В пятницу Citi подтвердил рейтинг "Покупать" для акций Evolution Gaming Group AB (EVO:SS) (OTC: EVGGF), сохранив целевую цену на уровне 1 500,00 шведских крон. В преддверии публикации результатов компании за третий квартал, намеченной на 24 октября, фирма представила прогноз ожидаемых показателей на основе текущих тенденций данных.
Ожидается, что Evolution Gaming сообщит о небольшом увеличении маржи прибыли до вычета процентов, налогов, износа и амортизации (EBITDA) за третий квартал 2024 года. Прогнозируемая маржа EBITDA в 69,4% показывает небольшое улучшение по сравнению с 68,7% во втором квартале 2024 года и находится в пределах годового прогноза компании на 2024 год в 69-71%.
Рейтинги слот-игр компании, которые снизились в предыдущем квартале, стабилизировались в Европе и показали улучшение в США по состоянию на сентябрь. Рост числа выпущенных игр за квартал составил 4% в годовом исчислении и, как ожидается, ускорится в четвертом квартале 2024 года. Прогнозируется, что рост выручки от слотов увеличится на скромные 3% по сравнению с предыдущим кварталом, что соответствует консенсус-прогнозам.
Citi также прогнозирует устойчивый рост выручки от Live-игр Evolution Gaming на 18% в годовом исчислении в третьем квартале, что на 2 процентных пункта выше консенсус-прогноза. Этот рост объясняется увеличением отрыва компании от основных конкурентов на рынке.
Фирма ожидает негативное влияние курсовых разниц в размере 3 процентных пунктов в годовом исчислении, что несколько лучше, чем около 3,5 процентных пунктов, о которых сообщило руководство за второй квартал 2024 года. Кроме того, количество акций было обновлено с учетом обратного выкупа, проведенного в течение квартала.
Несмотря на незначительные корректировки прогнозов на весь 2024 и 2025 годы, целевая цена Citi, основанная на модели дисконтированных денежных потоков (DCF), остается неизменной на уровне 1 500 шведских крон. Подтвержденный рейтинг "Покупать" сопровождается обозначением "Высокий риск", что отражает потенциальную волатильность, связанную с акциями.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.