Прогнозы аналитиков: Статистика из Европы и решение суда Германии по ESM сформируют сегодня краткосрочный тренд на рынках

Торги на российском рынке накануне завершились вблизи нулевых отметок. В течение дня котировки умеренно снижались, но позитивное открытие американских площадок позволило нашим биржам в последние часы отыграть практически все дневные потери. По итогам основной сессии индекс ММВБ просел на 0,05% - до 1478.05 п., индекс РТС вырос на 0,24% - до 1480.05 п. активность игроков перед важными событиями текущей недели была низкая, инвесторы совершали минимальное количество сделок.

Выделялись на российском рынке акции "Полюс Золото", выросшие по итогам торгов на 5,88%. В моменте на слухах о том, что Михаил Прохоров продает свою долю другому акционеру компании, Сулейману Керимову, бумаги поднимались более чем на 10%. Однако вечером структуры Керимова опровергли намерение покупать долю Прохорова в Polyus Gold с Polymetal International. В лидерах роста во вторник также находились акции "СОЛЛЕРСа" (+5,71%), привилегированные акции "Ростелекома" (+2,92%). Список аутсайдеров торгов возглавили бумаги "МРСК Центра и Приволжья" (-4,46%), ТГК-2 (-2,86%), ОГК-5 (-2,11%), "КАМАЗа" (-1,14%), МТС (-1,18%), "ФСК ЕЭС" (-1,14%), "Уралкалия" (-0,83%).

Положительная американская сессия позволила и европейским индексам компенсировать все дневные потери: индекс Лондонской фондовой биржи FTSE 100 опустился на 0,02%, индекс Парижской фондовой биржи СAC 40 увеличился на 0,89%, индекс Франкфуртской фондовой биржи DAX поднялся на 1,34%.

Американский рынок сохранил позитивный настрой до конца сессии: по итогам торгов индекс Dow Jones вырос на 0,52%, S&P - на 0,31%, Nasdaq - на 0,02%. "Стоит отметить, что индекс американских "голубых фишек" Dow поднялся вчера до своих максимальных отметок с начала 2008 года. Это говорит о сохраняющейся на рынке акций США восходящей тенденции, подпитывающейся позитивными ожиданиями инвесторов относительно предстоящих решений по монетарной политике начинающегося сегодня двухдневного заседания ФРС США и Конституционного суда Германии", - отмечает Олег Шагов, заместитель начальника отдела анализа макроэкономики и конъюнктуры финансовых рынков аналитического управления инвестиционного департамента ОАО "Промсвязьбанк". Фьючерс на индекс S&P сегодня туром растет на 0,15% - до 1432.81 п.

Позитив на рынки сегодня пришел из Азии: заказы в машиностроении Японии в июле выросли на 1,7%, тогда как ожидалось падение показателя на 4,2%. На этом фоне фондовые площадки АТР торгуются преимущественно в "зеленой зоне". Снижается лишь китайский индекс Shanghai Composite (-0,25%), даже несмотря на заявление премьер-министра страны Вэнь Цзябао о том, что Китай находится на пути достижения целевых показателей по ВВП в текущем году.

Статистика из Японии оказала позитивное влияние на рынки, в частности на сырьевые: позитивные данные удерживают фьючерсы на нефть марки Brent вблизи уровня $115 за баррель. Как отмечает Наталья Лесина, начальник аналитического отдела ГК "АЛОР", выше данной отметки фьючерс поднялся еще накануне благодаря восходящей динамике пары евро/доллар: валютная пара устремилась к 1,29 за счет ожидания включения "печатного станка" Б.Бернанке. На текущий момент "бочка" Brent стоит $114.84, "бочка" Light - $97.523 за баррель. На Forex пара евро/доллар торгуется у отметки 1.2867.

В целом, после закрытия торгов на российском рынке внешний фон существенно не изменился, поэтому открытие торгов аналитики ожидают вблизи вчерашних уровней. Вероятность небольшого роста котировок на старте преобладает. "На прошлой неделе индекс ММВБ протестировал зону сопротивления 1485-1490 п., а сегодня складываются предпосылки для повторного тестирования этой зоны", - прогнозирует Андрей Верников, заместитель генерального директора по инвестиционному анализу ИК "Церих Кэпитал Менеджмент".

Немецкий суд сегодня в 12.00 мск должен вынести свой вердикт по поводу законности Европейского стабилизационного фонда. Конституционный суд может в целом одобрить ESM, но внести в него ряд ограничений. Это может быть негативно воспринято инвесторами. "В случае негативного решения по ESM распродажи на российском рынке, как и на мировых, сформированы будут, но ключевые поддержки вряд ли будут сломлены, поскольку наиболее важное событие недели – заседание ФРС закончится лишь завтра. Так, просадки стоит использовать для наращивания "лонгов", – считает Наталья Лесина.

Помимо заседания Конституционного суда Германии инвесторам сегодня следует обратить внимание на макроэкономическую статистику. С открытием торгов в России публикуются окончательные данные по потребительской инфляции Германии за август. В 12:30 мск будут оглашены данные по рынку труда Великобритании, в 13:00 мск - данные по промпроизводству в еврозоне. В США будут обнародованы данные по оптовым запасам и запасам нефти. Так, сегодня внимание инвесторов сегодня будет приковано к европейским событиям, в США интересны лишь ожидания принятия QE3. По мнению г-жи Лесиной, краткосрочный тренд в преддверии оглашения итогов ФРС будет зависеть от европейских данных и, главным образом, от решения Германии по ESM, которое ожидается уже днем.