В четверг Stanley Black & Decker (NYSE:SWK) получила повышение рейтинга акций от Mizuho с "Нейтрального" до "Лучше рынка". Фирма также установила новую целевую цену для акций компании на уровне 110,00 долларов.
Повышение рейтинга было объявлено на фоне позитивного прогноза потенциальных показателей компании. Оценка Mizuho основана на сочетании оценок по коэффициенту цена/прибыль (P/E) и EBITDA, учитывая прогнозы на 2026 год и цели на 2027 год. Фирма также учла в своей оценке условное хеджирование.
По данным Mizuho, Stanley Black & Decker в настоящее время торгуется со значительным дисконтом по сравнению с конкурентами. Акции компании оцениваются более чем на 20% ниже, чем в секторе строительных продуктов/инструментов, и на 40% ниже, чем в секторе электрооборудования/многоотраслевой промышленности (EE/MI). Эта оценка ставит компанию более чем на одно стандартное отклонение ниже пятилетнего среднего значения по мультипликатору EBITDA.
Кроме того, фирма отметила дополнительное преимущество в виде 4% дивидендной доходности для инвесторов Stanley Black & Decker. Эта деталь, по мнению аналитика, повышает привлекательность акций.
Повышение рейтинга до "Лучше рынка" сигнализирует о уверенности Mizuho в том, что Stanley Black & Decker является одним из лучших выборов в секторе EE/MI, ссылаясь на привлекательное и нестандартное соотношение риска и доходности по мере приближения компании к 2025 году.
В других недавних новостях, Stanley Black & Decker сообщила о снижении выручки в третьем квартале 2024 года на 5% до 3,8 млрд долларов, при этом органическая выручка также снизилась на 2%.
Несмотря на это, компания отметила значительное улучшение скорректированной валовой маржи, которая выросла до 30,5%, и маржи EBITDA, которая увеличилась до 10,8%.
Примечательно, что Stanley Black & Decker сгенерировала 200 млн долларов свободного денежного потока, часть которого была использована для погашения долга на сумму 100 млн долларов. Компания также пересмотрела прогноз скорректированной прибыли на акцию на весь год до диапазона 3,90-4,30 доллара.
Что касается показателей брендов, бренд DEWALT компании Stanley Black & Decker отметил свой шестой квартал подряд органического роста. В перспективе руководство компании остается уверенным в достижении целевого показателя EBITDA в 2 млрд долларов, возможно, к началу 2026 года, и готовится к потенциальным изменениям в политике, включая тарифы. Однако компания ожидает, что рыночные условия останутся волатильными до середины 2025 года с возможным улучшением во второй половине года.
Интересно, что хотя промышленный сегмент испытал снижение выручки на 18%, в основном из-за продажи инфраструктурного бизнеса, сегмент инструментов и товаров для отдыха, поддерживаемый DEWALT, показал меньшее снижение выручки и достиг органического роста. Это одни из последних событий для Stanley Black & Decker.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.