В понедельник BofA Securities начала освещение акций Surgery Partners, торгующихся на NASDAQ под тикером SGRY, с рейтингом "Покупать" и установила целевую цену в 30,00 долларов. Фирма изменила свою позицию с "Без рейтинга", что указывает на позитивный прогноз, выходящий за рамки простых спекуляций о сделках.
Поскольку с июля 2024 года не было новостей о потенциальной сделке, а текущая цена акций ниже уровня, на котором она находилась до начала любых спекуляций о сделке, аналитик считает, что текущая оценка акций не отражает их фундаментальную силу.
Решение присвоить SGRY рейтинг "Покупать" основано на сильных попутных факторах в отрасли и относительно низкой оценке акций. В настоящее время Surgery Partners торгуется с мультипликатором 10 к EBITDA за вычетом NCI (чистого корпоративного дохода), что ниже исторического среднего показателя в 13,7 и ниже 5-летнего диапазона 11-20. Эта оценка рассматривается как заниженная, представляя потенциальную возможность для инвесторов.
Целевая цена в 30 долларов получена из мультипликатора 12 к прогнозируемому EBITDA компании на 2025 год за вычетом NCI. Эта оценка находится на консервативной стороне исторического диапазона, чтобы учесть опасения по поводу денежных потоков. Тем не менее, она представляет собой премию по сравнению с акциями больниц.
Аналитик отмечает, что Амбулаторные хирургические центры (ASC), такие как Surgery Partners, менее подвержены неопределенностям, с которыми сталкиваются больницы в 2025 году. Более того, ASC выигрывают от продолжающейся тенденции перемещения медицинских процедур в более дешевые условия, что дает компании явное преимущество.
Рейтинг "Покупать" отражает уверенность в способности Surgery Partners превзойти показатели в своем секторе, учитывая ожидаемый рост отрасли и ее положение относительно более широкого рынка. Анализ предполагает, что компания хорошо подготовлена к тому, чтобы воспользоваться переходом к более экономически эффективным решениям в здравоохранении, несмотря на возможные трудности.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.