связано со значительным ростом цены акций Robinhood, которая увеличилась примерно на 170% с начала года.
Аналитик Bernstein отметил потенциал для дальнейшего роста, указав, что Robinhood работает в условиях регуляторных ограничений на рынке криптовалют.
Текущие предложения Robinhood в сфере криптовалют ограничены по сравнению с конкурентами: компания предлагает только около 15 токенов, в то время как на таких платформах, как Coinbase, их более 250.
Кроме того, компания не получала доходов от стейкинга, кредитования, деривативов или стейблкоинов - услуг, которые предоставляют другие биржи.
Однако с возможностью назначения нового, более благосклонного к криптовалютам председателя Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC), аналитик ожидает позитивных изменений, которые могут значительно выгодно отразиться на Robinhood.
Предвидя изменения в регуляторном ландшафте, Bernstein прогнозирует, что Robinhood может стать основным бенефициаром этих благоприятных для криптовалют регуляторных тенденций. Компания повысила свой прогноз доходов Robinhood от криптовалют на 2025 год на 20% по сравнению с предыдущими прогнозами. Теперь эта оценка примерно в 3,5 раза превышает консенсус-прогноз доходов от криптовалют.
Ожидаемый рост доходов связан с увеличением доли рынка за счет добавления новых токенов и запуска новых криптовалютных продуктовых линеек для использования более широких возможностей получения дохода.
Заявление аналитика отражает сильную уверенность в потенциале Robinhood значительно расширить свой криптовалютный бизнес в более благоприятной регуляторной среде.
Ожидается, что этот рост будет обусловлен увеличением количества листингованных токенов и запуском новых продуктов в криптовалютном пространстве, что позволит Robinhood получить доступ к более широкому потоку доходов в ближайшие годы.
Среди других недавних новостей - Robinhood Markets совершила свое крупнейшее на сегодняшний день приобретение, купив TradePMR за 300 миллионов долларов. Эта сделка приносит под управление Robinhood активы на сумму 40 миллиардов долларов и более 1000 зарегистрированных инвестиционных консультантов. Mizuho, подтвердившая рейтинг "Лучше рынка" для Robinhood, рассматривает это как значительный шаг, позволяющий компании проникнуть на быстро растущий рынок RIA.
Что касается финансовых показателей, Robinhood сообщила о сильных результатах за третий квартал 2024 года: чистые депозиты достигли 10 миллиардов долларов третий квартал подряд, а активы клиентов под управлением достигли рекордных 152 миллиардов долларов. Выручка компании в третьем квартале увеличилась на 36% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года до 637 миллионов долларов, а скорректированная EBITDA почти удвоилась до 268 миллионов долларов.
Аналитики также корректируют свои прогнозы относительно Robinhood. Needham повысила рейтинг акций Robinhood с "Держать" до "Покупать", установив целевую цену в 40 долларов в связи с ожидаемым расширением криптовалютных предложений компании.
Piper Sandler повысила целевую цену для Robinhood до 36 долларов, ожидая благоприятной тенденции на криптовалютном рынке. Deutsche Bank повысил целевую цену до 35 долларов, отметив продолжающиеся усилия компании по росту, в то время как JMP Securities повысила свою цель до 40 долларов после сильных показателей в октябре.
Robinhood также запустила новые торговые продукты, включая индексные опционы, фьючерсы и настольную платформу Robinhood Legend, которые были встречены высоким спросом со стороны клиентов. Наконец, главный юрисконсульт и директор по комплаенсу Robinhood, Дэн Галлахер, рассматривается на должность председателя Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC) в будущей администрации.
Аналитика InvestingPro
Недавние показатели Robinhood Markets соответствуют оптимистичному прогнозу Bernstein. Согласно данным InvestingPro, компания продемонстрировала впечатляющий рост: выручка за последние двенадцать месяцев увеличилась на 35,74%, достигнув 2,408 миллиарда долларов. Эта траектория роста дополнительно подчеркивается замечательной доходностью акций в 333,46% за последний год, что значительно превосходит рынок.
Советы InvestingPro указывают на то, что чистая прибыль Robinhood, как ожидается, вырастет в этом году, что поддерживает оптимистичную позицию Bernstein. Коэффициент PEG компании, равный 0,35, указывает на то, что она может быть недооценена относительно перспектив роста, что потенциально оправдывает повышение целевой цены.
Однако инвесторам следует отметить, что акции Robinhood торгуются вблизи своего 52-недельного максимума, с ценой на уровне 97,03% от пика. Это согласуется с советом InvestingPro о том, что акции могут находиться в зоне перекупленности на основе индекса относительной силы (RSI).
Для тех, кто заинтересован в более глубоком анализе, InvestingPro предлагает 13 дополнительных советов по Robinhood Markets, обеспечивая комплексный взгляд на финансовое здоровье компании и ее положение на рынке.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.