В среду Citi подтвердила рейтинг "Покупать" для Delek Logistics Partners, LP (NYSE:DKL) с неизменной целевой ценой 45,00 долларов. Прогнозы фирмы на третий квартал 2024 года предполагают EBITDA в размере 102 миллионов долларов, ожидая, что результаты останутся примерно на уровне предыдущего квартала. Ожидается, что недавние приобретения обеспечат положительную динамику, уравновешенную затратами, связанными с перезаключением контрактов и транзакционными сборами.
Ожидается, что четвертый квартал 2024 года покажет значительное улучшение, поскольку Delek Logistics впервые полностью учтет приобретение H2O Midstream. Аналитики с нетерпением ждут обновлений по нескольким направлениям в предстоящем квартале. Ключевые области интереса включают прогресс стратегических инициатив, объявленных в предыдущем квартале, особенно интеграцию H2O Midstream.
Кроме того, Delek Logistics недавно раскрыла информацию о новом выделении площадей в регионе Мидленд, что может принести дополнительные детали о минимальных объемных обязательствах (MVC) и будущих ожиданиях.
Распределение за этот квартал также находится под пристальным вниманием, при этом возможность увеличения рассматривается как базовый сценарий. Однако фирма признает, что стабильное распределение может быть рассмотрено, если Совет директоров посчитает, что рынок акций не полностью оценивает рост распределения, особенно учитывая текущую доходность около 10%.
В других недавних новостях, Delek Logistics Partners сообщила о рекордных доходах за второй квартал с скорректированной EBITDA в размере 102,4 миллиона долларов. Компания объявила о нескольких стратегических сделках, включая продление контракта с DK, инвестиции в новый завод по переработке газа и приобретение H2O Midstream. Эти шаги направлены на укрепление рыночных позиций Delek Logistics в бассейне Пермиан.
Citi повысила рейтинг Delek Logistics с "Нейтрального" до "Покупать", ссылаясь на улучшенные перспективы и высокий потенциал доходности. Повышение рейтинга последовало за стратегическими обновлениями, которые, по мнению Citi, не были полностью оценены рынком. Фирма также повысила целевую цену до 45 долларов с предыдущих 44 долларов.
Совет директоров одобрил увеличение квартального распределения до 1,09 доллара на единицу, что отражает сильные показатели Delek Logistics. Леверидж компании улучшился, с коэффициентом 3,81 на конец квартала, по сравнению с 4,84 на конец 2022 года. В перспективе ожидается, что большая часть EBITDA Delek Logistics будет поступать от несвязанных сторон к первой половине 2025 года, что сделает ее в основном независимой компанией в сфере midstream.
Выводы InvestingPro
Delek Logistics Partners, LP (NYSE:DKL) продолжает демонстрировать сильные финансовые показатели, что соответствует оптимистичному прогнозу Citi. Согласно данным InvestingPro, компания может похвастаться высокой дивидендной доходностью в 9,95%, что подтверждает наблюдение Citi о текущей доходности около 10%. Эта высокая доходность дополнительно подкрепляется советом InvestingPro, указывающим, что DKL "выплачивает значительные дивиденды акционерам".
Финансовое здоровье компании очевидно из ее коэффициента P/E, равного 14,9, что предполагает разумную оценку относительно прибыли. Этот показатель особенно актуален, учитывая ожидания Citi по стабильной EBITDA в предстоящем квартале и значительным улучшениям в 4 квартале 2024 года.
Еще один совет InvestingPro подчеркивает, что DKL "повышает дивиденды 11 лет подряд", что соответствует обсуждению в статье потенциального увеличения распределений. Эта история последовательного роста дивидендов может обеспечить инвесторам уверенность в способности компании поддерживать или потенциально увеличивать распределения, как упоминается в статье.
Для читателей, заинтересованных в более комплексном анализе, InvestingPro предлагает 6 дополнительных советов, которые могут предоставить дальнейшее понимание финансового положения и рыночных показателей Delek Logistics Partners.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.