Investing.com — На этой неделе в центре внимания рынков будет политические события и международные торговые отношения. Инвесторов заинтересуют промежуточные выборы в США. Согласно данным социологических опросов, Демократическая партия получит большинство голосов в Палате представителей.
Республиканская партия президента США Дональда Трампа, скорее всего, удержит контроль над Сенатом. Однако разделенный Конгресс может помешать Трампу реализовывать его инициативы по пошлинам и расходам правительства.
В заголовках СМИ также останутся торговые взаимоотношения между США и Китаем на фоне противоречивых сообщений, которые были опубликованы на прошлой неделе.
Президент США Дональд Трамп в пятницу сообщил о возможном подписании торгового соглашения с Китаем и о значительном прогрессе в устранении разногласий между позициями двух стран. Заявления Трампа были сделаны после того, как главный экономический советник Белого дома Ларри Кадлоу выразил опасения относительно успешности переговоров по заключению торгового соглашения между США и Китаем.
Внимание финансовых рынков мира также привлечет заседание ФРС. Хотя в результате этого заседания не прогнозируется изменений в монетарной политике, инвесторов интересуют планы центробанка США относительно повышения процентной ставки в этом и следующем году.
В сентябре ФРС повысила процентную ставку в третий раз в этом году. Стабильный экономический рост в США в сочетании с ростом инфляции, скорее всего, заставят ФРС сохранить ее курс на дальнейшее ужесточение монетарной политики в декабре, несмотря на нарастающую критику со стороны Белого дома.
Вероятность повышения процентной ставки в декабре на данный момент оценивается в 78%, согласно прогнозу по ставке ФРС от Investing.com.
В экономическом календаре следующей недели можно выделить отчет по ценам производителей США, который должен дать четкое представление о темпах инфляции.
На следующей неделе свои квартальные отчеты опубликуют около 40 компаний, охваченных индексом S&P 500. Это станет последней большой волной квартальных отчетов американских компаний за третий квартал.
В Азии Китай опубликует важный отчет по торговому балансу страны. Инвесторы внимательно изучат эти данные, чтобы оценить, как продолжающийся торговый конфликт со США оказывает влияние на показатели импорта и экспорта Китая в сентябре.
Опасения о торговой войне между США и Китаем сохраняются уже несколько месяцев, что привело к замедлению роста на рынках. Инвесторы испытывают опасения относительно усиления напряженности между двумя крупнейшими экономиками мира, от которых зависит глобальный экономический рост.
1. Промежуточные выборы в США
Во вторник состоятся выборы в обе палаты Конгресса США, которые сейчас контролируются республиканцами, а также на должности 36 губернаторов штатов и территорий.
Результаты социологических опросов и независимые эксперты говорят о том, что у Демократической партии есть высокие шансы получить на 23 места больше в Палате представителей. В результате у демократов будет большинство голосов в Палате представителей. Это может привести к новому витку расследований против администрации Трампа и заблокировать законодательные инициативы президента США.
Согласно большинству прогнозов, республиканцы смогут удержать контроль над Сенатом, в чьи полномочия входит утверждение кандидатур на должности судей Верховного суда, предложенные Трампом.
Из-за необычно высокого интереса к промежуточным выборам в США предварительное голосование было начато значительно раньше, чем в предыдущие избирательные циклы.
Согласно данным информационного ресурса United States Election, который следит за ходом выборов, к ночи пятницы свои избирательные бюллетени заполнили уже 32,4 американцев. Это более чем на 50% больше, чем 20,5 млн бюллетеней, заполненных в ходе предварительного голосования в 2014 году во время последних аналогичных выборов, которые не совпадали с выборами президента.
2. Решение о значении процентной ставки
Не ожидается, что ФРС примет решение об изменении процентной ставки в результате двухдневного заседания, которое завершится в 21:00 МСК четверга. Скорее всего, ставка по федеральным фондам останется в диапазоне 2,00-2,25%.
В это же время ФРС сделает заявление, которое будет тщательно проанализировано инвесторами на предмет прогнозов центробанка относительно инфляции и экономического роста страны.
Инвесторы опасаются, что рост зарплат и растущее инфляционное давление заставит ФРС ускорить темп повышения процентной ставки по сравнению с предыдущими прогнозами.
Важный отчет по занятости в США, который в пятницу опубликовало Министерство труда, подтвердил стабильный экономический рост США и хорошую ситуацию на рынке труда. В октябре было создано 250 тыс. рабочих мест, а рост зарплат в годовом исчислении оказался максимальным за последние девять лет. Уровень безработицы остался стабильным на значении 3,7%, что является самым низким показателем за 49 лет.
3. Индекс цен производителей США
В 16:30 МСК пятницы Министерство торговли США опубликует отчет по индексу цен производителей США за октябрь.
По прогнозам экономистов, отчет покажет, что цены производителей в США в октябре выросли на 0,3% по сравнению с сентябрем и на 2,6% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.
Согласно прогнозам, в годовом исчислении базовый индекс цен производителей, в котором не учитываются цены на энергоносители и продукты питания, вырастет на 2,3%. Это значение ниже зафиксированного в сентябре показателя, равного 2,5%.
Кроме данных по ценам производителей в экономическом календаре следующей недели можно выделить отчет Института управления поставками (ISM) по индексу деловой активности (PMI) в секторе услуг США, а также предварительное значение индекса настроения потребителей США от Мичиганского университета.
4. Сезон квартальной отчетности США клонится к завершению
На Уолл-стрит на следующей неделе свои квартальные отчеты представят еще приблизительно 40 компаний, охваченных индексом S&P 500. Сезон квартальной отчетности приближается к своему завершению.
В понедельник свои квартальные отчеты опубликуют Loews (NYSE:L), SeaWorld (NYSE:SEAS), Sysco (NYSE:SYY), Booking (NASDAQ:BKNG), Marriott (NASDAQ:MAR), Avis (NASDAQ:CAR) и Mylan (NASDAQ:MYL)
Результаты финансовой деятельности за квартал компании CVS Health (NYSE:CVS), Etsy (NASDAQ:ETSY), Eli Lilly (NYSE:LLY), Ralph Lauren (NYSE:RL), Twilio (NYSE:TWLO), Match Group (NASDAQ:MTCH), Papa John's (NASDAQ:PZZA) и Turtle Beach (NASDAQ:HEAR опубликуют во вторник.
Отчеты за прошлый квартал компаний Square (NYSE:SQ), Qualcomm (NASDAQ:QCOM), Wynn (NASDAQ:WYNN), Roku (NASDAQ:ROKU), Groupon (NASDAQ:GRPN), Michael Kors (NYSE:KORS), Dean Foods (NYSE:DF), and Office Depot (NASDAQ:ODP) выйдут в среду.
В четверг квартальные отчеты представят Disney (NYSE:DIS), Dropbox (NASDAQ:DBX), Trade Desk (NASDAQ:TTD), Activision Blizzard (NASDAQ:ATVI), DR Horton (NYSE:DHI) и AMC Entertainment (NYSE:AMC).
В пятницу выйдет всего несколько квартальных отчетов, включая отчеты Finally, Potbelly (NASDAQ:PBPB) и Enviva (NYSE:EVA).
5. Торговый баланс Китая
Китай опубликует данные по сальдо торгового баланса за октябрь утром в четверг.
Ожидается, что профицит торгового баланса Китая за прошлый месяц вырастет до $36,2 млрд после профицита $31,7 млрд в сентябре.
По прогнозам, объем экспорта Китая в октябре должен вырасти на 12,0% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, что ниже показателя роста в сентябре, который равнялся 14,5%. Также прогнозируется, что объем импорта Китая повысится на 14,0%.
Недавние отчеты показали, что китайская экономика, возможно, замедляется, что усиливает опасения о потенциальных последствиях полномасштабной торговой войны между США и Китаем.
США ввели пошлины на китайский импорт на сумму более $500 млрд. Китай в ответ ввел пошлины на американские товары. Все это произошло после нескольких раундов переговоров, в результате которых не удалось устранить претензии США к промышленной политике Китая и отсутствию доступа на китайский рынок. Негативное сальдо торговли США с Китаем составляет $375 млрд.
На российском рынке внимание будет приковано к следующим событиям: визит премьер-министра России Дмитрия Медведева в Китай и отчетности компаний. Так, 5 ноября Медведев должен встретиться с председателем КНР Си Цзиньпином в Шанхае, а 7-го – посетить с официальным визитом Пекин. 6 ноября отчитываться за третий квартал 2018 года по МСФО будет "Роснефть (MCX:ROSN)", 7-го – "Полюс" (3 квартал и 9 месяцев), 8-го – VEON (3 квартал) и Сбербанк (MCX:SBER) (9 месяцев). Кроме того, 7 ноября состоится День инвестора "Северстали (MCX:CHMF)", а 8-го – заседание совета директоров "Газпрома (MCX:GAZP)".
Оставайтесь в курсе экономических событий этой недели с нашим календарем: https://ru.investing.com/economic-calendar/