В пятницу Baird повысил целевую цену акций Accenture plc (NYSE:ACN) до 370,00 долларов с предыдущих 350,00 долларов, сохранив при этом нейтральный рейтинг по акциям. Корректировка последовала за результатами четвертого финансового квартала Accenture, которые немного превзошли ожидания Уолл-стрит по выручке и прибыли на акцию (EPS). Прогноз компании по выручке на 2024 финансовый год также незначительно превысил прогнозы аналитиков.
В отчете отмечены высокие показатели по заказам в сфере управляемых услуг, с ростом более чем на 40% в годовом исчислении. Кроме того, наблюдалось небольшое улучшение в заказах на GenAI, платформу искусственного интеллекта Accenture. Несмотря на эти положительные аспекты, аналитик указал на проблемы с ростом выручки. Accenture прогнозирует отрицательный органический рост в постоянной валюте в первом квартале 2025 финансового года, что указывает на возможную нерешительность бизнеса в увеличении расходов на IT-услуги.
Комментарий аналитика объясняет причины сохранения рейтинга и корректировки целевой цены: "Мы достаточно сбалансированы, учитывая ограниченный органический рост, хотя признаем силу заказов и то, что первоначальный прогноз на 2025 финансовый год соответствует консенсусу". Это предполагает, что, несмотря на сильные элементы, такие как заказы, общие перспективы роста ограничены.
В настоящее время акции Accenture торгуются на уровне, примерно соответствующем их средней премии к индексу S&P 500 в 2017-2019 годах. Это сравнение с историческими премиями происходит несмотря на ограниченные перспективы роста компании, на что указывает прогноз на предстоящий финансовый квартал.
Среди других недавних новостей, Accenture продемонстрировала устойчивые финансовые показатели в 2024 финансовом году: объем заказов увеличился на 14% до рекордных 81 млрд долларов, а выручка выросла на 2% до 65 млрд долларов. Скорректированная прибыль на акцию также умеренно выросла до 11,95 долларов.
На 2025 финансовый год Accenture прогнозирует выручку в диапазоне от 16,85 млрд до 17,45 млрд долларов, ожидая темпы роста от 3% до 6% в местной валюте. Операционная маржа ожидается на уровне от 15,6% до 15,8%, а прибыль на акцию - в диапазоне от 12,55 до 12,91 долларов.
Несколько аналитических фирм представили свои оценки Accenture. RBC Capital Markets повысила целевую цену до 389 долларов, сохранив рейтинг "выше рынка", в то время как Jefferies повысила целевую цену до 355 долларов, сохранив рейтинг "держать". Piper Sandler повысила рейтинг Accenture с "нейтрального" до "выше рынка", подняв целевую цену до 395 долларов, а Goldman Sachs сохранил нейтральную позицию.
Что касается развития компании, Accenture планирует инвестировать около 3 млрд долларов в приобретения и вернуть акционерам не менее 8,3 млрд долларов. Компания также наняла около 24 000 сотрудников в четвертом квартале, в основном на технологические должности, и ожидает значительного роста заказов в сфере GenAI.
Аналитика InvestingPro
Недавние показатели Accenture (NYSE:ACN) и скорректированная целевая цена от Baird отражают способность компании уверенно ориентироваться в сложной среде роста. Согласно данным InvestingPro, Accenture обладает солидной рыночной капитализацией в 222,87 млрд долларов и поддерживает коэффициент цена/прибыль (P/E) на уровне 31,99, который корректируется до 29,28 при рассмотрении последних двенадцати месяцев по состоянию на четвертый квартал 2024 года. Приверженность компании к возврату средств акционерам очевидна: дивиденды повышались в течение 5 лет подряд, с заметным ростом дивидендов на 15,18% за последние двенадцать месяцев по состоянию на четвертый квартал 2024 года.
Советы InvestingPro подчеркивают, что Accenture является ведущим игроком в индустрии IT-услуг, при этом аналитики пересматривают прогнозы по прибыли в сторону повышения на предстоящий период, что свидетельствует о уверенности в прибыльности компании. Это подтверждается сильной доходностью компании за последние три месяца, с общей доходностью по цене 17,87%. Для инвесторов, ищущих детальный анализ, InvestingPro предлагает дополнительные советы, с 12 дополнительными аналитическими выводами, доступными на платформе, обеспечивая комплексное понимание финансового здоровья и рыночной позиции Accenture.
С солидной историей прибыльности за последние двенадцать месяцев и сильной доходностью за последнее десятилетие, финансовые показатели Accenture соответствуют нейтральной, но оптимистичной позиции Baird. Способность компании генерировать стабильные денежные потоки, которые могут достаточно покрывать процентные платежи, в сочетании с умеренным уровнем долга, представляет сбалансированный профиль риска для инвесторов. Прогнозные показатели, такие как дата следующего отчета о прибыли, намеченная на 19 декабря 2024 года, и оценки справедливой стоимости, дают представление о ожидаемой рыночной траектории Accenture.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.