Первое, на что хочется обратить внимание в этом году, это, конечно же, ситуация на валютном рынке России. Несмотря на продолжающиеся каникулы российских бирж, национальная валюта демонстрирует весьма уверенное снижение, поблагодарить за которое стоит нефтяные котировки, падающие ввиду увеличения агрессивности нефтяной политики Саудовской Аравии. Саудовская государственная нефтяная компания Aramco увеличила скидку на февральские поставки на $0,60/барр. для северо-западной Европы и на $0,20/барр. для средиземноморских клиентов. При этом цены для Азии были увеличены на $0,60/барр., а для США оставлены неизменными. Подобное поведение говорит о начале борьбы за европейские нефтяные рынки ввиду значительно подешевевших эталонных марок нефти. На паре USD/RUB это снижение отразилось ростом котировки к максимуму 75,54, на котором валюта скорректировалась и на данный момент ожидает новых поводов для дальнейшего движения к максимуму прошлого года.
Решение ЦБР придерживаться достаточно жесткой денежно-кредитной политики начиная с сентября, позволило стабилизировать курс рубля и избежать повышения волатильности на рынках, несмотря на значительное снижение нефтяных цен. В этом году многие аналитики склоняются к продолжению жесткой политики ЦБ для дальнейшего удержания курса российской валюты в допустимых рамках. Этот год для России является предвыборным, что способно негативно отразиться на стоимости национальных активов, поэтому не стоит ожидать дальнейшего снижения ключевой ставки, которая на данный момент составляет 11% годовых, а так же вполне вероятных скрытых интервенций от ЦБ.
Одним из негативных факторов для рубля является шоковая ситуация на китайском фондовом и валютном рынке. На открытии торгов 7 января индекс Shanghai Composite упал более чем на 5%, после чего на бирже был объявлен технический перерыв. После возобновления торгов падение достигло 7,32%, в результате чего торги были прекращены до конца дня. Сегодня с открытием рынка можно наблюдать откат котировок китайских инструментов на 2% вверх и незначительную стабилизацию их движения. Причины таких потрясений китайского рынка лежат в дешевеющем золоте, поскольку большая часть активов Поднебесной хранится именно в этом металле.
Обратим внимание на американский рынок. Вчера, 7 января, снижению доллара способствовало падение акций крупнейшей американской корпорации Apple (O:AAPL) по причине объявления новостей о сокращении продаж последней марки iPhone на 30%. Новости заставили высокотехнологичный индекс NASDAQ снизиться к отметке 4280,50$. сегодня наблюдаем отскок фондового рынка США от сформированных вчера минимумов и стабилизацию курса американского доллара против остальных валют. Этому так же способствует и ожидание сегодня днем ключевых новостей каждого месяца — Nonfarm Payroll, демонстрирующих изменения в секторе занятости США. Стоит отметить негативный прогноз показателя от 211 тысяч в прошлом месяце до 200 тысяч в этом. Однако, вышедшие в среду предварительные данные рынка занятости, показали увеличение показателя, что заставляет сомневаться в достоверности прогноза на сегодня. Как всегда, рекомендую избежать торговли большими объемами во время выхода новостей в 16:30 МСК и постараться закрыть свои сделки перед публикацией данных. Так же как и США, сегодня публикует свою безработицу и Канада, прогнозы которой говорят об ожидаемом резком росте количества занятых, что способно положительно отразиться на канадской валюте.
Кроме этих данных на сегодня не состоится выход интересной макроэкономической статистики, что позволяет обратить внимание на торговлю по технике. В этом плане сегодня планирую продавать пару GBP/USD при пробое 1,46000 с целью около вчерашних минимумов на 1,45600, которые при этом являются пятилетними минимумами пары, пробить которые будет весьма сложно. Покупку же пары считаю логичной лишь при фиксиции выше уровня 1,46425, вероятность чего значительно меньше. Подобная ситуация и на кросс-курсе GBP/JPY, продавать которую буду лишь при закреплении ниже отметки 172,450.
