Во вторник JPMorgan незначительно скорректировал целевую цену акций Casey's General Stores (NASDAQ:CASY), повысив ее до 338,00 долларов с предыдущих 337,00 долларов. Несмотря на повышение целевой цены, фирма сохранила рейтинг "Ниже рынка" для этих акций. Корректировка происходит накануне публикации отчета компании за второй квартал 2025 финансового года, где аналитик прогнозирует прибыль на акцию (EPS) на уровне 4,10 доллара, что ниже консенсус-прогноза в 4,30 доллара. Аналогично, прогноз JPMorgan по прибыли до вычета процентов, налогов, износа и амортизации (EBITDA) составляет 311 млн долларов, что также ниже ожиданий рынка в 325 млн долларов.
В предварительном анализе earnings аналитик выделил несколько ключевых показателей, включая прогнозируемую маржу на топливо в размере 40,0 центов за галлон, что соответствует пресс-релизу компании начала ноября. Это немного ниже показателя первого квартала в 40,7 центов. Кроме того, в отчете прогнозируется рост сопоставимых продаж топлива на 0,2% в годовом исчислении. Анализ также предполагает рост сопоставимых внутренних продаж на 3,3%.
Ожидается, что сегмент бакалейных товаров Casey's General Stores увидит рост сопоставимых продаж (SSS) на 2,4% с валовой маржой на единицу продукции 35,0%, что немного ниже по сравнению с первым кварталом 2025 финансового года, но выше, чем во втором квартале 2024 финансового года. В подразделении готовых продуктов ожидается рост SSS на 5,4% с маржой на единицу продукции 58,5%, что ниже по сравнению с прошлым годом из-за роста цен на сыр.
Прогнозируется, что операционные расходы составят примерно 626 млн долларов, что означает рост примерно на 8,0% в годовом исчислении, включая некоторые расходы, связанные с приобретением Fikes, которое было завершено в третьем квартале, как ранее обсуждалось в отчете о прибылях за первый квартал. JPMorgan также прогнозирует денежный поток от операционной деятельности (CFO) на уровне 298 млн долларов и капитальные затраты (capex) на уровне 141 млн долларов, что приводит к свободному денежному потоку (FCF) в размере 157 млн долларов. Аналитик не ожидает обратного выкупа акций за квартал, объясняя это финансовым влиянием приобретения Fikes.
В других недавних новостях Casey's General Stores наблюдались значительные события, включая финансовые показатели и стратегические инициативы роста. Компания сообщила о 7% росте разводненной прибыли на акцию до 4,83 доллара, 6% увеличении чистой прибыли до 180 млн долларов и 9% улучшении показателя EBITDA, достигшего 346 млн долларов за первый квартал 2025 финансового года. Casey's также сообщила об ожидаемой марже на топливо примерно 40 центов за галлон во втором квартале.
Casey's General Stores завершила приобретение Fikes Wholesale, владельца CEFCO Convenience Stores, что стало крупнейшим приобретением в истории компании. Это расширение привело к добавлению 198 магазинов к операциям Casey's, доведя общее количество до около 2 900.
Что касается обзоров аналитиков, Deutsche Bank сохранил рейтинг "Покупать" для акций Casey's и немного повысил целевую цену с 451,00 до 454,00 долларов. JPMorgan, с другой стороны, понизил рейтинг акций Casey's с "Нейтрального" до "Ниже рынка" из-за потенциального давления на маржу в сегменте готовых продуктов из-за роста цен на сыр. Evercore ISI повысил целевую цену акций Casey's с 435 до 440 долларов, сохранив рейтинг "Лучше рынка" для акций.
Аналитика InvestingPro
В дополнение к анализу JPMorgan по Casey's General Stores (NASDAQ:CASY), недавние данные от InvestingPro предлагают дополнительную перспективу финансового положения компании и рыночных показателей. Несмотря на рейтинг "Ниже рынка" от JPMorgan, акции CASY показали сильный импульс, торгуясь вблизи 52-недельного максимума с впечатляющей общей доходностью с начала года в 48,07% по последним данным.
Советы InvestingPro подчеркивают, что Casey's повышала дивиденды на протяжении 25 лет подряд, демонстрируя приверженность возврату средств акционерам. Это особенно примечательно, учитывая умеренный уровень долга компании, как отмечено в другом совете InvestingPro. Эти факторы могут обеспечить некоторую уверенность инвесторам в свете осторожной позиции JPMorgan.
Однако важно отметить, что CASY торгуется с высоким коэффициентом P/E 29,61 относительно краткосрочного роста прибыли, что соответствует консервативному прогнозу JPMorgan. Коэффициент PEG 2,59 также предполагает, что акции могут быть переоценены по сравнению с перспективами роста.
Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 7 дополнительных советов, которые могут предоставить ценную информацию о финансовом здоровье и рыночной позиции Casey's General Stores.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.