В четверг BMO Capital Markets скорректировала свой прогноз по American Eagle Outfitters (NYSE:AEO), снизив целевую цену до 20,00 долларов с предыдущих 22,00 долларов. Фирма сохранила рейтинг "Соответствует рынку" для ритейлера одежды. Согласно данным InvestingPro, три аналитика недавно пересмотрели свои прогнозы по прибыли в сторону понижения, в то время как компания сохраняет коэффициент P/E на уровне 14x.
Решение было принято после недавнего финансового отчета American Eagle, который показал отставание как по выручке, так и по валовой марже (39,2%), при этом рост запасов опережал рост продаж. Несмотря на эти трудности, компании удалось сохранить прибыль до вычета процентов и налогов (EBIT) за счет сокращения коммерческих, общих и административных расходов (SG&A), амортизации (D&A) и более низкой налоговой ставки.
Анализ BMO Capital подчеркивает, что хотя American Eagle получила сильный отклик от клиентов в ключевые периоды продаж, такие как выходные на День благодарения и "Черную пятницу", с заметным двузначным процентным увеличением трафика и положительными сопоставимыми продажами в магазинах, цифровые продажи показали непоследовательность.
Руководство American Eagle выразило обеспокоенность по поводу потенциальной изменчивости продаж в непиковые периоды. Всесторонний анализ InvestingPro показывает, что компания сохраняет сильное финансовое здоровье с ликвидными активами, превышающими краткосрочные обязательства, и здоровым текущим коэффициентом 1,57x. Эта непоследовательность вызывает вопросы о способности компании эффективно работать в будущем.
Размышляя о прогнозах компании, BMO Capital отмечает, что руководство установило прогнозы по выручке и EBIT на четвертый квартал значительно ниже консенсуса рынка. Кроме того, American Eagle пересмотрела свой прогноз по выручке и EBIT на весь год в сторону понижения.
Пересмотренная целевая цена в 20,00 долларов основана на примерно 12-кратной оценке прогнозируемой прибыли фирмы на 2025 финансовый год. Примечательно, что анализ InvestingPro указывает на то, что акции в настоящее время недооценены, с дополнительными сведениями, доступными в комплексном отчете Pro Research, который охватывает более 1 400 акций США.
Недавние показатели American Eagle и последующая корректировка BMO Capital свидетельствуют об осторожности инвестиционной фирмы в отношении ближайших перспектив ритейлера. Способность компании преодолеть проблемы непоследовательных цифровых продаж и потенциальной волатильности продаж вне пиковых периодов будет иметь решающее значение для достижения пересмотренных финансовых ожиданий.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.