Во вторник Loop Capital начала освещение акций Monolithic Power Systems (NASDAQ:MPWR) с рейтингом "держать" и установила целевую цену в 660 долларов. Фирма признает стабильный рост доли рынка Monolithic Power Systems в секторе полупроводников для управления питанием в различных рыночных условиях. Успехи компании связаны с ее участием в сфере ИИ-ускоренных GPU-вычислений и высокопроизводительных вычислений.
Аналитик отмечает, что акции Monolithic Power Systems в настоящее время оцениваются примерно в 37 раз выше прогнозируемой не по GAAP прибыли на акцию (EPS) за следующие двенадцать месяцев (NTM). Несмотря на это, с начала года акции немного отстали от Semiconductor Index (SOX) примерно на 25 процентных пунктов.
Однако в 2023 календарном году они превзошли SOX примерно на 13 процентных пунктов и показали примерно на 50% лучшие результаты за пятилетний период по сравнению с SOX.
Текущая позиция Loop Capital обусловлена мнением, что может наступить более благоприятный момент для принятия более позитивного рейтинга по акциям Monolithic Power Systems. Фирма ожидает потенциальную возможность пересмотреть свой рейтинг в период между настоящим моментом и ожидаемым запуском NVIDIA Rubin в 2026 году. Предполагается, что Rubin станет первой возможной точкой пересечения для вертикального решения по питанию, которое может быть использовано NVIDIA.
Решение фирмы сохранить рейтинг "держать" отражает осторожный подход, учитывающий текущую оценку акций и ожидание будущих событий, которые могут повлиять на рыночную позицию Monolithic Power Systems. Целевая цена в 660 долларов предполагает нейтральный взгляд на потенциал роста акций в ближайшей перспективе.
В других недавних новостях Monolithic Power Systems была объектом различных аналитических корректировок после значительных событий. Компания сообщила о рекордной выручке за третий квартал в размере 620,1 млн долларов, что на 30% больше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, в основном за счет роста в автомобильном, коммуникационном сегментах, а также в сегментах хранения данных и вычислений.
На фоне опасений по поводу возможной потери доли рынка в пользу конкурентов Renesas и Infineon, Deutsche Bank сохранил рейтинг "покупать" и целевую цену акций в 900,00 долларов для компании, в то время как TD Cowen снизил целевую цену до 975 долларов, сохранив рейтинг "покупать". Needham также снизил целевую цену до 950 долларов, сохранив рейтинг "покупать", а Rosenblatt понизил рейтинг акций с "покупать" до "нейтрально", сохранив целевую цену в 880 долларов.
Stifel подтвердил рейтинг "покупать" и целевую цену в 1 100 долларов для Monolithic Power Systems, отвергнув слухи об отмене заказов или текущих технических проблемах с заказами от крупнейшего клиента в сфере ИИ. Компания пояснила, что хотя она еще не получила заказы на платформу NVIDIA Blackwell, это не является неожиданностью, и заказы ожидаются в ближайшее время.
Несмотря на потенциальную конкуренцию со стороны Renesas, ожидается, что выручка Monolithic Power Systems от NVIDIA в 2025 календарном году вырастет на высокий однозначный процент по сравнению с предыдущим годом. Это последние события, касающиеся Monolithic Power Systems.
Аналитика InvestingPro
Недавние данные от InvestingPro дополняют анализ Loop Capital по Monolithic Power Systems (NASDAQ:MPWR). Рыночная капитализация компании составляет 31,58 млрд долларов, при коэффициенте P/E 70,84, что отражает премиальную оценку, отмеченную Loop Capital. Эта высокая оценка дополнительно подчеркивается советами InvestingPro, которые указывают, что MPWR торгуется при высоких мультипликаторах прибыли, EBIT, EBITDA, выручки и цены к балансовой стоимости.
Несмотря на высокую оценку, MPWR демонстрирует финансовую устойчивость. Совет InvestingPro подчеркивает, что у компании больше денежных средств, чем долга в балансе, при этом ликвидные активы превышают краткосрочные обязательства. Эта прочная финансовая позиция поддерживает способность MPWR инвестировать в возможности роста, особенно в секторах ИИ-ускоренных GPU-вычислений и высокопроизводительных вычислений, упомянутых в статье.
Рост выручки компании остается устойчивым, увеличившись на 30,59% в последнем квартале, что соответствует наблюдению Loop Capital о стабильном росте доли рынка. Кроме того, MPWR поддерживает сильную дивидендную политику, повышая дивиденды в течение 6 лет подряд и выплачивая их на протяжении 11 лет, как отмечено в советах InvestingPro.
Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 16 дополнительных советов по MPWR, предоставляя более широкую перспективу финансового здоровья и рыночной позиции компании.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.