В четверг Baird скорректировал свой прогноз по nCino Inc. (NASDAQ:NCNO), поставщику облачного банковского программного обеспечения, снизив целевую цену до 42 долларов с предыдущих 43 долларов. Фирма сохранила нейтральную позицию по акциям.
Согласно данным InvestingPro, компания, текущая капитализация которой составляет 4,91 млрд долларов, торгуется вблизи своего 52-недельного максимума в 43,2 доллара, при этом анализ предполагает, что акции справедливо оценены на текущих уровнях. Пересмотр последовал за недавними финансовыми результатами nCino, которые показали рост выручки на 14%, из которых примерно 12-13% приходится на органический рост и 1% на дополнительный рост.
Маржа EBIT компании также улучшилась, достигнув 20% по сравнению с 17% годом ранее, превысив консенсус-прогноз в 16%. Анализ InvestingPro показывает высокую валовую маржу в 60,05% и впечатляющую доходность за шесть месяцев в 43,48%, хотя компания остается убыточной за последние двенадцать месяцев.
Аналитик Baird отметил, что основной рынок nCino в США продолжает демонстрировать устойчивость, а в международном сегменте наблюдалась значительная активность по сделкам, как и ожидалось. Однако ипотечный сектор представил определенные трудности: руководство nCino признало увеличение оттока клиентов и сдержанный прогноз восстановления на четвертый квартал, поскольку процентные ставки остаются высокими.
Более слабый прогноз по ипотеке был учтен в обновленном прогнозе на четвертый финансовый квартал, при этом прогнозируемая выручка оказалась на 5% ниже консенсус-прогноза после учета дополнительных слияний и поглощений.
Несмотря на это, положительный эффект от EBIT третьего финансового квартала был перенесен в прогноз на 2025 финансовый год, при этом прогнозы по марже теперь составляют 18% против 13% в предыдущем году, что также выше консенсус-прогноза в 16%.
Финансовое обновление nCino указывает на неоднозначную картину: сильные показатели в определенных областях омрачаются менее благоприятными условиями в ипотечной отрасли. Прогнозные заявления компании были соответствующим образом скорректированы с учетом этих рыночных реалий.
Подписчики InvestingPro могут получить доступ к 12 дополнительным ключевым выводам и комплексному отчету Pro Research, предлагающему детальный анализ финансового состояния nCino, показателей оценки и перспектив роста.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.