Во вторник Susquehanna скорректировала целевую цену акций Array Technologies (NASDAQ: ARRY), ведущей компании в области солнечной энергетики, снизив ее до $9 с предыдущих $10, при этом сохранив положительный рейтинг акций. Это изменение последовало за результатами компании за третий квартал, которые были опубликованы на прошлой неделе, что привело к небольшому пересмотру прогнозируемых поставок и EBITDA на 2025 и 2026 финансовые годы.
Аналитик Susquehanna отметил, что расследование по антидемпинговым/компенсационным пошлинам (AD/CVD) и неопределенность, связанная с недавними выборами, повлияли на новые заказы Array Technologies в третьем квартале, при этом портфель заказов компании остался стабильным по сравнению с предыдущим кварталом.
Несмотря на эти трудности, руководство Array Technologies выразило уверенность в достижении двузначного роста выручки в следующем году. Это подтверждается собственной моделью аналитика, которая прогнозирует рост выручки примерно на 29% в следующем году.
Array Technologies сообщила о выручке за третий квартал в размере $231 млн и скорректированной EBITDA в размере $47 млн, оба показателя превысили оценки Susquehanna Financial Group (SFG) в $226 млн и $45 млн соответственно. Прибыль на акцию (EPS) компании также превзошла ожидания, составив $0,17 по сравнению с прогнозируемыми $0,12, причем превышение в основном объясняется снижением процентных и прочих расходов.
Несмотря на снижение новых заказов из-за внешних факторов, портфель заказов Array Technologies оставался стабильным на уровне примерно $2 млрд, что указывает на соотношение заказов к выручке 1x. Это заметное изменение по сравнению с примерно 2x за предыдущие три квартала. Способность компании поддерживать значительный портфель заказов свидетельствует о стабильном спросе на ее солнечные продукты и услуги, что потенциально может трансформироваться в выручку в течение следующих шести кварталов.
В других недавних новостях Array Technologies, лидер в области солнечных технологий, объявила о выручке в размере $231 млн в отчете о доходах за третий квартал 2024 года. Несмотря на чистый убыток, в основном из-за неденежного обесценения гудвилла, компания сохраняет устойчивую скорректированную валовую маржу на уровне 35,4%. Ожидается, что портфель заказов компании в $2 млрд покроет примерно $1,3 млрд прогнозируемой выручки на 2025 финансовый год.
BMO Capital Markets пересмотрела целевую цену Array Technologies до $8,00 с предыдущих $9,00, сохранив рейтинг "соответствует рынку". Пересмотр последовал за смешанным взглядом на текущее положение компании и ее будущие перспективы из-за продолжающихся задержек проектов и усиления конкуренции.
Array Technologies представила новые продукты, включая 77-градусный трекер и архитектуру SkyLink, ожидая сильного двузначного роста в 2025 году. Эти недавние разработки предполагают сбалансированный взгляд на производительность и потенциал Array Technologies.
Аналитика InvestingPro
Недавние показатели и рыночная позиция Array Technologies дополнительно освещаются данными в реальном времени от InvestingPro. Рыночная капитализация компании составляет $1,01 млрд, что отражает ее значительное присутствие в секторе солнечной энергетики. Несмотря на трудности, отмеченные в статье, валовая маржа прибыли Array в 30,5% за последние двенадцать месяцев, заканчивающихся третьим кварталом 2024 года, указывает на солидную способность контролировать затраты и поддерживать прибыльность от продаж.
Советы InvestingPro подчеркивают, что Array Technologies работает с умеренным уровнем долга, и ее ликвидные активы превышают краткосрочные обязательства, что свидетельствует о финансовой стабильности даже перед лицом отраслевых трудностей. Это согласуется с уверенностью компании в достижении двузначного роста выручки в предстоящем году, как упоминалось в статье.
Однако инвесторам следует отметить, что акции Array испытали значительную волатильность, с падением цены на 47,65% за последние шесть месяцев. Эта волатильность соответствует обсуждению в статье внешних факторов, влияющих на показатели компании, таких как расследование AD/CVD и неопределенность, связанная с выборами.
Для тех, кто стремится к более глубокому пониманию финансового здоровья и рыночной позиции Array Technologies, InvestingPro предлагает 13 дополнительных советов, обеспечивающих комплексный взгляд на перспективы компании на динамичном рынке солнечной энергетики.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.