В четверг Jefferies возобновила покрытие акций Northern Oil and Gas (NYSE:NOG), присвоив им рейтинг "Покупать" и установив целевую цену в 53,00 доллара.
Оценка компании фирмой основана на мультипликаторе стоимости предприятия к прогнозируемому EBITDA на два года вперед, равном 4,3, применительно к оценочному EBITDA на 2027 год, дисконтированному к концу 2026 года.
По данным фирмы, оценочный EBITDA Northern Oil and Gas на 2027 год составляет примерно 1,6 млрд долларов, что примерно на 10% ниже консенсус-прогноза. Это расхождение может быть связано с более консервативным прогнозом фирмы по ценам на нефть, хотя их оценка добычи на 2027 год примерно на 5% выше консенсуса.
Подход аналитика включал анализ дисконтированных денежных потоков (DCF) и расчет чистой стоимости активов (NAV). DCF применяет ставку дисконтирования около 11%, в то время как оценка NAV оценивает доказанные разрабатываемые добывающие (PDP) запасы по приведенной стоимости 10 (PV10), неразработанные запасы по PV12, а гудвилл (GG) по PV15. Оценка также учитывает около 61% запасов Northern Oil and Gas в NAV.
В других недавних новостях, Northern Oil and Gas, Inc. (NOG) завершила приобретение активов в бассейне Уинта у XCL Resources, LLC и Altamont Energy, LLC. Сделка расширяет присутствие NOG примерно на 15 800 чистых акров и добавляет около 116 чистых неразработанных участков с потенциалом для дальнейшей разведки. Компания заключила соглашения о сотрудничестве и совместной разработке с SM Energy, Inc., которая будет управлять большей частью вновь приобретенных активов.
NOG сообщила о 31% росте скорректированного показателя EBITDA в годовом исчислении в своем отчете о прибылях и убытках за второй квартал 2024 года, с 33% ростом денежного потока от операционной деятельности. Компания также совместно приобрела активы SCO Resources в бассейне Уинта, что привело к росту добычи до более чем 123 000 баррелей нефтяного эквивалента (BOE) в день. Несмотря на ожидания снижения добычи природного газа, компания прогнозирует рост в расчете на акцию до 2025 года и предложила повышение дивидендов в середине года.
Mizuho Securities начала покрытие Northern Oil and Gas с рейтингом "Лучше рынка", подчеркивая уникальную модель компании как неоперирующей компании в сфере разведки и добычи. Фирма также отметила сильный послужной список NOG в области слияний и поглощений и ее способность генерировать привлекательную денежную доходность.
Аналитика InvestingPro
В дополнение к оптимистичному прогнозу Jefferies по Northern Oil and Gas (NYSE:NOG), недавние данные от InvestingPro предоставляют дополнительную информацию о финансовом здоровье компании и ее рыночных показателях. Коэффициент P/E NOG, равный 6,77, предполагает, что акции могут быть недооценены относительно ее прибыли, что согласуется с рейтингом "Покупать" от Jefferies. Рост выручки компании на 17,65% за последние двенадцать месяцев и высокая валовая маржа в 80,17% указывают на устойчивые операционные показатели.
Советы InvestingPro подчеркивают, что NOG повышает дивиденды в течение 3 лет подряд, предлагая в настоящее время дивидендную доходность в 4,56%. Этот стабильный рост дивидендов в сочетании с прибыльностью компании за последние двенадцать месяцев поддерживает позитивный прогноз, представленный в статье.
Инвесторам следует отметить, что NOG показала значительную доходность за последнюю неделю, с общей доходностью по цене за 1 неделю в 8,53%. Эта недавняя динамика может свидетельствовать о растущей уверенности рынка в перспективах компании.
Для читателей, заинтересованных в более комплексном анализе, InvestingPro предлагает 7 дополнительных советов по NOG, обеспечивая более глубокое погружение в финансовое положение компании и рыночные тенденции.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.