В пятницу Citi скорректировала свою позицию по акциям Ascendis Pharma (NASDAQ:ASND), снизив целевую цену до 200 долларов с предыдущих 207 долларов. Фирма сохранила рейтинг "покупать" для акций, несмотря на то, что финансовые результаты компании за третий квартал не оправдали ожиданий Уолл-стрит. Выручка и прибыль на акцию по GAAP Ascendis Pharma не соответствовали прогнозам аналитиков, продолжая тенденцию предыдущего квартала.
Компания продемонстрировала сильный рост объемов на 60% в годовом исчислении, но это было омрачено более высокими вычетами из продаж, что повлияло на выручку. Кроме того, Ascendis пересмотрела прогноз по выручке от Skytrofa на весь 2024 год в сторону понижения до €200 миллионов - €220 миллионов по сравнению с ранее прогнозируемым диапазоном €220 миллионов - €240 миллионов, после более значительного снижения в прошлом квартале.
Несмотря на эти трудности, Citi подчеркнула потенциал роста акций Ascendis Pharma в связи с предстоящим запуском Yorvipath в 2025 году. Продажи в Европейском Союзе набирают обороты, и ожидается, что продукт будет доступен в США к середине января. Аналитик отметил, что Ascendis хорошо подготовлена к будущему росту.
Фирма также указала на несколько предстоящих катализаторов, которые могут повлиять на показатели Ascendis Pharma. К ним относятся данные фазы 2 исследования Skytrofa при синдроме Тернера, ожидаемые в четвертом квартале 2024 года, и данные исследования комбинации Skytrofa и TransCon CNP при ахондроплазии, ожидаемые во втором квартале 2025 года. Эти разработки рассматриваются как потенциальные положительные факторы для акций компании.
В других недавних новостях Ascendis Pharma сообщила о ключевых событиях в своем финансовом отчете за третий квартал и в ходе телефонной конференции по результатам. Компания показала чистый убыток в размере €99,2 миллиона, что меньше, чем ожидаемый Oppenheimer убыток в €110,2 миллиона.
Выручка от Skytrofa, продукта Ascendis, составила €47,2 миллиона, что не достигло ожидаемых Oppenheimer €50,0 миллионов. Несмотря на это, Ascendis пересмотрела прогноз продаж Skytrofa, теперь целевой показатель составляет €200–220 миллионов на 2024 год.
Кроме того, ожидается, что продукт компании Yorvipath выйдет на рынок США без прямой конкуренции к середине января, потенциально извлекая выгоду из отложенного спроса. Ascendis Pharma также объявила о стратегическом сотрудничестве с Novo Nordisk, которое может привести к авансовому платежу в размере 100 миллионов долларов и роялти.
Компания сообщила о высокой выручке от продукции в размере 57,8 миллионов евро за третий квартал 2024 года и ожидает достижения точки безубыточности по денежному потоку к концу 2025 года. Ожидается, что заявка на регистрацию нового препарата (NDA) для TransCon CNP, еще одного продукта Ascendis, будет подана в первом квартале 2025 года. Это последние события в развитии Ascendis Pharma.
Аналитика InvestingPro
Недавние данные InvestingPro предоставляют дополнительный контекст финансового положения Ascendis Pharma. Несмотря на сильный рост выручки компании на 166,54% в годовом исчислении, Ascendis в настоящее время не является прибыльной, с маржой операционной прибыли -111,27% за последние двенадцать месяцев по состоянию на второй квартал 2024 года. Это согласуется с упоминанием в статье о финансовых результатах, не оправдавших ожиданий.
Советы InvestingPro подчеркивают, что аналитики не ожидают, что компания станет прибыльной в этом году, что соответствует проблемам, описанным в статье. Однако стоит отметить, что Ascendis Pharma работает с умеренным уровнем долга, что потенциально обеспечивает некоторую финансовую гибкость при реализации стратегии роста и предстоящих запусков продуктов.
Рыночная капитализация компании составляет 7,43 миллиарда долларов, что отражает ожидания инвесторов относительно будущего роста, особенно с учетом ожидаемого запуска Yorvipath в 2025 году, как упоминалось в статье. Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 7 дополнительных советов, которые могут предоставить более глубокое понимание финансового здоровья и рыночной позиции Ascendis Pharma.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.