Азиатские фондовые последовали примеру Европы и Уолл-стрит и восстановились в среду в преддверии долгожданного повышения учетной ставки Федеральным Резервом. Вчера европейские индексы восстановились после устойчивого пятидневного спада: DAX 30 вырос на 3,07%, CAC 40 прибавил 3,16%, FTSE MIB подскочил на 3,74%, SPI поднялся на 2,37%. По другую сторону Атлантики рост был более умеренным: S&P 500, Nasdaq и Dow Jones прибавили соответственно 1,06%, 0,87% и 0,90%. Больше всех прибавили акции мелких компаний, Russell 2000 вырос на целых 1,41%. На ночной сессии в Азии лидировали японские фондовые индексы: Nikkei и Topix подросли соответственно на 2,61% и 2,54%, несмотря на замедление темпов роста перерабатывающей промышленности. Индекс PMI в производстве в декабре опустился с 52,6 до 52,5, а объем заказов на промышленное оборудование в ноябре сократился на 17,7% г/г (прогноз: -17,9%). USD/JPY продвинулась выше по графику на торгах в Токио, а перед этим выросла почти на 1% на европейской сессии. Сейчас пара тестирует сопротивление на уровне 122,00; наиболее сильное сопротивление расположено на отметке 122,25. Гонконгский индекс Hang Seng вырос на 1,88%, а Shanghai Composite и Shenzhen Composite прибавили соответственно 0,17% и 0,68%.
EUR/USD в очередной раз не сумела преодолеть сильное сопротивление на уровне 1,1050 и наконец упала до 1,0910 на фоне хороших данных из США. Согласно опубликованному вчера отчету, влияние падения цен на нефть на годовой показатель инфляции начинает понемногу исчезать. Основной ИПЦ вырос до 0,5% г/г, что выше прогнозов рынка 0,4% и предыдущего показателя 0,2%. Базовый ИПЦ (за исключением цен на продукты питания и энергоносители) оправдал ожидания рынков и в ноябре составил 2% г/г (1,9% в октябре). Индекс Empire Мanufacturing также превзошел прогнозы (-4,59 против прогноза -7), но отрицательное значение указывает на то, что производственный сектор еще не адаптировался к укреплению доллара.
В Великобритании инфляция пересекла нулевую отметку – впервые с июля этого года. Несмотря на незначительный рост инфляции в ноябре, до установленного БА целевого уровня еще далеко. Так, в ноябре ИПЦ вырос на 0,1% г/г (прогноз: 0,1%, предыдущее значение: -0,1%). Базовый индикатор вырос с 1,1% г/г до 1,2%. GBP/USD отреагировала на эту новость сдержанно, все внимание трейдеров сосредоточено на решении ФРС по основной процентной ставке. Вчера GBP/USD потеряла почти 1%, т.к. ожидания повышения ставки ФРС спровоцировали ралли доллара. На торгах в Токио пара стабилизировалась в районе 1,5040 и торговалась в установившемся узком диапазоне. Выше по графику сопротивление расположено на отметке 1,5185 (вчерашний максимум), ниже по графику поддержка сосредоточена на уровне 1,4895 (минимум 2 декабря).
Сегодня внимание рынков всецело сосредоточено на решении ФРС по основной процентной ставке, которое будет объявлено во второй половине дня. До этого времени волатильность будет оставаться довольно низкой, т.к. трейдеры воздержатся от активных действий. По прогнозам, ставка с вероятностью 80% будет повышена на 25 б.п. Однако мы настроены менее оптимистично и считаем, что повышение будет носить символический характер. Тон сопроводительного заявления Йеллен скорее всего будет мягким.
Сегодня трейдеры ожидают публикации индекса PMI во Франции, Германии и еврозоне, показателя числа заявок на получение пособия по безработице и уровня безработицы от ILO в Великобритании, индекса экономических ожиданий ZEW в Швейцарии, ИПЦ в еврозоне, данных по изменению объема розничной торговли в Бразилии, показателя числа закладок фундаментов, выданных разрешений на строительство, данных по изменению объема промышленного производства, коэффициента загрузки производственных мощностей, индекса PMI в промышленном секторе и решения ФРС по основной процентной ставке в США, а также данных по изменению объема ВВП в Швейцарии.
