Во вторник аналитик B.Riley повысил целевую цену акций Builders FirstSource (NYSE:BLDR) до $220 с $187, сохранив рейтинг "Покупать". Это решение последовало за публикацией отчета компании за третий квартал 2024 года, который продемонстрировал устойчивость на фоне колеблющегося рынка жилья.
Builders FirstSource опубликовала квартальные результаты в понедельник, показав, что хотя выручка была немного ниже ожиданий, скорректированная EBITDA и прибыль на акцию превзошли консенсус-прогноз благодаря валовой марже, которая превысила ожидания.
Продукты и услуги компании с добавленной стоимостью сыграли ключевую роль в достижении более высокой маржи, что отличает Builders FirstSource от конкурентов и приводит к увеличению доли рынка и укреплению отношений с клиентами.
Компания также уточнила прогноз по скорректированной EBITDA на 2024 год, сузив его в средней точке, и повысила прогноз по свободному денежному потоку. В ответ на эти результаты B.Riley повысил оценки скорректированной EBITDA и прибыли на акцию на 2024 и 2025 годы.
Уверенность аналитика растет в том, что компания близка к достижению нижней точки в снижении валовой маржи.
Ожидаемые благоприятные факторы, включая потенциальные изменения процентных ставок и ставок по ипотечным кредитам, увеличение расходов на ремонт и реконструкцию, а также ожидаемый рост спроса на многоквартирные дома во второй половине 2025 года, в сочетании со стабильными или улучшающимися ценами на сырьевые товары, рассматриваются как позиционирующие Builders FirstSource для роста в 2025 году.
В других недавних новостях Builders FirstSource сообщила о результатах по прибыли и выручке за третий квартал, которые оказались неоднозначными. Компания сообщила о скорректированной прибыли на акцию в размере $3,07, что превысило консенсус-прогноз в $2,96. Однако выручка не оправдала ожиданий, снизившись на 6,7% в годовом исчислении до $4,2 млрд, что не дотянуло до прогнозов аналитиков в $4,44 млрд.
В результате этих событий Builders FirstSource пересмотрела свой прогноз на весь год, теперь ожидая, что выручка в 2024 году составит $16,25-16,55 млрд, что ниже ранее ожидавшихся $16,85 млрд. Скорректированная EBITDA теперь прогнозируется на уровне $2,25-2,35 млрд, с маржой в диапазоне 13,8-14,2%.
В других новостях компании, Builders FirstSource выкупила 0,9 млн акций на сумму $159,7 млн в третьем квартале и завершила шесть приобретений для усиления своей стратегии продуктов с добавленной стоимостью.
DA Davidson сохранил нейтральный рейтинг компании, но повысил целевую цену до $175 с $169, отражая недавние результаты компании, включая валовую маржу, превысившую ожидания.
Это последние новости о Builders FirstSource.
Выводы InvestingPro
Недавние показатели Builders FirstSource и повышение целевой цены B.Riley согласуются с несколькими ключевыми метриками и выводами от InvestingPro. Рыночная капитализация компании составляет $20,91 млрд, что отражает ее значительное присутствие в индустрии строительных материалов.
Данные InvestingPro показывают, что Builders FirstSource была прибыльной за последние двенадцать месяцев, с коэффициентом P/E 16,85. Эта прибыльность соответствует сильным показателям компании, отмеченным в статье, особенно ее способности превзойти ожидания по скорректированной EBITDA и прибыли на акцию.
Два релевантных совета InvestingPro подчеркивают финансовую силу компании и рыночные показатели. Во-первых, "Ликвидные активы превышают краткосрочные обязательства", что указывает на прочное финансовое положение, поддерживающее способность компании ориентироваться в рыночных колебаниях. Во-вторых, "Сильная доходность за последние три месяца" (с общей доходностью по цене 16,22%) соответствует позитивному прогнозу, выраженному в повышении оценки аналитика.
Стоит отметить, что InvestingPro предлагает 11 дополнительных советов для Builders FirstSource, предоставляя инвесторам более комплексный анализ перспектив и вызовов компании. Эти выводы могут быть особенно ценными, учитывая положение компании на динамичном рынке жилья.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.