В среду TD Cowen пересмотрел целевую цену акций Sea Ltd (NYSE:SE), повысив ее до $100 с предыдущих $69, при этом сохранив рейтинг "Держать". Корректировка последовала за превышением ожиданий по выручке Sea Ltd в третьем квартале, которая оказалась на 7% выше консенсус-прогноза, во главе с платформой Shopee, превзошедшей ожидания на 7,5%. Подразделение цифровых развлечений Garena также показало хорошие результаты: объем заказов превысил оценки примерно на 3% благодаря высокому среднему доходу на одного платящего пользователя (ARPPU).
Валовая стоимость товаров (GMV) в сегменте электронной коммерции немного замедлилась, но все же превысила оценки TD Cowen на 2,4%. EBITDA за квартал составила $555 млн, что на 13% выше консенсус-прогноза. Руководство Sea Ltd подтвердило свой прогноз на 2024 финансовый год, ожидая, что GMV Shopee вырастет в диапазоне середины 20% в годовом исчислении.
Корректировка целевой цены Sea Ltd отражает обновленные оценки аналитика по выручке и EBITDA. Уверенные результаты компании в третьем квартале, особенно в сегментах Shopee и Garena, привели к повышению уверенности в ее финансовых перспективах, что обосновывает более высокую целевую цену при сохранении нейтрального рейтинга "Держать" по акциям.
Среди других недавних новостей, Sea Ltd продемонстрировала значительный рост прибыли в третьем квартале. Выручка компании увеличилась на 31% в годовом исчислении до $4,3 млрд, а скорректированная EBITDA выросла до $521 млн, что существенно выше $35 млн годом ранее. Этот рост наблюдался во всех трех основных бизнес-сегментах Sea Ltd.
Morgan Stanley и Barclays повысили целевые цены для Sea Ltd до $131, сохранив рейтинг "Выше рынка". Повышение прогнозов последовало за сильными результатами Sea Ltd в третьем квартале, которые продемонстрировали устойчивый рост выручки и достижение безубыточности по EBITDA в сегменте электронной коммерции.
Бизнес цифровых финансовых услуг Sea Ltd также показал значительный рост: темп роста выручки увеличился с 21% во втором квартале до 38% в третьем. Рост кредитного портфеля в том же сегменте подскочил с 40% до более чем 70%, при этом сохранив низкий уровень проблемных кредитов на уровне 1,2%.
Аналитика InvestingPro
Недавние результаты Sea Ltd, отмеченные в статье, дополнительно подтверждаются данными InvestingPro в реальном времени. Рост выручки компании остается сильным, увеличившись на 22,97% в последнем квартале. Это согласуется с упоминанием в статье о превышении ожиданий по выручке Sea Ltd в третьем квартале, особенно за счет платформы Shopee.
Советы InvestingPro показывают, что чистая прибыль Sea Ltd, как ожидается, вырастет в этом году, что может быть позитивным сигналом для инвесторов, учитывая недавнее превышение прогнозов по выручке. Кроме того, акции компании показали значительную доходность за последнюю неделю: данные InvestingPro указывают на общую доходность по цене в 12,88% за прошедшую неделю. Эта недавняя динамика может быть связана с положительными результатами третьего квартала и пересмотренной целевой ценой от TD Cowen.
Стоит отметить, что Sea Ltd имеет больше денежных средств, чем долга на своем балансе, что может обеспечить финансовую гибкость по мере того, как компания продолжает развивать свои сегменты электронной коммерции и цифровых развлечений. Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 13 дополнительных советов по Sea Ltd, обеспечивая более глубокое понимание финансового здоровья компании и ее позиции на рынке.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.