Мы ожидаем открытия индекса МосБиржи с умеренным отклонением в пределах 0.1-0.3%, в диапазоне 3500-3520 п. В качестве ближайших поддержек для него выступят уровни 3490, 3480 п. Значимыми сопротивлениями станут отметки 3530, 3550 п.
После близкого к нейтральному открытия индекс МосБиржи с большой долей вероятности перейдет в состояние консолидации. Этому способствует смешанное утреннее состояние внешнего фона.
Во второй половине дня участники российских торгов будут привычно ориентироваться на динамику нефтяных фьючерсов и на характер открытия рынка акций в США. Среди ряда иностранных статистических показателей косвенное влияние на локальный рынок акций способна оказать публикация предварительного мартовского значения индекса потребительского доверия в США от Мичиганского университета (18.00 МСК).
В минувший четверг российские фондовые индексы МосБиржи (+1.31%) и РТС (+1.73%) завершили основные торги с сильным приростом по отношению к уровням предыдущего закрытия. По итогам вечерней сессии индекс МосБиржи (IMOEX2) повысился на 1.80%.
Таким образом, индексы МосБиржи и РТС вернулись к своим максимальным январским и февральским значениям, но пока не сумели пойти выше среднесрочных и долгосрочных максимумов. Сформировавшаяся в них техническая картина предполагает высокую вероятность дальнейшего роста в ближайшие дни и недели.
Информационным поводом для вчерашнего оптимизма на фондовых рынках послужило сообщение о том, что Палата представителей Конгресса США окончательно одобрила пакет мер по поддержке экономики стоимостью порядка $1.9 трлн. Поздно вечером стало известно, что президент США Джо Байден утвердил указанные стимулирующие меры. Таким образом, экономика США получит столь ожидавшийся приток дополнительной долларовой ликвидности, часть из которой поступит на финансовые рынки.
Надо понимать, что эффект от новых стимулов в США уже в значительной степени заложен в текущие цены акций. Поэтому указанная новость вполне способна стать парадоксальным стимулом для распродаж по факту на фондовых рынках.
Среди значимых внешних событий стоит отметить ожидаемое решение ЕЦБ. Европейский финансовый регулятор не изменил свою базовую ставку. Ставка по депозитам осталась на уровне -0.5%. Европейский центральный банк также не стал корректировать объем экстренной программы выкупа активов (PEPP), сохранив его на уровне 1.85 трлн евро. В данном случае отсутствие значимых новостей само по себе является позитивным известием. В целом же новости из Европы традиционно не оказывают большого влияния на ход торгов в России.
Сегодня утром мартовские фьючерсы на индекс РТС (RIH1) торгуются в состоянии контанго величиной в 9 п. или около 0.6% по отношению к базовому индикатору. Таким образом, участники срочного рынка демонстрируют позитивную оценку среднесрочных перспектив индекса РТС.
На фоне сильного подъема индекса МосБиржи по итогам дневной и вечерней торговых сессий наиболее ликвидные акции закрылись преимущественно с повышением в пределах 1-4%.
Лидером прироста среди голубых фишек выступили бумаги Yandex clA (MCX:YNDX RM, +4.22%). Покупки в них усилились без значимого информационного повода. С технической точки зрения в этих бумагах наметился коррекционный рост после существенного трехнедельного падения, развивавшегося с середины февраля. Теперь они движутся к ближайшему значимому ценовому уровню 5000 руб. Он неоднократно выступал точкой притяжения для акций «Яндекса» еще с осени прошлого года.
Бумаги TCS-гдр (TCSG RM, +4.07%) сменили свою непродолжительную утреннюю просадку на опережающий прирост. Их поддержала публикация позитивной финансовой отчетности эмитента по МСФО. Годовая чистая прибыль TCS Group (LON:TCSq) Holding PLC несмотря на разразившийся глобальный кризис увеличилась на 22% до рекордного для компании уровня в 44.2 млрд руб. Это позволило ей объявить выплату дивидендов в размере $0.24 на одну акцию/ГДР. Вместе с тем, TCS Group планирует приостановить выплату дивидендов до конца текущего года, поскольку она изучает возможности для органического и неорганического развития бизнеса.
Заметным событием во втором эшелоне стал рост стоимости акций Белуга ао (BELU RM, +16.18%). Впрочем, это однодневное движение выглядит мелким на фоне сильного февральского спекулятивного повышения указанных бумаг. Вчера интерес к ним подогрело решение совета директоров алкогольной компании. Он рекомендовал акционерам одобрить выплату финальных дивидендов за 2020 год в размере 90 руб. на акцию или порядка 4.2% от биржевой цены закрытия в среду.
Одной из немногих сильно подешевевших бумаг стали акции М.Видео (MCX:MVID RM, -4.06%). Напомним, что вчера проходила процедура вторичного размещения порядка 13.5% акций торговой сети. В СМИ вышло сообщение о том, что сделка состоится в ценовом диапазоне 725-740 рублей за акцию, что оказалось существенно ниже биржевой цены. Позднее появились слухи о том, что размещение может пройти по нижней границе указанного диапазона.
Сегодня утром фьючерсы на фондовые индексы США демонстрируют разнонаправленное отклонение стоимости в пределах 0.3%. Контракты на нефть сорта Brent подешевели на 0.3%. Фьючерсы на золото потеряли в цене 0.4%. Китайский фондовый индекс Shanghai Composite подрос на 0.2%. Японский Nikkei225 прибавил 1.6%.
Состояние внешнего фона перед началом торгов в России можно охарактеризовать как неоднозначное или смешанное. Это создает условия для открытия индекса МосБиржи ср сдержанным отклонением.
Виталий Манжос, старший риск-менеджер ИК "Алго Капитал"