В среду финансовая компания Keefe, Bruyette & Woods обновила свой прогноз по акциям Allstate (NYSE: ALL), повысив целевую цену страховой компании с 222,00 до 225,00 долларов. Фирма сохранила рейтинг "Превосходит рынок" для акций страховщика после публикации отчета Allstate о прибыли за третий квартал 2024 года.
Аналитик Keefe, Bruyette & Woods назвал лучшие, чем ожидалось, результаты Allstate в третьем квартале ключевой причиной корректировки. Фирма повысила прогнозы по прибыли на акцию (EPS) Allstate на 2024, 2025 и 2026 годы, учитывая превосходные результаты последнего квартала. Новые прогнозы EPS установлены на уровне 15,35, 18,30 и 20,30 долларов соответственно, что выше предыдущих оценок в 13,87, 17,05 и 18,90 долларов.
Пересмотренный прогноз включает ожидания более быстрого роста чистого инвестиционного дохода (NII) и снижения базовых коэффициентов убыточности, что частично компенсируется ожиданием более медленного роста премий, более высоких смоделированных катастрофических убытков и увеличения коэффициентов расходов. Keefe, Bruyette & Woods ожидает постоянного улучшения базового коэффициента убыточности Allstate и возвращения к органическому росту количества действующих полисов (PIF) в ближайшей перспективе.
Фирма полагает, что эти факторы укрепят уверенность инвесторов в траектории нормализованного роста прибыли Allstate. Ожидается, что эта уверенность также будет поддержана перспективой возобновления Allstate выкупа акций в будущем. В заявлении аналитика подчеркивалось, что стабильные результаты Allstate будут способствовать укреплению доверия инвесторов к потенциалу прибыли компании в будущем.
Среди других недавних новостей, Allstate Corporation сообщила о значительном увеличении общей выручки за третий квартал 2024 года до 16,6 млрд долларов, что на 14,7% больше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Чистая прибыль компании достигла 1,2 млрд долларов, а скорректированная чистая прибыль составила 3,91 доллара на акцию. Бизнес по страхованию имущества и ответственности показал сильные результаты: премии выросли на 11,6% до 13,7 млрд долларов. Несмотря на проблемы с коэффициентами удержания клиентов и скорректированной чистой прибылью в некоторых сегментах, стратегические инициативы Allstate привели к увеличению количества новых заявок на страхование на 26%, при этом бизнес по прямым каналам вырос на 56%.
С учетом последних событий Allstate сосредоточена на повышении удержания клиентов и использовании инициатив роста для укрепления своих рыночных позиций. Инвестиционный доход компании вырос до 783 млн долларов благодаря более высокой доходности по инструментам с фиксированным доходом, а выручка бизнеса по планам защиты выросла на 23,1% в годовом исчислении до 512 млн долларов. Компания также объявила о продаже своего бизнеса по добровольному страхованию сотрудников за 2 млрд долларов, закрытие сделки ожидается в первой половине 2025 года, и предполагается, что она принесет около 1,6 млрд долларов капитала.
Руководство Allstate выразило оптимизм в отношении возможностей роста во всех каналах дистрибуции, особенно в сфере независимых агентов. Они подчеркнули успешную интеграцию приобретенной компании National General, что усилило присутствие Allstate на рынке нестандартного автострахования. Компания по-прежнему сосредоточена на поддержании высокой доходности при стратегическом управлении ростом во всех своих страховых предложениях, используя данные и технологии для повышения конкурентоспособности на рынке.
Аналитика InvestingPro
В дополнение к позитивному прогнозу Keefe, Bruyette & Woods по Allstate (NYSE: ALL), недавние данные InvestingPro предоставляют дополнительный контекст финансовых показателей и рыночной позиции компании.
Рыночная капитализация Allstate составляет 50,04 млрд долларов, что отражает ее значительное присутствие в страховой отрасли. Коэффициент P/E компании, равный 12,12, предполагает, что она может быть недооценена по сравнению с конкурентами в отрасли, что соответствует оптимистичной целевой цене аналитика.
Советы InvestingPro подчеркивают сильную дивидендную историю Allstate, которая повышала дивиденды на протяжении 13 лет подряд и выплачивала их в течение 32 лет. Это демонстрирует приверженность компании к обеспечению доходности для акционеров, которая может еще больше усилиться, если возобновится выкуп акций, как ожидает аналитик.
Кроме того, данные InvestingPro показывают устойчивый рост выручки на 11,67% за последние двенадцать месяцев, при этом квартальный рост выручки составил 14,69%. Эта траектория роста подтверждает ожидания аналитика относительно улучшения показателей и потенциального органического роста количества полисов.
Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 8 дополнительных советов по Allstate, предоставляя более глубокое понимание финансового здоровья и рыночной позиции компании.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.