В понедельник JPMorgan сделал оптимистичный шаг в отношении TC Energy (NYSE:TRP), повысив рейтинг акций компании с "нейтрального" до "выше рынка". Анализ фирмы указывает на улучшение перспектив для компаний, занимающихся транспортировкой природного газа, что обусловлено растущим спросом на природный газ для питания дата-центров. Этот сектор показал заметные результаты в этом году: индекс Alerian Midstream Energy Index (AMNA) вырос на 11% по сравнению с S&P 500.
Энтузиазм в отношении дата-центров рассматривается как благо для компаний, занимающихся транспортировкой природного газа, поскольку ожидается, что они выиграют от дополнительной генерации природного газа, что, в свою очередь, потребует большей трубопроводной инфраструктуры. Компании, связанные с газовым сектором США, такие как Williams Companies Inc. (WMB), Kinder Morgan Inc. (KMI) и DTE Midstream (DTM), значительно превзошли показатели AMNA, с ростом акций на 50%, 46% и 62% соответственно, благодаря новым проектам, обслуживающим клиентов в сфере генерации природного газа.
TC Energy также показала сильные результаты: цена ее акций выросла на 40%. Однако JPMorgan видит потенциал для того, чтобы компания сравнялась со своими американскими конкурентами, особенно когда она начнет более четко определять свои планы по расширению газопроводов. Ожидается, что это расширение будет удовлетворять растущий спрос на электроэнергию и экспорт СПГ, с прогнозируемым ростом EBITDA более чем на 7% в год до 2026 года.
Аналитик подчеркнул привлекательную доходность TC Energy в 5,4%, которая выше, чем у ее конкурентов в газовом секторе. В условиях, косвенно затронутых волатильностью нефтяного рынка, TC Energy рассматривается как компания, предлагающая как наступательные, так и оборонительные инвестиционные возможности. Позитивный взгляд фирмы на возможности расширения компании и ее доходность привел к решению повысить рейтинг акций.
Среди других недавних новостей TC Energy отмечен ряд значительных событий. Компания сообщила о 9%-ном росте сопоставимой EBITDA во втором квартале 2024 года по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Стратегическое решение TC Energy о выделении своего бизнеса по транспортировке жидких углеводородов в новую компанию South Bow Corporation вызвало ряд реакций со стороны аналитиков. В то время как BMO Capital Markets пересмотрела целевую цену TC Energy в сторону понижения, UBS повысила рейтинг акций компании до "покупать", ожидая более благоприятной оценки после выделения.
Wolfe Research сохранила рейтинг TC Energy на уровне "на уровне рынка", отметив сильные фундаментальные показатели, но выразив озабоченность текущей оценкой. Фирма также отметила успешное выделение South Bow, которое привело к быстрой переоценке акций. Присутствие TC Energy в Мексике, на которую приходится 15% ее бизнеса, было отмечено как потенциальный фактор риска.
Кроме того, TC Energy и ее партнер, Northern New England Investment Company, успешно завершили продажу Portland Natural Gas Transmission System за валовую цену покупки в 1,14 млрд долларов. Это соответствует стратегическому плану компании по достижению целевого показателя по продаже активов на сумму 3 млрд долларов к 2024 году.
Среди других недавних событий - одобрение акционерами выделения South Bow, знаковое соглашение о долевом участии коренных народов в Канаде и изучение возможностей в индустрии дата-центров.
Аналитика InvestingPro
Недавнее повышение рейтинга TC Energy от JPMorgan хорошо согласуется с несколькими ключевыми показателями и выводами InvestingPro. Дивидендная доходность компании в 6,24% превышает упомянутые в статье 5,4%, что делает ее еще более привлекательной для инвесторов, ориентированных на доход. Это дополнительно подтверждается советом InvestingPro, подчеркивающим, что TC Energy выплачивает дивиденды на протяжении 52 лет подряд, демонстрируя сильную приверженность доходности для акционеров.
Упоминание в статье о 40%-ном росте цены акций TC Energy подкрепляется данными InvestingPro, показывающими общую доходность в 53,15% за последний год и 43,54% за последние шесть месяцев. Эти показатели соответствуют высокой доходности американских конкурентов, упомянутых в статье.
Кроме того, совет InvestingPro отмечает, что акции TC Energy торгуются вблизи своего 52-недельного максимума, что подтверждает положительную динамику, обсуждаемую в анализе JPMorgan. Рост выручки компании на 8,89% за последние двенадцать месяцев также поддерживает ожидания продолжения роста EBITDA, упомянутые в статье.
Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 11 дополнительных советов по TC Energy, обеспечивая более глубокое понимание финансового здоровья компании и ее положения на рынке.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.