Российский рынок проявляет осторожность у важных среднесрочных значений

Российский рынок акций к окончанию основных торгов после обновления годовых максимумов вернулся в коррекционный минус, несмотря на подтверждение готовности Трампа и Путина начать переговоры по украинскому вопросу. Индекс Мосбиржи к 18:50 мск снизился на 0,54%, до 2929,55 пункта, ранее достигнув очередного максимума с июля 2024 года. Индекс РТС упал на 0,1%, до 905,15 пункта, ранее поднявшись до пика с октября 2024 года.

Рубль к юаню на Мосбирже вечером прибавлял около 0,2%, находясь на 13,85 руб. Официальные курсы доллара и евро ЦБ РФ составили 101,95 руб и 105,04 руб соответственно (против 102,41 руб и 104,86 руб в предыдущий рабочий день), отразив сдержанное укрепление рубля к доллару и ослабление к евро.

Эмитенты

В наибольшем плюсе к завершению сессии пребывали обыкновенные акции Сургутнефтегаза (MCX:SNGS) (+5,49%), котировки Русснефти (+4,40%), бумаги Сегежи (+3,46%), котировки Распадской (MCX:RASP) (+1,84%), бумаги банка «Санкт-Петербург» (MCX:BSPB) (+1,26%), обыкновенные акции Татнефти (MCX:TATN) (+0,73%).

Не исключено, что обыкновенные акции Сургутнефтегаза в начале недели росли в надежде на снятие недавних санкций против РФ в период президентства Трампа.
В наибольшем минусе к завершению сессии находились акции АФК «Системы» (MCX:AFKS) (-2,97%), бумаги Эн+ Групп (-2,94%), котировки ДВМП (MCX:FESH) (-2,55%), акции Озона (MCX:OZONDR) (-2,42%), котировки АЛРОСы (-2,39%), привилегированные акции Транснефти (MCX:TRNF_p) (-2,30%).

Внешний фон: неоднозначный

Биржи США: умеренно позитивный настрой. Торги на фондовых биржах США в понедельник не проводились в связи с Днем Мартина Лютера Кинга. Фьючерсы на индекс S&P 500 к завершению сессии в РФ прибавляли около 0,3%. Сегодня проходит инаугурация президента США Дональда Трампа, а в СМИ появились сообщения о том, что прежде чем вводить новые пошлины Трамп распорядился подготовить оценку торговых отношений страны с Китаем, Канадой и Мексикой. Новости вызвали позитивную реакцию в акциях и фиксацию прибыли по защитным активам, таким как доллар и золото.
Биржи Европы: умеренно позитивный настрой. Торги в Европе к завершению сессии проходили с повышением индекса Euro Stoxx 50 на 0,4%, который продолжил обновление пиков с 2000 года. Очевидно, в регионе также надеются на смягчение позиции Трампа и ждут дальнейшего снижения процентных ставок ЕЦБ.

Нефтяной рынок: негативный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению основной сессии в РФ оставались в коррекционном минусе и теряли около 1,5-2%. Котировки опустились ниже поддержек 80,30 долл и 77 долл соответственно, стабилизация ниже которых может предвещать движение в район 77 долл и 74 долл соответственно (средние полосы Боллинджера дневного графика). В Белом доме в понедельник заявили, что Трамп намерен подписать указ об объявлении чрезвычайной ситуации в сфере энергетики США. Политика нового президента, судя по сделанным ранее заявлениям, будет направлена на наращивание внутренней добычи нефти, что при прочих равных предвещает увеличение её предложения на мировом рынке.

Рынок завтра

Общий настрой: На западных фондовых площадках в понедельник сохранялись оптимистичные настроения, которые во многом были вызваны сообщениями о готовности Трампа смягчить свою позицию в отношении торговых пошлин. Более постепенное их введение или же вовсе отсутствие снизит или нивелирует риски, связанные с потенциальным ускорением торговой инфляции, что благоприятно для мировой экономики. Российский рынок к концу дня находился в коррекционном минусе, проявив осторожность у психологически важного значения 3000 пунктов по индексу Мосбиржи. Не исключено, что новости в отношении переговоров по украинскому конфликту поступят уже в ближайшие дни, что может вызывать колебания в акциях и рубле. На данный момент как Путин, так и Трамп подтверждают намерение в скором времени провести первые переговоры, что поддерживает оптимизм во многих акциях, которые как и весь рынок расположены у важных среднесрочных значений.

События дня:
• отчет по рынку труда Великобритании за ноябрь (10.00 мск)
• индекс экономических настроений Германии ZEW за январь (13.00 мск)
• встреча Еврогруппы (13.00 мск)
• квартальные результаты Netflix (NASDAQ:NFLX), 3M (NYSE:MMM), DR Horton, KeyCorp (NYSE:KEY)
• Всемирный экономический форум в Давосе