Автор Барани Кришнан
Investing.com — На прошлой неделе второй случай атак за месяц на танкеры на Ближнем Востоке привел к интересным результатам по отношению к ценам на нефть. Сразу после атак на танкеры в Оманском заливе цены на нефть резко выросли из-за усилившихся рисков для поставок нефти. Однако на следующий день цены на нефть едва удерживали зафиксированный рост в связи с опасениями о снижении спроса.
Несмотря на две торговые сессии роста цены на нефть WTI за прошедшую неделю снизились почти на 3%, а цены на нефть Brent — на 2%.
Аналитики дают разные пояснению такому ходу событий. Среди них есть продолжающаяся торговая война между США и Китаем и ее влияние на глобальную экономику, отчет Управления энергетической информации Минэнерго США (EIA) о росте запасов, а также более слабые прогнозы по спросу на нефть в опубликованном в пятницу июньском прогнозе МЭА.
Общая тенденция такова: даже самый страшные опасения о поставках нефти не могут клиентов заставить покупать больше нефти, чем им нужно.
И, кроме того много нефти (действительно много) должно выйти на рынки в ближайшие месяцы, если прогнозы МЭА и Управления энергетической информации Минэнерго США (EIA) окажутся верны. Даже эксперты ОПЕК снизили свой прогноз по спросу на нефть на вторую половину этого года. ОПЕК попытается существенно снизить объемы добычи нефти в результате своего заседания, которое состоится в конце этого месяца. Это связано с повышением добычи в странах вне ОПЕК, особенно в США.
На сырьевых рынках то, чего не удалось добиться ценам на нефть в результате атак на танкеры в Оманском заливе, удалось достичь ценам на золото.
Спотовые цены и фьючерсы на золото в пятницу преодолели уровень сопротивления $1350 после того, как глобальная напряженность от атак на танкеры повысила и так высокий спрос на золото, связанный с прогнозами о снижении процентной ставки ФРС.
Обзор ситуации на рынке энергоносителей
До прошлой недели некоторые аналитики бормотали о возможном снижении геополитических рисков для нефти, если премьер-министру Японии Синдзо Абэ удастся наладить доверительные отношения между Ираном и США. Абэ сам вызвался стать посланником Трампа и на прошлой неделе встретился в Тегеране с президентом Ирана Хасаном Рухани и великим аятоллой Али Хосейни Хаменеи. После рукопожатий и любезностей хозяева посоветовали Синдзо Абэ отправляться домой и сосредоточиться на проблемах Японии. Новость об атаках на танкеры, ответственность за которые США возложили на Иран, пришла еще до взлета самолета Абэ. Неудивительно, что Трамп потом заявил, что сейчас рано даже думать о возможности заключения соглашения с Ираном, который, тем не менее, не взял на себя ответственность за атаки на танкеры.
События в Оманском заливе существенно усилили напряженность в регионе, но не привели к росту нефтяных цен.
Аналитику швейцарской компании Petromatrix Оливье Якобу удалось кратко подвести итог случившемуся. Он заявил, что с середины мая, когда произошла атака на основной трубопровод Саудовской Аравии, и до двух атак на танкеры поблизости Ормузского пролива цены на нефть снизились более чем на $10 за баррель.
«Кто бы это ни сделал, следует учесть опасность атак на танкеры, груженные светлыми нефтепродуктами, которые могут разлиться поблизости берегов Ирана. По нашему мнению, сейчас более высок риск новых атак на продуктовозы, а не на нефтяные танкеры, из-за опасности риска загрязнения, которого местные злоумышленники постараются избежать», — сообщил Якоб. Он добавил, что, скорее всего, вырастут цены на фрахт вместо цен на нефть из-за роста стоимости страховки для перевозчиков в Персидском заливе.
В заключение Якоб заявил: «На данный момент торговая война оказывает большее влияние на нефтяные цен, чем нападения на танкеры. Игроки рынков отказываются воспринимать атаки на танкеры серьезно, по крайней мере, по не будет атакован полностью груженый танкер».
Календарь рынка энергоносителей на следующую неделю
Вторник, 18 июня
Американский институт нефти (API) опубликует отчет по запасам нефти в США за прошлую неделю.
Среда, 19 июня
Управление энергетической информации Минэнерго США (EIA) опубликует еженедельный отчет о запасах нефти и бензина в США.
Четверг, 20 июня
Управление энергетической информации (EIA) выпустит официальный недельный отчет по запасам природного раза в США.
Пятница, 21 июня
Компания Baker Hughes сообщит о числе действующих буровых установок в США.
Обзор ситуации на рынке драгоценных металлов
Цены на золото готовы тестировать следующий уровень сопротивления, равный $1400 за унцию, на фоне того, что усилившиеся геополитические риски на Ближнем Востоке привели к повышению цен на золото до максимума за 14 месяцев.
На прошлой неделе спотовые цены на золото, достигли $1358,13 — наивысшего значения с апреля 2018 года.
Августовские фьючерсы на золото на подразделении Нью-Йоркской товарной биржи COMEX во время торговой сессии пятницы достигали максимума $1361,95 за тройскую унцию.
Для инвесторов золото считается защитным активом во времена политической или экономической нестабильности.
Две последние недели инвесторы приобретают желтый металл из-за опасений о том, что разгорающаяся торговая война между США и Китаем может привести к рецессии в глобальной экономике.
Это, в свою очередь, укрепило прогнозы о том, что ФРС снизит значение процентной ставки с целью сохранения рекордного экономического роста США, который продолжается приблизительно десятилетие. ФРС опубликует заявление по монетарной политике после завершения своего заседания в среду.
«Повышение пошлин, опасения по поводу глобального экономического роста и политическая напряженность стали факторами для повышения цен на золото. ФРС может быть вынуждена серьезнее отнестись к возможности снижения пошлин», — полагает Джордж Гиро, аналитик рынка драгоценных металлов в нью-йоркской компании RBC Wealth Management.
Календарь рынка драгоценных металлов на следующую неделю
Понедельник, 17 июня
Выйдет индекс производственной активности в штате Нью-Йорк за июнь.
Будет опубликован индекс рынка жилья в США от NAHB за июнь.
Вторник, 18 июня
Выйдет индекс цен на жилье в Китае за май.
Будет опубликован индекс экономических настроений ZEW в Германии за июнь.
Будут опубликованы данные по инфляции в еврозоне за май.
В США будут опубликованы отчеты по количеству разрешений на строительство и по объему строительства новых домов за май.
Среда, 19 июня
Выйдет отчет по инфляции в Великобритании за май.
ФРС опубликует решение по монетарной политике, а глава центробанка Джером Пауэлл проведет пресс-конференцию по итогам принятого решения.
Четверг, 20 июня
Решение по монетарной политике Банка Японии.
Решение по монетарной политике Банка Англии.
Будет опубликовано число первичных заявок на получение пособий по безработице в США.
Выйдет индекс производственной активности в Филадельфии за июнь.
Пятница, 21 июня
Будут опубликованы индексы по деловой активности в производственном секторе и секторе услуг, а также композитный индекс деловой активности Еврозоны за июнь.
Выйдет индекс по деловой активности в производственном секторе США за июнь.
Будет опубликован композитный индекс по деловой активности в США.
Выйдет индекс по деловой активности в секторе услуг США за июнь.
Выйдет отчет по объему продаж домов на вторичном рынке жилья США за май.