Вчера кривая доходности казначейских облигаций резко упала, разрыв между 5-ти и 30-тилетними доходностями сократился до 84,5 базисных пунктов. 
Все из-за опасений по поводу инфляции. Инфляционные ожидания на пятилетних бондах и 10-тилетних бондах, составляют 2,71% и 2,54% соответственно. 
Все это напрямую указывает на то, что участники рынка ждут роста инфляции и соответствующие действия со стороны ФРС США. Удовлетворит ли регулятор ожидания рынка мы узнаем 3 ноября. И каким оно может быть мы разберем в видео брифинга.
Но до этого момента еще есть время. И мы еще может увидеть снижение рубля и фондового рынка.
Итак, впереди экспирация месячных опционов на SP500.
В этом году мы уже многократно наблюдали, как SP500 корректировался на 2-4% в дни экспирации опционов.
И сегодня мы должны быть готовы к повторению этого сценария. Триггером для снижения может все что угодно. И пусть этот провал не заставит Вас врасплох.
Что касается сильного Российского рубля, то одними из факторов его силы являются действия регулятора и высокие цены на сырье.
В эту пятницу регулятор огласит решение по ключевой ставки ЦБ РФ и если оно не устроит ожидания рынка, то мы можем увидеть ослабление рубля. Рынок ждет увеличение ставки минимум на 0,5% (в идеале 0,75%). Если ЦБ РФ повысит только на 0,25% это вряд ли устроит участников.
А вот высокие цены на сырье привели к тому, что Российский бюджет в этом году может получить на $50 млрд больше дохода от нефти и газа. И в эти дни проходит налоговый период. Налог на прибыль для организаций за 9 месяцев 2021 года нужно оплатить до 28 октября. Вот эту дату и возьмем, как точку, где еще один фактор укрепления закончится.
Сегодня в брифинге разбираем:
- инфляционные ожидания;
- ожидания роста ставки ФРС;
- ожидания роста ставки со стороны Банка Англии;
- снижение цен на нефть;
- дефицит нефти;
- курс рубля и курс доллара;
- возможный обвал рынка.
И, конечно, разберём торговые идеи на EURUSD USDRUB SP500 WTI BRENT GOLD.