В четверг Morgan Stanley скорректировал свой прогноз по Levi Strauss & Co. (NYSE:LEVI), снизив целевую цену до 19 долларов с предыдущих 20 долларов, сохранив при этом рейтинг "равновесный" для акций компании. Решение было принято после недавних финансовых результатов производителя одежды, где выручка не оправдала ожиданий, но была компенсирована высокой прибыльностью, что привело к небольшому превышению прогноза по прибыли на акцию (EPS).
Фирма отметила, что корректировка оценки акций Levi Strauss отражает реакцию рынка на проблемы компании с выручкой и отсутствие немедленных драйверов роста. Также были высказаны опасения относительно краткосрочных рисков продаж и возможности негативного пересмотра среднесрочных прогнозов, что способствовало решению сохранить рейтинг "равновесный".
В комментарии Morgan Stanley подчеркивалась устойчивость компании в поддержании прибыльности, несмотря на недостаточную выручку. Аналитик отметил, что высокая маржа помогла Levi Strauss незначительно превзойти ожидания по EPS. Это показывает, что, хотя компания сталкивается с трудностями в продажах, ей удается эффективно контролировать расходы.
Реакция рынка на отчет о прибылях Levi Strauss была учтена в новой целевой цене. Аналитик отметил, что снижение рейтинга акций после публикации отчетности, похоже, уже учло текущие проблемы с ростом выручки и ограниченные катализаторы для краткосрочного улучшения.
Подводя итог, пересмотренная целевая цена Morgan Stanley для Levi Strauss отражает осторожный прогноз относительно способности компании увеличить продажи в ближайшей перспективе. Хотя фирма признала способность компании управлять маржой и обеспечивать прибыльность, она также отметила потенциальные препятствия, которые могут повлиять на будущие прогнозы прибыли.
Среди других недавних новостей, Levi Strauss & Co. преодолевает ряд значительных событий. Компания недавно раскрыла планы по изменению маршрутов поставок через порты Западного побережья из-за продолжающейся забастовки докеров, используя авиаперевозки для обеспечения своевременной доставки продукции. TD Cowen, в свете последнего отчета о прибылях Levi's, снизил целевую цену с 25,00 до 23,00 долларов, но сохранил рейтинг "покупать" для акций. Отчет показал небольшое превышение прибыли на акцию, но недостаточную выручку по сравнению с рыночными ожиданиями.
Levi Strauss также объявила о возможной продаже бренда Dockers после 15% снижения продаж Dockers в третьем квартале. Это решение рассматривается как часть стратегии по фокусированию на основных джинсовых продуктах. Компания также рассматривает сдержанный прогноз по выручке на предстоящий праздничный квартал из-за сокращения потребительских расходов и снижения спроса со стороны розничных продавцов.
В телефонной конференции по результатам третьего квартала 2024 финансового года Levi Strauss сообщила о 2% росте чистой выручки и заметном 5% глобальном росте бренда Levi's. Компания также отметила рекордную валовую маржу в третьем квартале на уровне 60% и значительное расширение скорректированной маржи EBIT.
Выводы InvestingPro
В то время как Morgan Stanley скорректировал свой прогноз по Levi Strauss & Co. (NYSE:LEVI), недавние данные от InvestingPro предоставляют дополнительный контекст финансового положения компании. Несмотря на проблемы с выручкой, отмеченные в статье, акции LEVI показали замечательную устойчивость, с общей доходностью 64,16% за последний год. Это соответствует совету InvestingPro, указывающему на высокую доходность LEVI за последний год.
Дивидендная политика компании также остается сильной: данные InvestingPro показывают текущую дивидендную доходность 2,47% и рост дивидендов на 8,33% за последние двенадцать месяцев. Совет InvestingPro подчеркивает, что LEVI повышает дивиденды 5 лет подряд, демонстрируя приверженность доходности акционеров даже в сложные времена.
В то время как анализ Morgan Stanley фокусируется на краткосрочных рисках продаж, стоит отметить, что выручка LEVI за последние двенадцать месяцев составляет 6,15 млрд долларов с небольшим ростом в 0,33%. Способность компании поддерживать прибыльность отражается в валовой марже прибыли 57,99% за тот же период.
Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 5 дополнительных советов по LEVI, предоставляя более глубокое понимание финансового здоровья компании и ее положения на рынке.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.