Инвестиционная компания Bernstein повысила целевую цену акций Netflix Inc. (NASDAQ: NASDAQ:NFLX) с 625 до 780 долларов, сохранив рейтинг "Соответствие рынку" для этих бумаг.
Корректировка произошла после того, как компания представила результаты за третий квартал, которые вызвали некоторые опасения из-за меньшего, чем ожидалось, числа новых подписчиков, особенно в латиноамериканском регионе. Несмотря на эти первоначальные беспокойства, прогноз Netflix на ближайшие месяцы был воспринят позитивно.
На показатели стримингового гиганта в третьем квартале заметно повлияли более слабый контент и последствия мер по борьбе с совместным использованием аккаунтов. Однако аналитик Bernstein отметил, что худшие опасения относительно роста числа подписчиков рассеялись.
Прогнозы компании были признаны обнадеживающими, с ожиданиями более сильного контентного предложения в четвертом квартале. Это включает добавление игр NFL и долгожданное возвращение сериала "Игра в кальмара".
Прогноз Netflix о росте выручки примерно на 11-13% в 2025 году обусловлен ожидаемым ростом числа подписчиков. Компания также прогнозирует дальнейшее расширение операционной маржи, нацеливаясь на консервативные 28%. Этот финансовый прогноз отражает стратегические планы Netflix и шаги, которые она предпринимает для роста и укрепления своих рыночных позиций.
Кроме того, внедрение модели видео по запросу с рекламной поддержкой (AVOD) продвигается, и ожидается, что к 2026 году она будет готова конкурировать на более высоком уровне. Введение этой модели является частью более широкой стратегии Netflix по диверсификации источников доходов и предоставлению аудитории более гибких вариантов просмотра.
В других недавних новостях, финансовые показатели Netflix были примечательными, и несколько фирм скорректировали свои целевые цены. BMO Capital повысила целевую цену до 825 долларов, ссылаясь на потенциальный рост выручки и перспективы рекламных доходов. Аналитик фирмы ожидает более высокий, чем ожидалось, рост выручки в 2025 году, поддерживаемый 10% долей рекламных доходов и запланированными расходами на контент в размере 18 миллиардов долларов.
Phillip Securities, однако, изменила свой рейтинг с "Покупать" на "Нейтральный", повысив при этом целевую цену до 695 долларов. Это изменение последовало за результатами Netflix за третий квартал, которые показали выручку немного выше оценок и прибыль, превысившую ожидания благодаря сильному росту и благоприятному времени расходов на контент.
С другой стороны, Evercore ISI повысила целевую цену до 775 долларов, сохранив рейтинг "Превосходит рынок". Фирма отметила рекордно высокую операционную маржу Netflix в 30% и сильный прогноз на четвертый квартал. Фирма также указала на выборочное повышение цен Netflix, намекая на возможное будущее повышение цен.
UBS также повысила целевую цену до 825 долларов, сохранив рейтинг "Покупать". Фирма отметила сильный рост числа подписчиков и увеличение выручки Netflix в третьем квартале, с ожиданиями последовательного роста чистого прироста подписчиков в четвертом квартале.
Выводы InvestingPro
Недавние финансовые показатели и стратегические инициативы Netflix согласуются с несколькими ключевыми метриками и выводами от InvestingPro. Рыночная капитализация компании составляет впечатляющие 295,12 миллиарда долларов, отражая ее доминирующее положение в индустрии стриминга. Это соответствует совету InvestingPro о том, что Netflix является "видным игроком в индустрии развлечений".
Рост выручки компании на 13,0% за последние двенадцать месяцев и на 16,76% в последнем квартале подтверждает прогноз Netflix о росте выручки на 11-13% в 2025 году. Кроме того, сильный рост EBITDA на 50,33% за последние двенадцать месяцев указывает на улучшение прибыльности, что соответствует прогнозу компании о дальнейшем расширении операционной маржи.
Советы InvestingPro также подчеркивают, что Netflix "торгуется с низким коэффициентом P/E относительно краткосрочного роста прибыли", с коэффициентом PEG 0,59. Это предполагает, что акции могут быть недооценены относительно перспектив роста, потенциально поддерживая повышенную целевую цену от Bernstein.
Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 14 дополнительных советов по Netflix, обеспечивая более глубокое понимание финансового здоровья компании и ее положения на рынке.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.