В пятницу Cantor Fitzgerald скорректировала свою позицию по Nerdy (NYSE: NRDY), изменив рейтинг с "выше рынка" на "нейтральный" и значительно снизив целевую цену с 6 до 1 доллара. Решение последовало за последним квартальным отчетом Nerdy, который, хотя и соответствовал консенсус-прогнозам FactSet по нескольким финансовым показателям, представил второй подряд пересмотр в сторону понижения прогнозов по выручке и скорректированной EBITDA на 2024 год.
В отчете Cantor Fitzgerald отмечается, что квартальные показатели Nerdy соответствовали скромным ожиданиям после предыдущего снижения прогнозов. Компания превзошла ожидания по выручке, операционной прибыли и марже, прибыли на акцию и свободному денежному потоку. Однако аналитик указал, что последовательное снижение прогноза на 2024 год по выручке и прибыльности стало ключевым фактором понижения рейтинга.
Фирма отметила, что стратегический фокус Nerdy на использовании возможностей Фонда чрезвычайной помощи начальным и средним школам (ESSER) путем инвестирования в функцию выхода на рынок и организацию институциональных продаж мог отвлечь ресурсы от других направлений бизнеса. Считается, что этот сдвиг в фокусе повлиял на способность Nerdy использовать обычно оживленный сезон возвращения в школу, который часто характеризуется повышенным спросом на услуги репетиторства.
Несмотря на понижение рейтинга, Cantor Fitzgerald предполагает, что у руководства Nerdy есть план, но требуется время для его эффективной реализации. Аналитик выразил осторожно оптимистичный взгляд, предполагая, что по мере того, как команда продаж Nerdy набирается опыта и развивает свой портфель сделок, рост компании может потенциально ускориться во второй половине 2025 года.
В других недавних новостях, Nerdy Inc. стала объектом нескольких понижений рейтингов аналитиками. Cantor Fitzgerald понизила рейтинг акций Nerdy с "выше рынка" до "нейтрального", значительно снизив целевую цену с 6,00 до 1,00 доллара после того, как квартальные результаты компании соответствовали скромным ожиданиям, установленным после предыдущего снижения прогнозов.
Аналогично, JMP Securities изменила свой рейтинг с "лучше рынка" на "на уровне рынка" после отчета компании о доходах за третий квартал 2024 года, который, несмотря на превышение консенсус-прогнозов по выручке и EBITDA, представил пересмотр прогнозов в сторону понижения.
В ответ на эти изменения Nerdy Inc. объявила о стратегическом повороте в сторону премиальных образовательных подписок, направленных на повышение удержания клиентов и их ценности. В рамках этого сдвига компания заключила партнерство с Digital Ready, чтобы предложить бесплатный доступ к платформе Varsity Tutors for Schools для учащихся по всей стране. Эта инициатива призвана обеспечить комплексную академическую помощь студентам, особенно когда они планируют свое обучение в колледже и карьерный путь.
Эти недавние события происходят на фоне того, что Nerdy Inc. сообщила о росте выручки на 4% в годовом исчислении до 51 млн долларов, хотя и с убытком по скорректированной EBITDA без учета GAAP в размере 2,1 млн долларов. Прогноз компании по выручке на третий квартал составляет от 35 до 38 млн долларов, а прогноз по выручке на весь год - от 196 до 204 млн долларов. Несмотря на трудности, аналитики ожидают, что рост Nerdy может потенциально ускориться во второй половине 2025 года.
Выводы InvestingPro
Недавние данные от InvestingPro проливают дополнительный свет на финансовое положение Nerdy и рыночные показатели. Рыночная капитализация компании составляет 158,46 млн долларов, отражая ее текущую оценку на рынке. Выручка Nerdy за последние двенадцать месяцев по состоянию на второй квартал 2024 года составила 200,09 млн долларов, с ростом выручки на 16,62% за тот же период. Этот рост, хотя и положительный, соответствует осторожному прогнозу, представленному в статье.
Советы InvestingPro подчеркивают некоторые ключевые аспекты финансового здоровья Nerdy. У компании "больше денежных средств, чем долга на балансе" и "ликвидные активы превышают краткосрочные обязательства", что говорит об относительно стабильном краткосрочном финансовом положении. Это может дать некоторую уверенность инвесторам, обеспокоенным способностью компании преодолеть текущие трудности.
Однако в советах также отмечается, что Nerdy "не была прибыльной за последние двенадцать месяцев" и "аналитики не ожидают, что компания станет прибыльной в этом году". Это соответствует обсуждению в статье пересмотренных прогнозов Nerdy и необходимости времени для реализации ее стратегических планов.
Недавние показатели акций, согласно данным InvestingPro, демонстрируют значительное снижение за различные периоды времени, с общей доходностью за один год -65,1%. Эта нисходящая тенденция поддерживает решение Cantor Fitzgerald о понижении рейтинга акций.
Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 12 дополнительных советов по Nerdy, обеспечивая более глубокое понимание финансового положения компании и ее позиции на рынке.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.