В понедельник Mizuho начал освещение компании Synopsys, лидера в области автоматизированного проектирования электроники (EDA), присвоив рейтинг "Превосходит рынок" с целевой ценой $650. Фирма оптимистично оценивает траекторию роста Synopsys, особенно после приобретения Ansys, известной компании по разработке программного обеспечения для симуляции. Ожидается, что этот стратегический шаг укрепит позиции Synopsys в области программно-определяемых систем.
Предполагается, что Synopsys, торгующаяся на NASDAQ:SNPS, значительно улучшит свои финансовые показатели. Mizuho прогнозирует, что выручка компании может расти со среднегодовым темпом (CAGR) примерно 17% в течение этого десятилетия, включая вклад Ansys. Это заметное увеличение по сравнению с 10% CAGR, зафиксированным за последние десять лет. Анализ фирмы предполагает, что к 2029 финансовому году выручка и маржа EBIT Synopsys могут вырасти с прогнозируемых 6,1 млрд долларов и 38,5% в 2024 финансовом году до примерно 15 млрд долларов и около 44% в 2029 финансовом году.
Позитивный прогноз финансового будущего Synopsys также основан на убеждении, что текущая цена акций не полностью отражает потенциал роста компании. Целевая цена Mizuho в $650 основана на мультипликаторе 51x прогнозируемого свободного денежного потока (FCF) на 2025 финансовый год, что соответствует среднему историческому показателю за последний год.
Анализ Mizuho подчеркивает потенциал Synopsys значительно увеличить свою долю рынка и финансовые показатели в ближайшие годы, благодаря интеграции Ansys и возросшему спросу на программно-определяемые системы. Одобрение фирмы свидетельствует о уверенности в стратегическом направлении Synopsys и ее способности обеспечить устойчивый рост и ценность для своих акционеров.
Согласно другим недавним новостям, Synopsys сообщила о 13% увеличении выручки и 27% росте не-GAAP прибыли на акцию в третьем квартале 2024 года, превысив свои целевые показатели. Прогноз компании на весь 2024 финансовый год предполагает выручку между 6,105 млрд долларов и 6,135 млрд долларов, а не-GAAP прибыль на акцию в диапазоне от 13,07 до 13,12 долларов.
Berenberg начал освещение акций Synopsys с рейтингом "Покупать" и целевой ценой $660, в то время как Deutsche Bank сохранил рейтинг "Покупать" для Synopsys, объясняя сильные показатели значительными продажами оборудования и увеличением выручки от интеллектуальной собственности на 32% по сравнению с прошлым годом.
Одновременно Synopsys завершила продажу своего подразделения Software Integrity компаниям, контролируемым инвестиционными группами Clearlake Capital Group, L.P. и Francisco Partners. Компания также объявила о сотрудничестве с Taiwan Semiconductor Manufacturing Company для предоставления передовых решений в области автоматизированного проектирования электроники и интеллектуальной собственности, направленных на повышение вычислительной производительности и инженерной продуктивности для проектов ИИ и многокристальных чипов.
Кроме того, Keysight Technologies объявила о намерении приобрести группу оптических решений Synopsys, что, как ожидается, усилит программный портфель Keysight передовыми инструментами для проектирования и моделирования оптических систем. Наконец, Synopsys запустила ImSym, платформу для симуляции систем визуализации, направленную на улучшение процесса разработки продуктов для визуализации, потенциально повышая эффективность до 60 раз по сравнению с традиционными методами.
Аналитика InvestingPro
Сильная рыночная позиция и потенциал роста Synopsys, отмеченные в анализе Mizuho, дополнительно подтверждаются недавними финансовыми данными и аналитикой от InvestingPro. Впечатляющая валовая маржа компании в 80,5% за последние двенадцать месяцев по состоянию на третий квартал 2024 года подчеркивает ее операционную эффективность и ценовую силу на рынке EDA. Это соответствует совету InvestingPro о том, что Synopsys имеет "впечатляющую валовую прибыль".
Рост выручки компании на 26,26% за тот же период демонстрирует ее способность расширять свое присутствие на рынке, что крайне важно для достижения амбициозных прогнозов роста, обозначенных Mizuho. Кроме того, сильная доходность Synopsys за последние пять лет, отмеченная в другом совете InvestingPro, подтверждает успешность компании в создании ценности для акционеров.
Однако инвесторам следует учитывать, что в настоящее время Synopsys торгуется с высоким коэффициентом P/E 52,37, что может указывать на то, что акции оценены с учетом высоких ожиданий роста. Этот показатель оценки соответствует совету InvestingPro, предполагающему, что Synopsys "торгуется с высоким мультипликатором прибыли".
Для тех, кто ищет более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 13 дополнительных советов по Synopsys, обеспечивая более глубокое понимание финансового здоровья и рыночной позиции компании.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.