В пятницу Telsey Advisory Group скорректировала свой прогноз по акциям Ralph Lauren (NYSE:RL), повысив целевую цену до $247 с предыдущих $207, при этом сохранив рейтинг "Лучше рынка". Последний отчет о прибыли компании превзошел ожидания, что объясняется высокими продажами и улучшением валовой маржи, которые компенсировали увеличение расходов на продажи, общие и административные расходы (SG&A).
Положительные результаты Ralph Lauren были отмечены ростом выручки во всех ключевых регионах, включая Азию, Европу и Северную Америку, в то время как другие потребительские компании сталкиваются с трудностями.
Особенно примечательным был рост выручки компании в Китае на низкие двузначные числа. Ralph Lauren также предоставила прогноз на третий квартал, который превзошел текущие рыночные ожидания, и пересмотрела в сторону повышения свой прогноз на 2025 финансовый год (FY25), что свидетельствует об уверенности в условиях сложной глобальной экономической ситуации.
Компания продемонстрировала рост сопоставимых продаж в магазинах и операционной маржи во всех трех регионах в первом квартале. Более того, средняя розничная цена единицы товара (AUR) значительно выросла на 10%, продолжая тенденцию предыдущего года. Этот успех рассматривается как свидетельство стратегических инициатив компании, направленных на укрепление бренда и привлечение новых, более молодых и ценных клиентов.
Ralph Lauren демонстрирует последовательный операционный импульс, при этом прибыль превышает оценки четвертый квартал подряд в 2024 финансовом году (FY24) и продолжает расти в первой половине FY25.
Ожидается, что стратегии компании, включающие повышение ценности бренда, победу в ключевых городах и расширение в новые категории, будут способствовать дальнейшему росту выручки, увеличению валовой маржи и расширению операционной маржи, при этом инвестируя в долгосрочную жизнеспособность бренда.
Новая целевая цена акций в $247 отражает мультипликатор 18,3 к оценке прибыли на акцию (EPS) Telsey на следующие двенадцать месяцев (NTM). Это сравнивается со средним мультипликатором NTM сектора одежды за один год, равным 19,2, и недавним мультипликатором NTM Ralph Lauren, равным 17,1.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.