В среду акции Paysafe (NYSE:PSFE) значительно снизились, упав примерно на 25%, несмотря на отчет компании о доходах за третий квартал, который превзошел ожидания как по выручке, так и по прибыли. BTIG сохранила рейтинг "покупать" и целевую цену $26,00 для акций, подчеркивая силу отчета о доходах и подтверждение прогноза на весь 2024 финансовый год.
Отчет за третий квартал показал рост валовой прибыли в сегменте Merchant Solutions на 10,8%, что превысило оценку аналитиков в 9,2%. Кроме того, рост FXN Digital Wallet, без учета процентных доходов, составил 5,3%. Эти цифры свидетельствуют о значительном улучшении по сравнению с 2023 финансовым годом, когда валовая прибыль Merchant Solutions выросла всего на 2,3%, а выручка Digital Wallet была неизменной с учетом колебаний валютных курсов и без учета процентных доходов.
Несмотря на положительные результаты, было отмечено замедление роста прямых продаж в сегменте малого и среднего бизнеса, что также повлияло на валовую маржу прибыли. Более того, прогноз на четвертый квартал 2024 года предполагает скромный рост выручки около 5,3%. Однако BTIG отмечает, что Paysafe активно занимается оптимизацией портфеля, удаляя высокорисковых клиентов со своей платформы, что, как ожидается, создаст препятствие для общего роста на уровне 1-1,5%.
BTIG рассматривает текущее снижение цены акций Paysafe как привлекательную возможность для покупки, заявляя, что фундаментальные основы истории Paysafe остаются неизменными. Фирма считает, что руководство не только стабилизировало бизнес, но и вернуло его к росту. Текущий мультипликатор EV/EBITDA на уровне 6,5x на 2025 финансовый год и доходность свободного денежного потока в 20% на 2025 финансовый год аналитик считает очень привлекательными.
В заключение, BTIG придерживается своей оценки Paysafe как надежной инвестиции, несмотря на реакцию рынка на недавний отчет о доходах. Фирма сохраняет позитивный взгляд на финансовое здоровье компании и перспективы роста.
В других недавних новостях, Paysafe Limited сообщила о доходах за третий квартал, которые не оправдали ожиданий аналитиков, несмотря на превышение прогноза по выручке. Компания сообщила о скорректированной прибыли на акцию в размере $0,51, что ниже прогнозируемых $0,61. Однако Paysafe сообщила о выручке в размере $427,1 млн, что превысило ожидаемые $423,15 млн и означает рост на 8% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.
Генеральный директор Paysafe, Брюс Лоутерс, выразил удовлетворение результатами компании, подчеркнув стабильность сильного роста выручки. Компания также подтвердила свой прогноз по выручке на весь 2024 год в диапазоне от $1,713 млрд до $1,729 млрд, что соответствует оценкам Уолл-стрит.
Несмотря на солидный рост выручки, внимание инвесторов привлекло несоответствие прибыли ожиданиям. Paysafe сообщила о чистом убытке в размере $13 млн за квартал, в основном из-за влияния валютных курсов. Однако канал электронной коммерции компании продолжает демонстрировать двузначный рост, особенно в сфере iGaming в Северной Америке, и компания сообщила о снижении чистого левереджа, что указывает на прогресс в инициативах по сокращению затрат.
Аналитика InvestingPro
Несмотря на недавнее падение цены акций, данные InvestingPro показывают некоторые положительные тенденции для Paysafe (NYSE:PSFE). Компания продемонстрировала сильную доходность за последний месяц и три месяца, с общей доходностью по цене 17% и 23,7% соответственно. Это соответствует мнению BTIG о том, что текущее снижение может быть возможностью для покупки.
Советы InvestingPro предполагают, что чистая прибыль Paysafe, как ожидается, вырастет в этом году, и аналитики прогнозируют, что компания станет прибыльной. Это подтверждает оценку BTIG об улучшении финансового здоровья Paysafe. Однако стоит отметить, что компания не была прибыльной за последние двенадцать месяцев, с коэффициентом P/E -89,53.
Рост выручки компании на 8,37% за последние двенадцать месяцев и на 9,34% в последнем квартале отражает положительные тенденции, упомянутые в отчете о доходах. Кроме того, валовая маржа прибыли Paysafe в 58,54% указывает на сильную способность генерировать прибыль от основной деятельности.
Для инвесторов, ищущих более всесторонний анализ, InvestingPro предлагает 11 дополнительных советов по Paysafe, обеспечивая более глубокое понимание финансового положения компании и рыночных показателей.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.