Корпоративная отчетность вызвала волну оптимизма на фондовых рынках

Весомой макростатистики сегодня было немного, зато порадовали своими отчетами многие корпорации, которые в итоге и сделали рынок. Тем не менее, опустить то, что публиковалось, было бы неверным, да и вышедшие цифры вполне способствовали подъему настроения у инвесторов. Итак. Япония отчиталась по внешнеторговым операциям. Объемы экспорта в июле выросли с -26,2% до -19,2%, при том, что эксперты ждали всего -21,0%. Объемы импорта наоборот рухнули с -14,4% до -22,3%, что оказалось все же лучше прогнозов аналитиков, предрекавших обвал до -22,8%. Сальдо торгового баланса вылезло из глубокого минуса в 269,2 млрд йен, составив +11,6 млрд йен. Специалисты прогнозировали всего -77,6 млрд йен.

Индекс потребительских цен в июле в Британии показателем месяц к месяцу поднялся с 0,1% до 0,4%, при том, что эксперты ждали снижения до -0,1%. Год к году инфляция на островах увеличилась с 0,6% до 1,0%, хотя аналитики изменений не ждали. В ЕС инфляция месяц к месяцу в июле рухнула с 0,3% до -0,4%, при прогнозах в -0,3%, а год к году индекс потребительских цен вырос с 0,3% до 0,4%, что совпало с прогнозами специалистов.

Отличные квартальные отчеты, порадовавшие акционеров, представили американский ритейлер Target, американская приборостроительная компания Agilent Technologies и датский конгломерат A.P. Moeller-Maersk. Так что общий фон сложился весьма положительно, и слабо сегодня торговались только некоторые азиатские площадки. Европа и Америка смотрелись же весьма неплохо:

* - по состоянию на 19:03 мск

Вышедшие накануне ночью предварительные данные по недельному изменению запасов сырой нефти от API показали снижение оных с -4,400 млн барр. до -4,264 млн барр. при ожиданиях роста до -2,900 млн барр. Окончательные цифры от Минэнерго США полностью разошлись в предварительными: фактические запасы взлетели с -4,512 млн барр. до -1,632 млн барр, хотя аналитики предрекали рост всего до -2,670 млн барр. Избыточные запасы на хабе в Кушинге, наоборот, снизились с 1,33 млн барр. до -0,607 млн барр. Специалисты прогнозировали падение до -1,968 млн барр. Стоимость энергоносителей отреагировала на статистику повышенной волатильностью – котировки углеводородов оказались в области повышенной турбулентности, несколько раз взлетая и падая, но в итоге недалеко ушли от былых значений. Инвесторы пока ждут результатов онлайн-встречи министерского мониторингового комитета ОПЕК+ и каких-либо заявлений по итогам совещания, так что повышенную нервозность понять можно:

Рубль попытался было погоняться за нефтью, но не слишком преуспел в этом, да и темперамент проявил куда более сдержанный. Некоторое ослабление в середине дня сменилось умеренным укреплением по отношению к доллару (котировки вернулись к утренним значениям), и чуть более весомым ростом – по отношению к евро:

В итоге по состоянию на 19:53 мск стоимость основных сортов нефти рубля к доллару и евро была на следующих уровнях:

В России сегодня тоже был «день корпоративных новостей», которые и определили во многом динамику на фондовых рынках. Впрочем, по порядку:

- «Мечел» отчитался о падении прибыли в 1 полугодии 2020 годда по МСФО на 20% – до 10,196 млрд рублей. Консолидированная выручка в январе-июне сократилась на 11% (г/г) – до 131,773 млрд рублей. Показатель EBITDA снизился на 29% (г/г) – до 22,013 млрд рублей. Во II квартале прибыль «Мечела», приходящаяся на акционеров, составила 47,1 млрд рублей против убытка в размере 36,878 млрд руб. в I квартале 2020 года. Консолидированная выручка снизилась на 4% (к/к) – до 64,5 млрд рублей. EBITDA упал на 33% (к/к) – до 8,9 млрд рублей. Компания заявила, что в первом полугодии увеличила добычу угля на 45% (г/г) – до 8,857 млн тонн. При этом производство чугуна во январе-июне выросло на 3% (г/г) – до 1,783 млн тонн, производство стали в отчетном периоде снизилось на 3% (г/г) – до 1,803 млн тонн., производство электроэнергии снизилось на 8% (г/г) – до 1 608 023 тыс. кВт.ч.

- Прибыль МТС (MCX:MTSS), относящаяся к акционерам компании, во II квартале 2020 года по МСФО снизилась на 7,5% (г/г) – до 11,8 млрд рублей. При этом выручка увеличилась на 1,3% – до 117,7 млрд рублей. Показатель OIBDA увеличился на 0,6% – до 51,6 млрд рублей. Чистый долг / LTM Скорректированная OIBDA составил 1,3х против 1,4х годом ранее.

- Скорректированная чистая прибыль QIWI (MCX:QIWIDR) во II квартале 2020 года по МСФО выросла на 40% (г/г) – до 2,756 млрд рублей ($39,4 млн), или до 44,19 рублей на разводненную акцию. Чистая прибыль в сегменте платежных сервисов выросла на 1% – до 3,243 млрд рублей ($46,4 млн), или до 52,01 рублей на разводненную акцию. Общая чистая выручка выросла на 23% – до 6,839 млрд рублей ($97,8 млн). Скорректированная EBITDA выросла на 48% – до 3,905 млрд рублей ($55,8 млн).

- Прибыль Global Ports за 1 полугодие 2020 года по МСФО снизилась на 34% и составила $23,8 млн (в 1 полугодии 2019 года – $36,2 млн). Выручка увеличилась на 1,8%, до $184,4 млн (-8,4% на сопоставимом базисе). Консолидированный объем обработки навалочных грузов составил 2,2 млн тонн (+ 11,9%).

- Акционеры «Полюса» на годовом общем собрании во вторник утвердили выплату финальных дивидендов за 2019 год в размере 244,75 рубля на акцию. Датой закрытия реестра акционеров, имеющих право на получение выплат, решено установить 28 августа 2020 года.

- Совет директоров группы «Черкизово» утвердил рекомендации ВОСА по выплате дивидендов за 1 полугодие 2020 года в размере 48 рублей 79 копеек. Об этом говорится в материалах компании. Закрытие дивидендного реестра – 5 октября 2020 года. Внеочередное общее собрание акционеров пройдет 24 сентября 2020 года. Закрытие реестра для участия в ВОСА – 30 августа.

Открывшись неглубоким, но резким снижением, российские фондовые площадки практически сразу развернулись к росту, который поддерживали до 15:00 мск. Однако пробить достаточно крепкое сопротивление в районе 3072,5-3073,5 п. по индексу МосБиржи не сумели, после чего последовал технический откат на фиксации прибыли. Итоговый результат не впечатлил: «долларовый» индекс РТС прибавил в ходе основной торговой сессии 0,37% (в том числе и за счет укрепления рубля), а индекс МосБиржи вырос на 0,19%. Среди лидеров роста стоит отметить ГДР MAIL.RU (+3,99%), ГДР TCS (+3,73%), «РУСАЛ» (+2,69%), ГДР «РусАгро» (2,25%) и ММК (MCX:MAGN) (+2,18%). Сильнее других снизились «Мечел» (-3,61% в префах и -1,08% в обычке), «Селигдар» (-2,46%), QIWI (-2,38%), «Петропавловск» (-2,26%), и «Полиметалл» (-1,68%).

Чего ждать:

Сегодня в 21:00 будут опубликованы протоколы предыдущего заседания FOMC. Завтра Народный Банк Китая будет принимать решение по базовой кредитной ставке. Германия отчитается по индексу цен производителей, ЕС – по объемам строительства, а Британия – по индексу промышленных заказов. Будут опубликованы протоколы заседания ЕЦБ по монетарной политике. В США выйдут данные по числу первичных обращений за пособиями по безработице и Индексу производственной активности в ФРБ Филадельфии. Квартальные отчеты представят Alibaba (NYSE:BABA), Aia, Estee Lauder (NYSE:EL) и несколько компаний помельче.

В России выйдет большой блок макростатистики, включающий в себя данные по росту реальных заработных плат, объемам розничных продаж, уровню безработицы, международным резервам ЦБ и месячному изменению ВВП. Финансовые результаты опубликуют «Газпром нефть», группа «Черкизово» и «ФосАгро». Пройдут заседания советов директоров «Распадской», «РусГидро» и «РуссНефти».

Алексей Коренев, аналитик ГК «ФИНАМ»