Специально для Investing.com
Динамика Select Sector SPDR Energy ETF (NYSE:XLE) показывает, что за 2020 год сектор энергетики упал более чем на 50%. Сравните это с успехами S&P 500, который за этот период вырос примерно на 4%.
Резкое падение сектора было вызвано обвалом цен на нефть. На фоне пандемии коронавируса котировки упали почти на 40% (вслед за мировым спросом на энергоносители). Однако некоторые инвесторы делают ставку на то, что худшие дни энергетического сектора остались позади, и XLE резко вырастет к середине января.
И не только XLE начинает демонстрировать «бычью» динамику. Самыми «весомыми» компонентами ETF являются Exxon Mobil Corp. (NYSE:XOM) и Chevron Corp. (NYSE:CVX). Динамика опционов отражает рост веры инвесторов в перспективы Exxon (наряду с XLE), что является хорошим предзнаменованием для всего сектора.
Сектор восстанавливается
25 сентября открытый интерес по опционам колл с ценой исполнения в $34 на дату 15 января увеличился на 51 000 контрактов. Данные показывают, что 49 600 контрактов торговались примерно по $1,20. Это «бычье» позиционирование; покупатели делают ставку на то, что к середине января стоимость XLE будет превышать $35,20. Более интересной ситуацию делает тот факт, что выплаченные премии составляют почти 6 миллионов долларов.
Вдобавок, на графике XLE появились признаки формирования потенциального дна, и ETF приближается к зоне перепроданности. Обычно рынок считается перепроданным, если RSI опускается ниже 30.
Однако техническая картина предполагает, что перед разворотом вверх нас может ждать новый виток снижения, а следующий уровень поддержки расположен вблизи $27,50. Однако если XLE преодолеет сопротивление на уровне $30,70, откроется дорога к $34,50.
Ставка на разворот Exxon
Инвесторы Exxon также настроены оптимистично. Открытый интерес по опционам колл на 18 декабря с ценой исполнения в $45 увеличился примерно на 11 000 контрактов. Данные показывают, что эти коллы продавались примерно по $0,25 за контракт. Это ставка на то, что к середине декабря акции Exxon превысят отметку $45,25.
Exxon, похоже, закрывает технический гэп, сформировавшийся после отбоя от мартовских минимумов вблизи отметки $32,50. Кроме того, показатель RSI для акций Exxon дважды опускался ниже 30 и начинает демонстрировать признаки разворота, указывая на потенциальное формирование дна ценового графика. В случае разворота следующим значимым уровнем технического сопротивления будет отметка $36,50.
Цены на нефть в последнее время оказались под сильным давлением, поскольку опасения в отношении слабости глобального спроса и роста предложения заставляют инвесторов нервничать. Однако рост спроса на сырье и победа над коронавирусом могут вернуть инвесторам оптимизм в отношении перспектив экономики. Это может даже стать веской причиной сделать ставку на многострадальный энергетический сектор.