Во вторник JPMorgan подтвердил рейтинг "выше рынка" и целевую цену акций ULTA Beauty (NASDAQ: ULTA) на уровне 472,00 долларов после роста продаж косметических товаров.
Аналитик отметил, что общие продажи косметических товаров в каналах Food, Drug и Mass выросли на 1,3% за четыре недели до 2 ноября, что является улучшением по сравнению с нулевым ростом предыдущего месяца, который позже был пересмотрен в сторону повышения на 20 базисных пунктов. Этот рост произошел несмотря на влияние ураганов Хелен и Милтон, которые обрушились на побережье 26 сентября и 9 октября соответственно.
По словам аналитика, тенденции с начала квартала до 19 октября 2024 года показали рост примерно на 0,7% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, который сейчас немного увеличился до 0,8%, в основном за счет роста продаж косметики и парфюмерии. Фирма провела связь между этими тенденциями и сопоставимыми продажами ULTA, отметив 64% корреляцию с тенденциями в косметике по данным NielsenIQ и почти 50% с общими продажами косметических товаров.
В отчете также указывается, что хотя годовые тенденции в категориях косметических товаров ускорились, особенно в косметике и средствах по уходу за кожей лица, пятилетние тенденции показали замедление, особенно в категориях лосьонов для рук/тела и средств по уходу за кожей лица.
Учитывая весь период, одно- и двухлетние тенденции в общих продажах косметики и косметических товаров предполагают, что ULTA может сообщить о снижении сопоставимых продаж на 1-2% в третьем квартале 2024 года, что является небольшим улучшением по сравнению с ранее ожидавшимся снижением на 1-3%.
Аналитик напомнил, что руководство ULTA указывало на ускорение тенденций с начала квартала по состоянию на 29 августа, перейдя от слабого июля к примерно 1% спаду, включая негативное влияние более раннего мероприятия "21 день красоты" по сравнению с предыдущим годом. Кроме того, ULTA подтвердила свой прогноз на весь 2024 год во время личного Дня инвестора, проведенного в Чикаго в прошлом месяце.
ULTA Beauty планирует объявить о результатах за третий квартал 2024 года в четверг, 5 декабря 2024 года, после закрытия рынка, с последующей конференц-связью, ожидаемой в 16:30 по восточному времени.
В других недавних новостях, ULTA Beauty была предметом различных оценок аналитиков и корректировок долгосрочных финансовых целей. Citi сохранил нейтральную позицию с целевой ценой 345 долларов, а BMO Capital подтвердил рейтинг "соответствие рынку" с целевой ценой 385 долларов.
Stifel повысил целевую цену до 395 долларов, сохранив рейтинг "держать", а Piper Sandler немного повысил целевую цену до 357 долларов, сохранив нейтральный рейтинг.
Эти оценки аналитиков появились после пересмотра финансовых целей ULTA Beauty, которые прогнозируют долгосрочную операционную маржу на уровне 12% и рост чистых продаж на 4-6%. Компания также планирует увеличить количество магазинов на 200 в течение следующих трех лет. Руководство ULTA Beauty осторожно оценило перспективы на 2025 год, предполагая, что сопоставимые продажи магазинов могут расти темпами ниже ожидаемых 3-4%, а операционная маржа может быть ниже 12%.
Консенсус аналитиков по прибыли на акцию ULTA на 2025 год, похоже, сходится к отметке около 23 долларов, что немного ниже предыдущего консенсуса в 24,60 доллара. Это связано с такими факторами, как рост числа магазинов, сопоставимые продажи, снижение маржи и рост прибыли на акцию за счет обратного выкупа акций. Компания также объявила о новой программе обратного выкупа акций на сумму 3 миллиарда долларов.
Это недавние события в финансовом ландшафте ULTA Beauty, отражающие стратегические корректировки компании и различные перспективы аналитиков. Будущие показатели компании будут продолжать внимательно отслеживаться как инвесторами, так и аналитиками.
Аналитика InvestingPro
В дополнение к анализу JPMorgan компании ULTA Beauty, недавние данные от InvestingPro предоставляют инвесторам дополнительный контекст. Рыночная капитализация ULTA составляет 17,93 миллиарда долларов, при коэффициенте P/E 15,23, что указывает на относительно умеренную оценку по сравнению с некоторыми быстрорастущими розничными акциями. Выручка компании за последние двенадцать месяцев достигла 11,32 миллиарда долларов, с умеренным ростом в 5,51%, что соответствует наблюдениям аналитиков о тенденциях продаж косметических товаров.
Советы InvestingPro подчеркивают, что ULTA работает с умеренным уровнем долга и поддерживает ликвидные активы, превышающие краткосрочные обязательства, что указывает на прочное финансовое положение. Эта финансовая стабильность может оказаться решающей, поскольку компания ориентируется в меняющейся среде продаж косметических товаров, описанной в статье.
Интересно, что в то время как JPMorgan сохраняет рейтинг "выше рынка", InvestingPro отмечает, что 9 аналитиков пересмотрели свои прогнозы по прибыли в сторону понижения на предстоящий период. Это расхождение в настроениях аналитиков добавляет элемент осторожности к общему позитивному прогнозу, представленному в статье.
Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 5 дополнительных советов по ULTA Beauty, предоставляя более широкую перспективу финансового здоровья и рыночной позиции компании.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.