В среду Morgan Stanley подтвердил рейтинг "выше рынка" для акций Tesla (NASDAQ:TSLA) с неизменной целевой ценой 310,00 долларов. Анализ фирмы предполагает, что рост выбросов парниковых газов от мировых дата-центров может косвенно принести пользу энергетическому сегменту Tesla, одновременно создавая риски для традиционных автопроизводителей в плане соблюдения нормативов.
Согласно отчету, ожидается значительный рост выбросов от дата-центров - примерно на 2,5 миллиарда тонн к 2030 году. Эта цифра примерно эквивалентна двум с половиной годам выбросов углекислого газа от всех автомобилей, находящихся сейчас на дорогах США.
Morgan Stanley отмечает иронию ситуации, когда автопроизводители вроде Ford покупают кредиты на транспортные средства с нулевым уровнем выбросов (ZEV) для соответствия глобальным стандартам выбросов CO2, что может в итоге финансировать расширение энергоемких AI дата-центров Tesla.
Tesla, известная своими электромобилями, также управляет значительной AI-инфраструктурой, стоимость которой в составе основных средств (PP&E) на конец второго квартала 2024 года составила 2,5 миллиарда долларов, что на 65% больше по сравнению с прошлым годом. Ford обязался приобрести ZEV-кредиты примерно на 4 миллиарда долларов, и по оценкам рынка, до 50% из них могут быть получены от Tesla.
Покупка ZEV-кредитов Ford, которая поддерживает соблюдение норм по выбросам, иронично может финансировать AI дата-центры Tesla, способствующие выбросам CO2. Эта ситуация подчеркивает сложности перехода к технологиям с низким уровнем выбросов и взаимосвязанность автомобильной и технологической отраслей.
Команда Morgan Stanley по глобальной устойчивости прогнозирует существенный рост строительства дата-центров и использования электроэнергии, что приведет к увеличению выбросов парниковых газов на 2,5 миллиарда тонн в период с 2024 по 2030 год. Это составит более 40% годовых выбросов США и утроит выбросы индустрии дата-центров по сравнению со сценарием без развития генеративного AI.
В других недавних новостях, Microsoft объявила о новой программе обратного выкупа акций на 60 миллиардов долларов и повышении квартальных дивидендов на 10%. Uber Technologies сохранила рейтинг "покупать" и целевую цену 88 долларов от BofA Securities, несмотря на усиление конкуренции в сфере автономных транспортных средств (AV). Кроме того, Melius повысила рейтинг акций Oracle Corporation до "покупать" благодаря успехам компании в области искусственного интеллекта и стратегическим партнерствам.
США ввели 100%-ную пошлину на электромобили, что может повлиять на цепочки поставок таких компаний, как Tesla. Несмотря на это, Европейский Союз готовится снизить предложенные тарифы на китайские электромобили, включая Tesla, до уровня чуть ниже 8%. Более того, Китай направил приглашение Европейской комиссии для обсуждения этих тарифов.
Инвесторы внимательно следят за этими недавними событиями. Хотя тарифы могут повлиять на цепочки поставок, такие компании, как Uber и Oracle, продолжают получать положительные оценки аналитиков. Однако важно отметить, что это прогнозы аналитиков, и фактические результаты могут отличаться.
Инсайты InvestingPro
Поскольку Tesla (NASDAQ:TSLA) продолжает производить фурор как в автомобильной, так и в технологической отраслях, рейтинг "выше рынка" от Morgan Stanley согласуется с некоторыми финансовыми показателями и рыночными результатами. Согласно данным InvestingPro, Tesla имеет внушительную рыночную капитализацию в 727,96 миллиардов долларов, что подчеркивает ее значительное присутствие на рынке. Несмотря на опасения по поводу высокого мультипликатора прибыли с коэффициентом P/E 58,52, финансовая стабильность Tesla очевидна, так как она имеет больше денежных средств, чем долгов на своем балансе, что является обнадеживающим признаком для инвесторов, учитывая масштабные предприятия компании в области AI-инфраструктуры и энергетического сегмента.
Советы InvestingPro подчеркивают позицию Tesla как ведущего игрока в автомобильной промышленности, что важно с учетом отчета Morgan Stanley о потенциальных косвенных выгодах для энергетического сегмента Tesla от роста выбросов парниковых газов. Способность компании покрывать процентные платежи своими денежными потоками и тот факт, что ее ликвидные активы превышают краткосрочные обязательства, обеспечивают дополнительную уверенность в ее финансовом здоровье. Для читателей, заинтересованных в более глубоком анализе, InvestingPro предлагает дополнительные советы, включая информацию об ожидаемой чистой прибыли Tesla, валовой прибыли и мультипликаторах оценки, которые можно найти на https://ru.investing.com/pro/TSLA.
Несмотря на известную волатильность цены акций Tesla, компания все же смогла обеспечить высокую доходность за последние три месяца, о чем свидетельствует общая доходность цены в 23,27%. Эти показатели особенно примечательны в контексте статьи, так как они демонстрируют устойчивость Tesla и потенциал роста, несмотря на сложности перехода автомобильной и технологической отраслей к технологиям с низким уровнем выбросов.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.