В четверг аналитик Craig-Hallum обновил целевую цену акций Tower Semiconductor (NASDAQ:TSEM), повысив ее с $54 до $60 и подтвердив рейтинг "покупать". Корректировка последовала за сильным прогнозом Tower Semiconductor на четвертый квартал, который вызвал позитивную реакцию на рынке, особенно благодаря показателям сегмента RF Infrastructure, который в настоящее время считается наиболее важным.
Аналитик отметил, что обнадеживающий прогноз компании на четвертый квартал привел к оправданному росту акций. Повышение цены акций было связано с сильными показателями сегмента RF Infrastructure.
Тем не менее, аналитик умерил ожидания на 2025 календарный год (C25), учитывая потенциальные проблемы с продажами из-за перепрофилирования мощностей и консолидации, которые могут повлиять на сегмент датчиков, а также осторожный подход к мобильному сегменту.
Кроме того, прогноз валовой маржи (GM) был скорректирован для более точного отражения фиксированных затрат, с особым акцентом на амортизацию, связанную с увеличением мощностей. Этот пересмотренный прогноз может сдержать рост акций в ближайшей перспективе после сильного показателя в четверг.
Несмотря на умеренный прогноз на C25, аналитик сохраняет оптимизм в отношении перспектив Tower Semiconductor на 2026 календарный год (C26), ссылаясь на потенциал значительного роста и увеличения прибыли. Сохранение рейтинга "покупать" и повышение целевой цены до $60 отражают уверенность в будущих показателях компании.
Среди других недавних новостей, Tower Semiconductor сообщила о сильных результатах за третий квартал 2024 года: выручка составила $371 млн, что на 6% больше, чем в предыдущем квартале, и на 3,5% больше в годовом исчислении. Чистая прибыль компании за квартал составила около $55 млн, что соответствует чистой марже в 15%.
Этот рост был в значительной степени обусловлен высоким спросом на продукты, связанные с ИИ, и предложения в области RF-инфраструктуры. Tower Semiconductor ожидает дальнейшего роста выручки в четвертом квартале, прогнозируя увеличение на 10% в годовом исчислении до $387 млн.
Компания также объявила о планах значительных капиталовложений, включая $500 млн в Аграте, Италия, и $300 млн в фабрику Intel в Нью-Мексико. Ожидается, что эти инвестиции будут стимулировать рост в области кремниевой фотоники и технологий кремний-германия. Несмотря на некоторые проблемы в секторе выручки от обработки изображений, компания достигла рекордных показателей выручки в сфере высокоскоростных предложений для центров обработки данных, особенно в продуктах, связанных с ИИ.
На недавней телефонной конференции по итогам квартала генеральный директор Рассел Эллвангер подчеркнул фокус компании на этих технологиях и выразил уверенность в траектории роста Tower Semiconductor. Финансовый директор Орен Ширази предоставил информацию о налоговой структуре компании и сильной денежной позиции, которая поддерживает тщательное планирование будущего роста и капитальных затрат. Это последние события для Tower Semiconductor.
Аналитика InvestingPro
Недавние рыночные показатели Tower Semiconductor соответствуют оптимистичному прогнозу аналитика. Согласно данным InvestingPro, компания показала значительную доходность в 11,55% за последнюю неделю и впечатляющую доходность в 81,42% за последний год. Эти сильные показатели дополнительно подтверждаются тем, что акции торгуются вблизи 52-недельного максимума, при этом текущая цена составляет 96,36% от этого пика.
Советы InvestingPro подчеркивают, что у Tower Semiconductor больше денежных средств, чем долгов на балансе, что указывает на сильную финансовую позицию. Это прочное финансовое положение может обеспечить компании гибкость при решении потенциальных проблем с перепрофилированием мощностей и консолидацией, упомянутых в отчете аналитика.
Хотя аналитик умерил ожидания на 2025 год, стоит отметить, что Tower Semiconductor была прибыльной за последние двенадцать месяцев, с коэффициентом P/E 26,17. Эта прибыльность в сочетании с позитивным прогнозом аналитика на 2026 год указывает на потенциал долгосрочного создания стоимости.
Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 12 дополнительных советов по Tower Semiconductor, обеспечивая более глубокое понимание финансового здоровья и рыночной позиции компании.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.