Потенциал роста акций “Магнита” может быть ограничен

К середине торгового дня четверга российские фондовые индексы показывали положительную динамику, но отступили от внутридневных максимумов. Рынки продолжали отыгрывать отсрочку новых санкций против РФ, высокие цены на нефть и благоприятный внешний фон.

Индекс Мосбиржи к 13.45 мск вырос на 0,13% до 2244,38 пункта, а индекс РТС увеличился на 0,2%, до 1156,91 пункта.

Рубль к середине дня перешел от роста к снижению против доллара и евро. Так, доллар находился чуть выше отметки 61 руб, а евро - чуть выше 75,5 руб.

Эмитенты

В лидерах роста пребывали бумаги “Мегафона (MCX:MFON)” (+2,34%) и привилегированные акции “Сбербанка (MCX:SBER)” (+1,84%). Акции “Магнита (MCX:MGNT)” подорожали на 1,53%. В лидерах падения были бумаги “ИнтерРАО (MCX:IRAO)” (-1,77%) и обыкновенные акции “Башнефти (MCX:BANE)” (-1,67%).

Акции “Магнита” продолжают неспешный рост на умеренных объемах, которые не говорят о силе “быков”. Кроме того, бумаги находятся у психологически важной отметки 5000 рублей. На данный момент имеет смысл сохранять “длинные” позиции в расчете на движение в район максимумов февраля-марта текущего года 5150-5250 руб. Неспособность закрепиться выше 5000 руб, однако, укажет на возможность возобновления снижения – открывать новые “длинные” позиции от текущих уровней было бы опасно.

Внешние факторы

Внешний фон к середине дня складывался нейтральный. Нефтяные котировки прибавляют порядка 0,5%, торгуясь в районе максимумов с 2014 года. Оптимизма инвесторам, помимо данных о падении запасов в США и комментариев Саудовской Аравии относительно желаемого уровня нефтяных цен, добавляют ожидания встречи нефтедобывающих стран в пятницу. Предполагается, что ОПЕК и страны, не входящие в картель, обсудят в том числе продление сделки по сокращению добычи в следующем году.

Торги в Азии завершились преимущественным повышением основных индексов. Торги в Европе проходят на нейтральной ноте. Индекс EuroStoxx 50 недавно почти не изменил своих позиций и колебался между плюсом и минусом.

Опубликованная в Европе статистика показала замедление темпов роста розничных продаж Великобритании в марте с 1,5% г/г до 1,1% (ожидалось +2,0%).

Позже в течение дня стоит ждать недельного количества обращений за пособиями по безработице в США, индекса деловой активности ФРБ Филадельфии за апрель (15.30 мск), индекса опережающих индикаторов США за март (17.00 мск) и выступления нескольких представителей ФРС. Квартальные результаты представят PhilipMorris, Novartis, Unileverи другие.

Фьючерс на индекс S&P500 к середине торгов в РФ теряет порядка 0,2%. Инвесторы взяли паузу в покупках после нескольких дней повышения ранее на текущей неделе.

Техническая картина и прогнозы

Индекс Мосбиржи в четверг удерживается выше преодоленного накануне уровня 2240 пунктов, который открывает ему перспективы роста как минимум в район 2280 пунктов. Ближайшим сопротивлением для индекса РТС выступает отметка 1165 пунктов. Долларовый индекс пока что расположен ниже средней полосы Боллинжера дневного графика (1185 пунктов), которая препятствует дальнейшему росту.

Рубль к середине дня перешел к ослаблению против доллара и евро, отскочив от важных технических уровней. Потенциал укрепления рубля пока что выглядит ограниченным. В случае преодоления парой доллар/рубль уровня 61 руб она может стремиться в район 60,40 руб, а пара евро/рубль ниже 75,50 руб может сохранять склонность к снижению в район 75 руб. В обратном случае инициативу на рублевом рынке перехватят “медведи”.

Во второй половине дня настроения на российских фондовых площадках могут ухудшиться ввиду ослабления оптимизма на мировых фондовых площадках. Внутренних драйверов для покупок у рынка пока также нет, в связи с чем инвесторы могут зафиксировать часть прибыли.

Елена Кожухова, аналитик "Велес Брокер"