В четверг Mizuho Securities обновила свой прогноз по Patterson Companies (NASDAQ:PDCO), повысив целевую цену до 31,00 доллара с предыдущей цели в 24,00 доллара, сохранив при этом нейтральный рейтинг акций.
Компания, рыночная капитализация которой составляет 2,77 миллиарда долларов и которая поддерживает впечатляющую 15-летнюю серию стабильных выплат дивидендов, получила эту корректировку после объявления о том, что она рассматривает стратегические альтернативы в связи с более низкими, чем ожидалось, доходами и снижением прогнозов.
Согласно анализу InvestingPro, Patterson Companies сохраняет ОТЛИЧНЫЙ показатель финансового здоровья, несмотря на недавние трудности.
Менее чем через неделю после первоначального объявления Patterson Companies заключила соглашение о приобретении компанией Patient Square Capital. Сделка, полностью денежная, оценивает компанию в 31,35 доллара за акцию, что на 35% выше цены закрытия в среду в 23,00 доллара. Сейчас акции торгуются вблизи своего 52-недельного максимума, при этом данные InvestingPro указывают на перекупленность на основе технических индикаторов.
Согласованная цена приобретения соответствует различным показателям оценки, рассчитанным аналитиком Mizuho. Она представляет собой соотношение стоимости предприятия к прибыли до вычета процентов, налогов, износа и амортизации (EV/EBITDA) примерно в 9 раз на основе прогнозов на ближайшие двенадцать месяцев. Кроме того, цена эквивалентна 10-кратной EBITDA на ретроспективной основе и 14-кратному соотношению цены к прибыли (P/E) на основе прогнозов на ближайшие двенадцать месяцев.
Эти мультипликаторы немного выше, чем средние исторические оценки Patterson Companies за пять лет, которые составляли 9,5 раз EBITDA и 13,1 раз P/E согласно данным Bloomberg.
Ожидается, что сделка будет завершена в четвертом финансовом квартале 2025 года Patterson, согласно пресс-релизу.
В других недавних новостях Patterson Companies оказалась в центре внимания из-за ряда значительных событий. Компания согласилась на сделку по приобретению на сумму 4,1 миллиарда долларов компанией Patient Square Capital, инвестиционной фирмой в сфере здравоохранения.
В рамках соглашения акционеры Patterson Companies получат 31,35 доллара за акцию наличными, цифра, которая теперь соответствует обновленным целевым ценам аналитиков из Jefferies и Leerink Partners. Leerink Partners понизила рейтинг акций компании с "лучше рынка" до "на уровне рынка" после объявления о приобретении, в то время как Jefferies сохранила рейтинг "держать".
Однако Piper Sandler скорректировала целевую цену для Patterson Companies до 24,00 долларов с предыдущих 26,00 долларов, сохранив нейтральную позицию. Пересмотренный прогноз прибыли компании теперь составляет 2,30 доллара на акцию. Смешанные операционные результаты и рыночная динамика Patterson Companies были факторами этой недооценки, согласно анализу Leerink Partners.
Приобретение компанией Patient Square Capital знаменует собой значительный сдвиг для Patterson Companies, которая сталкивалась с трудностями в обеспечении стабильных результатов. Ожидается, что сделка будет закрыта после выполнения обычных условий закрытия и получения одобрений. После завершения приобретения Patterson Companies будет работать как частная компания.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.