В понедельник Piper Sandler сохранила свой оптимистичный взгляд на Yeti Holdings Inc. (NYSE: YETI), подтвердив рейтинг "Выше рынка" и сохранив целевую цену на уровне $54,00. Уверенность фирмы основана на многообещающих перспективах роста компании на 2025 год и далее, а также на ее сильных позициях в четвертом квартале.
На прошлой неделе аналитики Piper Sandler посетили штаб-квартиру Yeti в Остине, штат Техас, и встретились с финансовым директором Майком Макмалленом. Встреча укрепила их положительное мнение о будущем компании, подчеркнув готовность Yeti к предстоящему четвертому кварталу с широким ассортиментом новых продуктов по ценам, подходящим для подарков.
Ожидается, что эти продукты, некоторые из которых впервые были представлены в штаб-квартире, внесут вклад в масштабные запуски продуктов Yeti, запланированные на 2025 год и далее. Yeti реорганизовала свои продуктовые команды для стимулирования инноваций и поддержания сильного потока новых продуктов. Предполагается, что этот стратегический шаг поддержит траекторию роста компании в ближайшие годы.
Кроме того, ожидается, что инвестиции Yeti в расходы на продажи, общие и административные расходы (SG&A) в течение 2024 года принесут финансовый рычаг в 2025 году, что свидетельствует о более эффективной структуре затрат по мере роста компании.
Фирма также отметила, что опасения по поводу влияния тарифов на прибыльность Yeti в 2025 году уменьшились. Это объясняется усилиями Yeti по диверсификации производства за пределами Китая, что снижает риски, связанные с возможным введением тарифов. Стратегическая диверсификация рассматривается как позитивный шаг к стабилизации прибыли и снижению зависимости от какого-либо одного производственного региона.
В других недавних новостях, Yeti Holdings Inc. сообщила о высоких результатах за третий квартал: чистые продажи выросли на 10% до $478 млн, чему способствовал 30%-ный рост международных продаж и сильные показатели во всех категориях продуктов. Чистая прибыль компании выросла на 14% до $60 млн, а прибыль на акцию увеличилась на 18% до $0,71. Валовая прибыль также увеличилась на 11%, достигнув $278 млн.
Аналитики TD Cowen и Citi скорректировали свои целевые цены для Yeti, ссылаясь на опасения по поводу потенциального влияния тарифов на импорт из Китая. Несмотря на эти опасения, все три фирмы сохраняют позитивный взгляд на акции Yeti, при этом TD Cowen и Citi имеют рейтинги "Держать" и "Покупать" соответственно.
Были отмечены продолжающиеся усилия Yeti по диверсификации цепочки поставок, с планами иметь 50% мощностей по производству посуды за пределами Китая к 2025 году. На 2024 год Yeti прогнозирует рост продаж на 9%, фокусируясь на оптовых показателях и росте категорий. Компания также ожидает эффективную налоговую ставку около 24,8% на 2024 финансовый год и скорректированную прибыль на акцию около $2,65, что означает рост на 18% по сравнению с предыдущим годом.
Несмотря на потенциальное влияние затрат на фрахт и структуры продаж на валовую маржу, Yeti остается оптимистичной в отношении своего долгосрочного роста.
Аналитика InvestingPro
Недавние данные и советы InvestingPro предоставляют дополнительный контекст к оптимистичному прогнозу Piper Sandler относительно Yeti Holdings Inc. (NYSE: YETI). Несмотря на недавнюю волатильность акций, с падением на 7,58% за последнюю неделю, финансовые показатели Yeti демонстрируют многообещающие признаки. Компания может похвастаться здоровым ростом выручки на 13,62% за последние двенадцать месяцев, при этом третий квартал 2024 года показал квартальный рост на 10,35%. Это согласуется с позитивным взглядом Piper Sandler на перспективы роста Yeti.
Совет InvestingPro подчеркивает, что Yeti имеет больше наличных средств, чем долга на своем балансе, что указывает на финансовую стабильность, поскольку компания инвестирует в инновации продуктов и SG&A. Кроме того, с коэффициентом P/E 16,49, Yeti выглядит разумно оцененной с учетом ее потенциала роста. Прибыльность компании дополнительно подчеркивается впечатляющей валовой маржой в 58,35% за последние двенадцать месяцев.
Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 8 дополнительных советов по Yeti Holdings, предоставляя более глубокое понимание финансового здоровья компании и ее положения на рынке.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.