США предложили разморозить часть российских активов, Европа возражает
Вчерашняя реакция на американскую инфляцию получилась показательной. Сначала доллар резко укрепился, но затем часть движения была отыграна обратно. Евро и фунт восстановились от минимумов, золото тоже пытается отскочить. При этом сама инфляционная статистика никуда не делась: сентябрьский CPI вырос до 3,7% в годовом выражении против 3,4% месяцем ранее, базовая инфляция составила 2,6%.
Сегодня в 15:30 МСК выйдут PPI, розничные продажи и заявки на пособие по безработице. До публикации не стоит путать коррекцию с разворотом, а после — торопиться с выводами по первой реакции.
EUR/USD — после обвала рынок вспомнил дорогу наверх
Недельный график. Пробой опорной точки 1,13236 вниз привёл евро к первой цели 1,11660–1,12086. Нисходящая разворотная структура сохраняется, и вчерашний отскок пока не даёт оснований объявлять смену тенденции. Но после такого падения коррекционный откат становится практически неизбежным. Причём он может оказаться весьма внушительным — вплоть до области около 1,1583.
Здесь важно помнить характер движения цены. Бесструктурное падение часто порождает бесструктурный рост, возвращающий цену туда, откуда начался импульс вниз. Это не делает коррекцию разворотом, но способно серьёзно осложнить продажи, если пытаться входить без подтверждения.
Дневной график. После пробоя 1,13236 сформировалась зона коррекции и продаж с верхней ступенью 1,17108. Основное направление по-прежнему вниз, однако вчерашний подъём показал, насколько быстро цена способна проходить сопротивления, когда движение становится бесструктурным.
Поэтому сейчас нужно разделять два сценария. Если это коррекция перед дальнейшим падением, ждём её завершения и формирования структуры для продаж. Если рынок действительно готовится к развороту, он должен сформировать полноценную разворотную конструкцию. Пока такого подтверждения нет, основной план остаётся на стороне продавцов.
Часовой график. После сильного снижения евро резко восстановился и пробил область, которую ранее рассматривали как важную для коррекционного движения. Первая попытка разворота вниз не получила развития. Теперь нужно оценить новую структуру: где закончится подъём, появится ли замедление и удастся ли рынку подтвердить возобновление снижения.
Торговый план:
- Продажа в зоне коррекции после формирования разворотной структуры вниз в районе 1,12762. Стоп — выше 1,12762 с учётом спреда. Первая цель — ниже 1,10500.
- Продажа на пробое вниз 1,11843. Стоп — выше 1,12440 с учётом спреда. Первая цель — ниже 1,10500.
- Покупка: только после формирования полноценной разворотной структуры. На старшем графике ориентир для пересмотра сценария — пробой 1,17108. До этого приоритет остаётся за продажами.
Если цена сразу рванёт вниз, это ещё не повод догонять её. Нужна структура, а затем пробой опорной точки. Иначе можно оказаться в продаже именно тогда, когда рынок готовится к очередному коррекционному рывку.
GBP/USD — бриллиант сломался, теперь работает другая структура
Фунт также перешёл в более выраженный нисходящий сценарий. Пробой предыдущего минимума изменил техническую картину и обесценил прежнюю идею продолжения роста. Теперь приоритет смещается к продажам, однако после резкого импульса не стоит исключать коррекционный подъём.
На дневном графике сформировалась новая зона коррекции и продаж. Смысл дальнейших действий — дождаться отката, а затем увидеть разворотную структуру вниз. На часовом графике также требуется подтверждение. Входить сразу после сильного движения рискованно, особенно если цена ещё не завершила ретест.
USD/CHF — импульс отработал, дальше без ясной структуры не обойтись
По доллару к франку вчерашний сигнал на покупку был сформирован раньше, чем по большинству основных валютных пар. Последующее движение подтвердило, что опорные точки способны давать хорошие входы ещё до выхода важной статистики.
Но после сильного импульса ситуация меняется. Теперь необходимо оценить коррекцию и понять, сохраняется ли структура для продолжения роста. Глобально нисходящая тенденция никуда не исчезла, поэтому текущий подъём по-прежнему нужно рассматривать в контексте коррекции.
USD/JPY — сигнал реализовался, но комфортной торговли не получилось
По иене предыдущий сигнал на покупку отработал, хотя движение оказалось непростым. Резкий откат выбил часть позиций, а затем рынок пошёл в нужную сторону. Это хороший пример того, почему торговый план должен предусматривать не только вход, но и защиту прибыли.
Сейчас важнее не возвращаться в рынок из желания забрать упущенное, а дождаться новой структуры. После столь волатильного движения нужно увидеть, где закончится коррекция и сформируется ли опорная точка для следующего решения.
Золото — формируются предпосылки для разворота
После продолжительного коррекционного снижения золото демонстрирует признаки замедления падения и возможного разворота вверх. На недельном графике появились сильные разворотные свечные модели, а на дневном цена достигла целевой зоны коррекции и начала формировать разворотную структуру.
Сценарий роста пока требует подтверждения. Основное внимание — развитию разворотного канала и способности цены закрепить движение вверх. До появления подтверждённой структуры торопиться с входом не стоит.
Что сегодня действительно важно
- 15:30 мск — блок американской статистики. Цены производителей, розничные продажи и заявки на пособие по безработице помогут понять, насколько устойчивым окажется инфляционное давление и как рынок будет оценивать дальнейшие действия ФРС.
- Реакция доллара после CPI. Вчерашний импульс вверх сменился откатом. Важно понять, останется ли он коррекцией или перерастёт в более продолжительное движение.
- Нефть и инфляционные ожидания. Нефтяной рынок остаётся чувствительным к новостям о поставках и геополитическим рискам. Новое движение цен на энергоносители способно повлиять на ожидания по инфляции.
- Структура важнее эмоций. Резкий импульс не гарантирует продолжения, а сильный отскок не означает разворота. Необходимо дождаться подтверждения и только после этого принимать решение.
Вчера рынок напомнил простую вещь — даже сильный сигнал не отменяет коррекционного отката. Можно правильно определить направление и всё равно отдать большую часть прибыли, если забыть о частичной фиксации и безубытке. Поэтому сегодня важны не только точки входа, но и то, как позиция сопровождается после импульса.
Все сигналы актуальны только на момент публикации. В течение дня рынок может меняться. Ссылка на оригинальный материал
