СКОТТСДЕЙЛ, Аризона - Viad Corp (NYSE: VVI), поставщик уникальных впечатлений в сфере гостеприимства и отдыха, заключила окончательное соглашение о продаже своего бизнеса GES компании Truelink Capital за 535 миллионов долларов. Ожидается, что сделка будет завершена к концу 2024 года при условии получения одобрения регулирующих органов и выполнения обычных условий закрытия.
Продажа касается GES, глобального бизнеса по организации выставок и экспериментальному маркетингу, и является частью стратегического шага по отделению его от бизнеса Viad по организации аттракционов и гостеприимства Pursuit. До завершения сделки оба подразделения продолжат работу под управлением Viad, обеспечивая плавный переход GES в самостоятельную компанию в портфеле Truelink.
После продажи Viad планирует изменить свою корпоративную идентичность на Pursuit и сменить тикер на NYSE на PRSU. Этот ребрендинг отражает фокус Viad на основном бизнесе по предоставлению незабываемых впечатлений в знаковых местах. Pursuit управляет коллекцией аттракционов и услуг гостеприимства в США, Канаде и Исландии, включая 14 аттракционов и 27 лоджей.
В 2023 году Pursuit принял 3,5 миллиона посетителей, при этом гости проживали почти 420 000 ночей, что принесло выручку в размере 350 миллионов долларов и скорректированную маржу EBITDA в 26,4%.
Дэвид Барри, президент Pursuit с 2015 года, займет должности генерального директора и президента после завершения сделки. Стив Мостер, нынешний президент и генеральный директор Viad, перейдет на консультативную роль.
Средства от продажи GES будут использованы для погашения Кредитной линии Viad 2021 года, которая включает в себя Срочный кредит B и возобновляемую кредитную линию, а также для дальнейшего роста Pursuit через стратегию Обновления, Строительства и Покупки. Цена покупки GES в размере 535 миллионов долларов будет скорректирована с учетом денежных средств, долга и оборотного капитала и будет выплачена наличными, при этом 25 миллионов долларов будут отсрочены на один год после закрытия сделки.
Ожидается, что решение Viad о продаже GES и сосредоточении исключительно на Pursuit приведет компанию в соответствие с предпочтениями инвесторов и рыночными тенденциями, обеспечив упрощенную бизнес-модель и расширенные возможности для роста и развития сотрудников.
Эта новость основана на пресс-релизе Viad Corp.
В других недавних новостях Viad Corp была в центре внимания нескольких заметных событий. Доходы Viad Corp за второй квартал 2024 года превзошли ожидания, несмотря на проблемы, вызванные лесными пожарами в национальном парке Джаспер. Подразделения компании Global Experience Specialists (GES) и Pursuit продемонстрировали устойчивые показатели, способствуя сильным доходам, при этом рост выручки GES и улучшение маржи привели к тому, что скорректированная EBITDA превзошла прогнозы.
Помимо финансовых показателей, Viad Corp объявила о назначении Джилл Брайт в совет директоров. Брайт, которая будет работать до ежегодного собрания акционеров 2025 года, была назначена в соответствии с условиями Соглашения акционеров с Crestview Partners IV GP, L.P. и аффилированными лицами, которые владеют 5,5% конвертируемыми привилегированными акциями серии A компании.
Кроме того, Oppenheimer подтвердила рейтинг "Превосходит рынок" для Viad Corp, отражая уверенность в восстановлении и потенциале роста компании. Фирма отметила, что акции Viad Corp торгуются по привлекательной оценке, что потенциально представляет благоприятную возможность для инвесторов.
Наконец, Viad Corp намерена масштабировать свое подразделение Pursuit через органические и неорганические инвестиции, выделив 20 миллионов долларов на проекты строительства и обновления в 2024 году. Это происходит на фоне пересмотра Pursuit прогноза скорректированной EBITDA на весь год из-за неопределенности, связанной с лесными пожарами, но при этом сохраняется оптимистичный прогноз на восстановление и возобновление работы аттракционов.
Аналитика InvestingPro
Поскольку Viad Corp (NYSE: VVI) готовится к продаже своего бизнеса GES и ребрендингу в Pursuit, инвесторам следует учитывать некоторые ключевые финансовые показатели и аналитику от InvestingPro. Рыночная капитализация компании составляет 757,26 миллиона долларов, отражая ее текущую оценку на рынке.
Недавние финансовые показатели Viad выглядят многообещающе: рост выручки составил 8,07% за последние двенадцать месяцев и заметные 18,18% в последнем квартале. Это соответствует стратегическому фокусу компании на бизнесе аттракционов и гостеприимства Pursuit, который стимулирует рост.
Советы InvestingPro подчеркивают, что ожидается рост чистой прибыли Viad в этом году, что может быть положительным индикатором для инвесторов, поскольку компания переходит к фокусу исключительно на сегменте Pursuit. Кроме того, компания торгуется при низком соотношении P/E относительно ожидаемого роста прибыли в ближайшей перспективе, что может указывать на потенциальную недооценку.
Однако стоит отметить, что Viad в настоящее время торгуется при высоком мультипликаторе Цена/Балансовая стоимость в 18,38, что может указывать на то, что рынок уже учел некоторые ожидаемые выгоды от продажи GES и ребрендинга.
Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает дополнительные советы и аналитику. В настоящее время доступно еще 10 советов InvestingPro для Viad Corp, обеспечивающих более глубокое понимание финансового здоровья компании и ее положения на рынке.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.