Отечественные индексы показывают положительную динамику в первой половине торговой сессии пятницы, следуя за европейскими и американскими рынками. Оптимизма добавляет стремительный рост ВВП Китая, а также менее агрессивная риторика президента США, который заявил о желании снизить эскалацию в отношении РФ. Все это укрепило и российскую валюту. К 11:30 мск пара USD/RUB слабеет на 0,88%, до 75,6683, а EUR/RUB теряет 0,72%, до 90,6525.
Индекс МосБиржи к 11:30 мск растет на 0,17%, до 3574,06 пункта. Индекс РТС тяжелеет на 0,89%, до 1489,99 пункта. Среди важных корпоративных событий сегодняшнего дня отметим публикацию операционных результатов за I квартал 2021 года АЛРОСы, Х5 Retail Group и «Северстали».
Значимых данных касательно экономики РФ сегодня не публиковалось. Эксперты пытаются сформировать мнение относительно новых санкций против России со стороны США. Герман Греф заявляет, что они не нанесут серьезного ущерба РФ, отметив, что «Россия научилась быстро адаптироваться к условиям, когда санкции введены почти по всем направлениям».
В лидерах роста к середине дня оказались акции НЛМК (MCX:NLMK) (+3,72%), «Северстали (MCX:CHMF)» (+3,43%), а также «Мечела (MCX:MTLR)» (+2,82%), «Эн+ Груп» (+2,67%), ММК (MCX:MAGN) (+2,43%) и TCS (+2,11%). Сильнее других подешевели бумаги «Сафмара» (−1,71%), «ФосАгро (MCX:PHOR)» (−1,22%), АЛРОСы (−1,09%) и РУСАЛа (MCX:RUAL) (−0,96%).
С технической точки зрения, на дневном графике Индекс МосБиржи начинают появляться признаки перегрева. На это указывают стохастические линии, которые находятся около отметки 90. Уровнем сопротивления выступает 3597, а уровнем поддержки 3435 пунктов.
Американские биржевые индексы берут новые высоты
В четверг, 15 апреля, ведущие американские фондовые индексы завершили день в уверенном плюсе. Акции США подскочили до рекордных высот на фоне оптимистичных данных по розничным продажам и низким значениям первичных заявок на пособие по безработице. Это указывает на восстановление крупнейшей экономики мира.
Доходность 10-летних казначейских облигаций упала больше всего с февраля. Индекс S&P 500 поднялся до рекордно высокого уровня благодаря росту секторов недвижимости, здравоохранения и технологий. Финансовые акции упали с падением доходности гособлигаций, даже после того, как Citigroup (NYSE:C) и Bank of America (NYSE:BAC) отчитались выше прогнозов аналитиков. Индексы Dow Jones Industrial Average и NASDAQ 100 также достигли рекордных пиков.
Что касается опубликованной вчера значимой макроэкономической статистики, то розничные продажи выросли на 9,8%, по сравнению с ожидаемым уровнем в размере 4,3%. Это самый большой рост показателя, начиная с мая прошлого года. Также вышла статистика по количеству обращений за пособием по безработице. Оно достигло минимального уровня с начала пандемии — около 613 000 человек впервые подали заявки на получение государственного пособия по безработице, что на 153 000 меньше по сравнению с показателем неделей ранее.
По результатам торговой сессии индекс широкого рынка Standard & Poor's 500 подскочил на 1,11%, до 4170,42 пункта. Индикатор голубых фишек Dow Jones Industrial Average закрылся в плюсе на 0,9% на отметке 34 035,99 пункта. Индекс высокотехнологичных отраслей NASDAQ Composite потяжелел на 1,31% до 14 038,76 пункта.
Лидером по итогам торгового дня стал полупроводник AMD (+5,67). Такой скачок произошел после установления целевой цены за акцию до $100 компаниями Raymond James и Bank of America. Напоминаем, что текущая стоимость акции AMD составляет $83. Аналитики прогнозируют, что AMD сохранит преимущество в области процессоров как минимум до 2024 года. Кроме того, Bank of America напомнил инвесторам, что новые 7-нм чипы от Intel (NASDAQ:INTC) не появятся на рынке еще пару лет, и к этому моменту AMD может значительно укрепить свое преимущество.
Также сильно выросли акции другого полупроводника NVIDIA (NASDAQ:NVDA) (+5,63%). Это произошло сразу после новостей о намерении компании конкурировать с AMD и Intel в сфере процессоров (CPUs).
Акции Mastercard (NYSE:MA) выросли на 2,16%. Среди прочих фаворитов торгов отметим Xilinx (+5,25%), Newmont Corporation (+4,73%), Freeport-McMoRan (4,18%), UnitedHealth Group (NYSE:UNH) (+3,82%), Equinix (+3,53%). Среди основных аутсайдеров выделим Truist Financial (−4,13%), Enphase Energy (−4,02%), MGM Resorts (−3,8%), Norwegian Cruise Line (−3,18%), Charles Schwab (−2,87%).
S&P 500
На дневном графике S&P 500 остаются признаки перегрева. В частности, показательным являются стохастические линии, которые находятся на уровне 100. На данный момент индекс торгуется у своего уровня сопротивления — согласно линиям Боллинджера, этот уровень около 4180-4200, а уровнем поддержки выступает 3830 пунктов. Мы видим ограниченный потенциал роста индекса в ближайшей перспективе.
Европейские торговые площадки открылись умеренным ростом
Торговые площадки Европы показывают умеренную повышательную динамику в первой половине торгов пятницы. К 12:20 мск немецкий DAX вырос на 0,66%, британский FTSE 100 поднялся на 0,42%, а французский CAC 40 стал тяжелее на 0,3%. Сводный фондовый индекс региона STOXX Europe 600 окреп на 0,34%, до 440,02 пункта.
Значимой макростатистики по региону не публиковалось, однако, заметим, что продажи автомобилей в Европе выросли на 63% г/г.
Немецкий производитель легковых и грузовых автомобилей Daimler прибавил 2,1%. Высокий спрос на продукцию автопроизводителя вышел за пределы европейского континента — продажи в Китае также помогли продемонстрировать более высокий, чем ожидалось, рост квартальной операционной прибыли.
Немецкая компания по доставке продуктовых наборов HelloFresh подскочила на 5,6% после того, как ее предварительные результаты за первый квартал превзошли ожидания, что привело к повышению прогнозов на 2021 год.
Акции производителя Lancome L'Oreal (PA:OREP) подешевели на 1,8%, несмотря на дальнейший рост продаж в первом квартале. Среди лидеров торгов на площадках Европы также выделим Anheuser-Busch (+3,75%), SAFRAN (+1,89%), Schneider Electric (+1,67%), UBS (+1,48%), Rio Tinto (LON:RIO) (+1,24%). Наименее удачно торговая сессия складывается для Novo Nordisk (−0,93%), Shell (−0,86%), VINCI (−0,85%), AXA (−0,85%), Total (PA:TOTF) (−0,77%).
DAX
С точки зрения теханализа, DAX торгуется вблизи уровня сопротивления, согласно линиям Боллинджера — 15 500 пунктов. Краткосрочным уровнем поддержки выступает 14 472 пункта. Стохастические линии находятся на уровне 73, а индекс относительной силы составляет 76.
Новые вспышки ковида в регионе сдерживают рост китайских торговых площадок
В пятницу китайские фондовые рынки закрылись разнонаправленно. Главной новостью был рост ВВП страны на 18% в первом квартале года, что оказалось несколько ниже прогнозов аналитиков. Ликование по поводу положительных экономических данных Китая и США, а также новых рекордных значений на Уолл-стрит было смягчено осторожностью в отношении вспышек коронавируса в регионе, где внедрение вакцины замедлилось при глобальной обеспокоенности касательно безопасности ряда вакцин.
По итогам торгов индекс голубых фишек CSI 300 прибавил 0,35%, до 4966,18 пункта. Индекс высокотехнологичных компаний ChiNext полегчал на 0,26% и закрылся на уровне 2783,37 пункта. Гонконгский индекс Hang Seng финишировал в плюсе на 0,61% на отметке 28 969,71 пункта.
К 12:00 мск на валютном рынке пара USD/CNY окрепла на 0,01%, до 6,5223, тогда как курс USD/CNH снизился на 0,02%, до 6,5244. Котировки валютной пары USD/HKD поднялись на 0,01%, до 7,7682. Доходность 10-летних китайских государственных облигаций в пятницу снизилась на 0,5 б. п. до 3,167%.
По данным Национального бюро статистики, в первом квартале 2021 года экономика страны выросла на 18,3 процента. И хотя это был самый высокий квартальный темп роста, зарегистрированный с момента начала публикации данных в 1993 году, он был чуть ниже ожиданий в среднем опросе аналитиков Bloomberg, который прогнозировал рост на 18,5%.
В числе лидеров на сегодняшних торгах оказались акции автопроизводителя Geely Automobile лидировали среди голубых фишек Гонконга, поднявшись на 8,1% до 22 гонконгских долларов. Ее материнская компания Zhejiang Geely Holding вышла на арену электромобилей Китая, представив в четверг Zeekr 001. Акции производителя спиртных напитков Kweichow Moutai подорожали на 1,4%, до 2044 юаней.
Тем временем, акции Alibaba (NYSE:BABA) Group Holding которая доступна только квалифицированным инвесторам, показали рост 0,77%.
Среди компаний-лидеров сегодняшней сессии также отметим Zhejiang Orient Gene (+18,90%), Shenzhen Bioeasy (+12,60%), 5I5J Holding (+10,08%), GRG Banking Equipment (+10,04%) и Bluepark New Energy (+10,03%).
Наименее удачно торговая сессия сложилась также для Guangdong Shunkong (−10%), Haitian Water Group (−9,96%), Kangde Xin Group (−9,82%), Shanghai Medicilon (−5,88%), Zhejiang Huayou (−5,21%)
CSI 300
С точки зрения теханализа, CSI 300 с середины марта продолжает находиться в боковике. Уровнем сопротивления выступает 5174, а уровнем поддержки 4886.
Цены на нефть продолжают рост после выхода сильных макроданных по США и КНР
В пятницу, 16 апреля, нефтяные котировки растут четвертый день подряд, прибавляя около 0,5%. Поддержку ценам оказывают сильные данные макростатистики по США и Китаю, что создает предпосылки для уверенного восстановления мирового спроса на нефть. Также росту цен способствуют улучшенные прогнозы по нефтяному спросу со стороны ОПЕК и МЭА. При этом инвесторы пока оставляют без внимания тот факт, что ожидаемое во втором квартале увеличение добычи будет компенсировать прирост спроса, и рынок вскоре перейдет из состояния искусственно поддерживаемого дефицита к балансу. В этих условиях дальнейший рост цен может оказаться под вопросом.
К 11:53 мск июньские фьючерсы на нефть марки Brent подрастают на 0,37% и находятся у отметки $67,19, а майские фьючерсы на нефть марки WTI торгуются в плюсе на 0,28% на уровне $63,64.
Ключевым драйвером роста нефтяных котировок вчера и сегодня является макростатистика по США и Китаю. Так, в Штатах существенно лучше ожиданий вышли данные по розничным продажам и количеству первичных обращений за пособиями. Также рост был зафиксирован в промышленном производстве и обрабатывающей промышленности. Кроме того, лучше прогнозов оказались данные по розничным продажам и уровню безработицы в Китае, однако результаты по ВВП и промышленному производству вышли хуже ожиданий. Сильные макроданные создают предпосылки для уверенного восстановления спроса на нефть, что поддерживает аппетит к риску на товарных рынках.
Также инвесторы сохраняют позитивный настрой относительно перспектив нефтяного рынка после публикации на этой неделе улучшенных прогнозов ОПЕК и МЭА по мировому спросу на нефть. Напомним, что ОПЕК ожидает в текущем году увеличения спроса на 5,95 млн б/с, до 96,5 млн б/с, а МЭА прогнозирует рост на 5,7 млн б/с, до 96,7 млн б/с.
Однако для удовлетворения растущего спроса будет увеличиваться мировая добыча нефти, и, по прогнозам МЭА, в 2021 году нефтяной рынок вернется из состояния искусственно поддерживаемого дефицита к балансу. В этой связи агентство видит дальнейшие перспективы роста цен на нефть довольно ограниченными и не исключает, что котировки нефти вскоре могут оказаться под давлением.
В части статистики по нефтяному рынку, сегодня в 20:00 мск ожидается публикация данных от американской нефтесервисной компании Baker Hughes по количеству активных буровых установок в США.
Цена нефти марки Brent продолжает восходящее движение после пробития линии 50-дневной скользящей средней. Стохастические линии все еще направлены вверх, однако уже достигли зоны перкупленности, что может указывать на ограниченный потенциал роста котировок в краткосрочной перспективе.
Цены цветных металлов демонстрируют нейтральную динамику на торгах в пятницу. По состоянию на 11:53 мск котировки золота опускаются на 0,03% и находятся у отметки $1766,35 за тройскую унцию.
Цена золота преодолела уровень $1750 и закрылась выше уровня предыдущего локального максимума, что является сигналом к продолжению восходящего движения. Вместе с тем новый максимум цены не был подтвержден новым максимумом по стохастическому индикатору, что может указывать на слабость повышательного импульса.
Индекс доллара удерживается вблизи месячного минимума
В пятницу, 16 апреля, ослабление американского доллара немного замедлилось после практически безостановочного снижения с начала месяца. По состоянию на 11:41 МСК курс EUR/USD растет на 0,12% и находится на уровне 1,19782, а индекс доллара DXY консолидируется вблизи вчерашнего закрытия, торгуясь у отметки 91,620. По итогам четверга курс основной валютной пары снизился на 0,11%, до 1,19668, а индикатор DXY незначительно снизился и закрылся на отметке 91,618.
Доходности американских казначейских облигаций на вчерашних торгах опустились до месячных минимумов: доходность 10-летних бумаг достигла отметки 1,574%, а 30-летних бондов – уровня 2,265%. Похоже, что участники рынка больше не ждут резкого ускорения инфляции в США и все больше соглашаются с оценками ФРС в той части, что нынешний рост потребительских цен будет носить временный характер, и вскоре инфляция стабилизируется вблизи отметки 2%. На этом фоне ослабли ожидания, что Федрезерв начнет курс повышения процентной ставки ранее запланированного, в результате чего доходности гособлигаций и курс доллара США снизились.
В свою очередь, укреплению евро способствовали ожидания скорого устранения проблемы дефицита вакцин против коронавируса в Европе. Во втором квартале Евросоюз может получить в три раза больше доз вакцин по сравнению с предыдущим кварталом, что ускорит темпы иммунизации населения и восстановление европейской экономики.
В части макроэкономической статистики, опубликованные вчера данные по США порадовали инвесторов, повысив их аппетит к риску на глобальных рынках. Так, розничные продажи выросли в марте на 9,8% м/м в сравнении с сокращением на 2,7% м/м месяцем ранее, превысив консенсус-прогноз в +5,9% м/м. Количество первичных обращений за пособиями по безработице снизилось на прошлой неделе до 576 тыс. против предыдущего значения 769 тыс., тогда как аналитики ожидали результата в 700 тыс.
Индекс деловой активности в производственном секторе от ФРБ Филадельфии вырос в апреле до 50.2 пункта по сравнению с мартовским значением в 44,5 пункта, что стало максимальным приростом почти за 50 лет. Объемы производства обрабатывающей промышленности увеличились в марте на 2,7% м/м против сокращения на 3,7% м/м в феврале. Вместе с тем результаты по промышленному производству оказались ниже прогнозов: прирост по итогам марта составил 1,4% м/м, тогда как аналитики ожидали увеличения на 2,8% м/м.
Сегодня необходимо будет проследить за публикацией в еврозоне данных по инфляции и сальдо торгового баланса, а в США — данных по объему строительства новых домов, количеству выданных разрешений на строительство, а также ряду показателей от Мичиганского университета.
Курс EUR/USD удерживается выше линии 50-дневной скользящей средней и приближается к отметке 1,2000, которая на текущий момент выступает в качестве сопротивления. Стохастические линии находятся в зоне сильной перекупленности, что говорит об ограниченном потенциале роста по инструменту в краткосрочной перспективе.
Источники: MetaTrader Finam Ltd, Daily Chart
Артемий Шамшуков, аналитик ГК «ФИНАМ»