Во вторник на мировых рынках вновь наметилось улучшение настроений. Хотя развивающиеся рынки (MSCI EM: 0%) не показали в течение дня единой динамики (китайские индексы снижались, в то время как другие росли), развитые рынки (MSCI World: +0,6%) смогли окрепнуть, в основном благодаря росту американского рынка. Так, индекс широкого рынка S&P500 укрепился на 0,8%, при этом позитивную динамику показали 8 из 11 секторов. Аутсайдером стал нефтегазовый сектор, в основном из-за небольшого снижения цен на энергоносители. Более сильное укрепление показал индекс высокотехнологических компаний NASDAQ Composite (+1,3%), чему способствовали успешные квартальные отчеты, входящих в индекс корпораций. Добавили оптимизма и данные по дефициту внешнеторговому балансу США в декабре, который хоть и повысился до 80,7 млрд долл., но оказался лучше консенсус-прогноза Bloomberg в размере 83 млрд долл. Доходность американских казначейских бумаг продолжила расти, вплотную приблизившись к уровню 2% перед завтрашней публикацией данных по потребительской инфляции в США в январе.
В среду утром оптимизм на мировых рынках сохраняется. Ключевые азиатские индексы подрастают, в лидерах роста Китай и Япония. Фьючерсы на американские и европейские индексы в «зеленой» зоне, а цены на нефть отскакивают после вчерашнего локального снижения.
Мы ждем, что сегодня глобальные рынки могут сохранить инерционный отскок. Однако к концу торгов коррекционные настроения могут вновь проявиться, поскольку инвесторы предпочтут зафиксировать позиции перед завтрашним выходом данных по потребительским ценам в США в январе, значения которых могут вновь переписать 30-летние максимумы.
Вчера индекс МосБиржи (+2,3%) взлетел к 3550 пунктам на фоне оживления спроса на «фишки» из-за снижения геополитических рисков, выраженных в падении спреда на 5-летние CDS на Россию ниже 200 пунктов.
Наиболее сильную динамику продемонстрировали компании сектора горной добычи и металлургии. Вследствие роста цен на алюминий к максимумам с 2008 года, акции РУСАЛа (MCX:RUAL) подскочили на 7%. Уверенно росли сталелитейщики (НЛМК (MCX:NLMK): +2,8%; ММК (MCX:MAGN): +5,2%; Северсталь (MCX:CHMF): +4,4%), а также акции Норникеля (MCX:GMKN) (+3,7%). В то же время золотодобытчики не пользовались спросом у инвесторов (Полиметалл (MCX:POLY): +1,8%; Petropavlovsk: -0,4%). Выделим немного скорректировавшиеся бумаги Полюса (MCX:PLZL) (-0,4%), несмотря на публикацию неплохих операционных результатов за 4кв.
В финансовом секторе раллировали акции Сбера (MCX:SBER) (ао: +4,7%; ап: +4,1%). Чуть более скромную динамику показали бумаги ВТБ (MCX:VTBR) (+2,7%), TCS Group (MCX:TCSGDR) (+1,3%) и МосБиржи (+0,3%). Среди акций нефтегазового сектора наблюдался сегментированный спрос. Лидером были бумаги Газпрома (MCX:GAZP) (+3,3%) и Башнефти (MCX:BANE) (+2,4%), в то же время акции ЛУКОЙЛа (MCX:LKOH) (-0,4%) и Роснефти (MCX:ROSN) (+0,04%) выглядели невнятно на фоне коррекции цен на нефть.
Из прочих бумаг выделим акции Детского мира (MCX:DSKY) (+3,6%) подросшие на новостях об объявлении программы buyback размером до 3,5 млрд руб. Также отметим компании химпрома. Так, бумаги Акрона (MCX:AKRN) упали почти на 8% после двух дней сильного роста, а акции ФосАгро (MCX:PHOR) (+2,2%) продолжили расти.
Благодаря улучшению внешнего фона и продолжению снижения геополитического накала, мы ожидаем, что сегодня индекс МосБиржи продолжит восстанавливаться и попытается закрепиться выше уровня 3600 пунктов.